Сравнение MAGN vs NLMK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MAGN имеет отрицательный P/E (-6,51), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — NLMK прибылен с P/E 11,84. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) MAGN оценён ниже: 0,44 против 0,59. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MAGN дешевле: 0,39 против 0,51. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MAGN оценён ниже: 2,69 vs 4,23. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE MAGN отрицательный (-6,13%), что говорит об убыточности. NLMK генерирует прибыль с ROE 4,28%. По этому критерию преимущество однозначно. MAGN убыточен — чистая маржа -6,84%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MAGN — 0,37, NLMK — 0,24. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | MAGN | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -6,51 | 11,84 | |
| P/B | 0,39 | 0,51 | |
| P/S | 0,44 | 0,59 | |
| PEG | — | -0,33 | |
| EV/EBITDA | 2,69 | 4,23 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -6,13% | 4,28% | |
| ROA | -4,47% | 3,46% | |
| Валовая маржа | 14,90% | 27,28% | |
| Операц. маржа | 0,93% | 5,97% | |
| Чистая маржа | -6,84% | 4,96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,37 | 0,24 | |
| Текущая ликв. | 2,02 | 3,49 | |
| Быстрая ликв. | 1,37 | 1,89 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | 393,65% | |
| EPS | -$3,46 | $6,46 | |
| Балансовая стоим. | $59,47 | $147,54 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 71/100 и 67/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: MAGN — 56,9, NLMK — 52,5. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: MAGN на 10,4%, NLMK на 6,3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: MAGN — 35,6 (выраженный тренд), NLMK — 35,5 (выраженный тренд). Волатильность: бета NLMK — 0,98, MAGN — 1,14. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MAGN составляет 4,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | MAGN | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56,90 | 52,55 | |
| Stochastic %K | 71,91 | 52,40 | |
| CCI (20) | 50,56 | 37,84 | |
| MFI | 76,08 | 51,75 | |
| Williams %R | -28,09 | -47,60 | |
| MACD гистограмма | 0,18 | 0,31 | |
| Momentum (10) | 0,93 | 0,30 | |
| Тренд | |||
| ADX | 35,65 | 35,54 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,89% | -2,54% | |
| Цена vs EMA 20 | +3,76% | +0,73% | |
| Цена vs SMA 50 | +10,43% | +6,31% | |
| Цена vs SMA 200 | -16,14% | -22,87% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,23 | 0,26 | |
| Volume Ratio | 79,08 | 79,16 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,14 | 0,98 | |
| ATR % | 4,64% | 4,63% | |
| Sharpe (1г) | -1,25 | -1,81 | |
| RS Rating | 20,00 | 13,00 | |
| 52w от хая | -40,01 | -45,18 | |
| BB ширина | 42,21 | 29,29 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MAGN генерирует 609,87 млрд ₽, NLMK — 831,35 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: NLMK — -15,10%, MAGN — -20,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: NLMK зарабатывает 63,15 млрд ₽, а MAGN фиксирует убыток (-14,86 млрд ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: MAGN генерирует -9,45 млрд ₽, NLMK — 24,70 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MAGN | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 609,87 млрд ₽ | 831,35 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -20.60% | -15.10% | |
| Чистая прибыль | -14,86 млрд ₽ | 63,15 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -48.20% | — |
| EPS (TTM) | -$1,26 | $10,53 | |
| Операц. Cash Flow | 80,47 млрд ₽ | 127,33 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -9,45 млрд ₽ | 24,70 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. MAGN платит дивиденды 14 лет подряд, NLMK — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | MAGN | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $5,25 | $25,43 | |
| Коэфф. выплат | — | 393,65% | |
| Лет выплат | 14 | 14 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -0,24% | 22,60% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MAGN показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+6,54%), NLMK — в декабре (+5,73%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MAGN — сентябрь (-3,25%), для NLMK — сентябрь (-3,89%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, май, июнь, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у NLMK: +6,34% против +4,80%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ММК или НЛМК?
У кого выше рентабельность — MAGN или NLMK?
Какие дивиденды у ММК и НЛМК?
Какая компания крупнее по выручке — ММК или НЛМК?
Какая акция лучше по технике — MAGN или NLMK?
Что лучше купить — MAGN или NLMK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией