ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение MANH vs XYZ

Тикер 1
Тикер 2
MANH24
17XYZ
MANH против XYZ — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации XYZ крупнее в 4,1× (47,02 млрд $ vs 11,38 млрд $). Стоимостная оценка в пользу MANH — P/E 55,46 vs 138,60 у XYZ. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Рентабельность капитала MANH составляет 85,23%, что превышает показатель XYZ (1,62%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MANH впереди: 18,67% против 1,43% у XYZ. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. MANH набирает 78 из 100 по техническому скорингу, XYZ — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 24:17 в пользу MANH. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
MANH
Manhattan Associates, Inc.
MANHNASDAQ
$195,23+$4,60 (+2,41%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 11,38 млрд $
ETP Rank5.7
Стоимость
4.7
Качество
8.4
Рост
5.3
Техника
3.0
Дивиденды
—
Прогнозы
6.5
Сезонность
9.0
XYZ
Block, Inc.
XYZNYSE
$79,00-$0,02 (-0,03%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 47,02 млрд $
ETP Rank5.3
Стоимость
5.9
Качество
5.9
Рост
5.2
Техника
5.0
Дивиденды
—
Прогнозы
7.5
Сезонность
5.0

Динамика цен

MANHXYZ

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E MANH оценён рынком дешевле: 55,46 против 138,60 у XYZ. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) XYZ оценён ниже: 1,88 против 10,11. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) XYZ дешевле: 2,15 против 73,40. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA XYZ оценён ниже: 39,51 vs 38,79. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MANH демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 85,23% против 1,62% у XYZ. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: MANH — 18,67%, XYZ — 1,43%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MANH — 0,34, XYZ — 0,30. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MANH ниже 1 (0,98), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

MANHXYZ
ПоказательMANHXYZЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E55,46138,60
P/B73,402,15
P/S10,111,88
PEG-18,30-1,57
EV/EBITDA38,7939,51
Рентабельность
ROE85,23%1,62%
ROA30,09%0,91%
Валовая маржа54,65%46,36%
Операц. маржа24,33%10,15%
Чистая маржа18,67%1,43%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,340,30
Текущая ликв.0,982,21
Быстрая ликв.0,982,19
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%0,00%
Коэфф. выплат0,00%0,00%
EPS$3,55$0,60
Балансовая стоим.$2,66$36,82

Технический анализ

Техническая картина в пользу MANH: скоринг 78/100 vs 52/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: MANH — 67,6, XYZ — 48,7. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: MANH на 25,5%, XYZ на 3,1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MANH — 34,6 (выраженный тренд), XYZ — 23,2 (слабый тренд). Волатильность: бета MANH — 0,40, XYZ — 1,88. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MANH составляет 4,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

MANHXYZ
Общая оценка
78
52
Осцилляторы
70
52
Тренд
78
56
Объём
50
50
Волатильность
48
45
ИндикаторMANHXYZЛидер
Осцилляторы
RSI (14)67,6148,70
Stochastic %K71,4129,84
CCI (20)89,57-62,34
MFI57,0253,31
Williams %R-28,59-70,16
MACD гистограмма2,02-0,34
Momentum (10)43,561,85
Тренд
ADX34,6323,24
Цена vs EMA 9+4,69%-2,59%
Цена vs EMA 20+11,32%-1,57%
Цена vs SMA 50+25,50%+3,07%
Цена vs SMA 200+25,58%+15,55%
Объём
CMF0,030,01
Volume Ratio62,10124,28
Волатильность и статистика
Beta0,401,88
ATR %4,82%3,62%
Sharpe (1г)-0,050,17
RS Rating26,0036,00
52w от хая-11,55-8,87
BB ширина41,1710,84

Финансовая отчётность

По объёму выручки: MANH генерирует 1,08 млрд $, XYZ — 24,19 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MANH — +3,70%, XYZ — +0,30%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: MANH — 219,95 млн $, XYZ — 1,31 млрд $. XYZ генерирует больше чистой прибыли. FCF: MANH генерирует 374,01 млн $, XYZ — 2,42 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательMANHXYZЛидер
Выручка1,08 млрд $24,19 млрд $
Рост выручки (г/г)+3.70%+0.30%
Чистая прибыль219,95 млн $1,31 млрд $
Рост прибыли (г/г)+0.70%-54.90%
EPS (TTM)$3,64$2,13
Операц. Cash Flow389,47 млн $2,58 млрд $
Free Cash Flow374,01 млн $2,42 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

ПоказательMANHXYZЛидер
Див. доходность——
Годовые дивиденды——
Коэфф. выплат——
Лет выплат00
CAGR дивидендов (5л)——

Сезонность (10 лет)

За 10 лет MANH показывает лучшую среднюю доходность в апреле (+7,53%), XYZ — в ноябре (+12,58%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MANH — октябрь (-5,24%), для XYZ — сентябрь (-3,94%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июнь, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у XYZ: +32,66% против +15,35%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
MANH
-0,0
-3,5
-3,0
+7,5
+4,8
+2,9
+7,3
+3,3
-2,4
-5,2
+5,4
-1,7
XYZ
+3,2
+4,8
-1,0
+2,7
+0,6
+4,4
+9,7
+2,2
-3,9
+1,0
+12,6
-3,8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Manhattan Associates, Inc. или Block, Inc.?
Мультипликатор P/E у Manhattan Associates, Inc. ниже (55,46 vs 138,60), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — MANH или XYZ?
ROE MANH — 85,23%, XYZ — 1,62%. MANH демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Manhattan Associates, Inc. и Block, Inc.?
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.
Какая компания крупнее по выручке — Manhattan Associates, Inc. или Block, Inc.?
По объёму выручки: MANH — 1,08 млрд $, XYZ — 24,19 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — MANH или XYZ?
Чистая маржа MANH — 18,67%, XYZ — 1,43%. MANH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — MANH или XYZ?
Технический скоринг: MANH — 78/100, XYZ — 52/100. MANH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — MANH или XYZ?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик MANH выигрывает 24, XYZ — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией