Сравнение MAA vs PLD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, PLD выглядит привлекательнее: 36.25 против 38.94. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. По соотношению цены к выручке (P/S) MAA оценён ниже: 6.85 против 15.07. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA MAA оценён ниже: 16.68 vs 21.88. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала PLD составляет 7.01%, что превышает показатель MAA (6.78%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PLD впереди: 41.54% против 17.60% у MAA. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: MAA — 1.02, PLD — 0.65. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности PLD ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | MAA | PLD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.94 | 36.25 | |
| P/B | 2.73 | 2.52 | |
| P/S | 6.85 | 15.07 | |
| PEG | -1.24 | -20.92 | |
| EV/EBITDA | 16.68 | 21.88 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 6.78% | 7.01% | |
| ROA | 3.25% | 3.79% | |
| Валовая маржа | 39.58% | 43.37% | |
| Операц. маржа | 27.43% | 38.94% | |
| Чистая маржа | 17.60% | 41.54% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.02 | 0.65 | |
| Текущая ликв. | 0.00 | 0.00 | |
| Быстрая ликв. | 0.00 | 0.00 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 4.68% | 2.83% | |
| Коэфф. выплат | 183.39% | 103.60% | |
| EPS | $3.35 | $3.99 | |
| Балансовая стоим. | $49.02 | $62.23 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 58/100 и 60/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: MAA — 57.1, PLD — 59.6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: MAA на 3.1%, PLD на 5.1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. PLD выше SMA 200 (+14.2%), MAA — ниже (-2.5%). Долгосрочный тренд в пользу PLD. Сила тренда по ADX: MAA — 13.4 (нет тренда), PLD — 15.7 (нет тренда). Волатильность: бета MAA — 0.30, PLD — 0.64. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | MAA | PLD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57.15 | 59.58 | |
| Stochastic %K | 67.95 | 91.01 | |
| CCI (20) | 40.79 | 89.50 | |
| MFI | 50.16 | 59.58 | |
| Williams %R | -32.05 | -8.99 | |
| MACD гистограмма | -0.07 | -0.12 | |
| Momentum (10) | -0.04 | 1.78 | |
| Тренд | |||
| ADX | 13.40 | 15.69 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.23% | +1.39% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.52% | +2.04% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.13% | +5.12% | |
| Цена vs SMA 200 | -2.45% | +14.23% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.18 | -0.05 | |
| Volume Ratio | 74.82 | 57.63 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.30 | 0.64 | |
| ATR % | 1.86% | 1.80% | |
| Sharpe (1г) | -1.39 | 1.16 | |
| RS Rating | 22.00 | 69.00 | |
| 52w от хая | -20.39 | -0.52 | |
| BB ширина | 5.15 | 4.49 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: MAA генерирует 2,21 млрд $, PLD — 8,79 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: MAA — 446,91 млн $, PLD — 3,41 млрд $. PLD генерирует больше чистой прибыли. FCF: MAA генерирует 717,94 млн $, PLD — 5,01 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | MAA | PLD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,21 млрд $ | 8,79 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 446,91 млн $ | 3,41 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $3.79 | $3.57 | |
| Операц. Cash Flow | 1,08 млрд $ | 5,01 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 717,94 млн $ | 5,01 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: MAA платит 4.68%, PLD — 2.83%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. MAA платит дивиденды 13 лет подряд, PLD — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): MAA — 183.39%, PLD — 103.60%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | MAA | PLD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 4.68% | 2.83% | |
| Годовые дивиденды | $4.59 | $2.14 | |
| Коэфф. выплат | 183.39% | 103.60% | |
| Лет выплат | 13.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 2.28% | -3.22% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет MAA показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+3.68%), PLD — в июле (+5.86%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для MAA — сентябрь (-2.95%), для PLD — сентябрь (-3.32%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PLD: +15.62% против +6.56%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Mid-America Apartment Communities, Inc. или Prologis, Inc.?
У кого выше рентабельность — MAA или PLD?
Какие дивиденды у Mid-America Apartment Communities, Inc. и Prologis, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Mid-America Apartment Communities, Inc. или Prologis, Inc.?
У кого выше маржинальность — MAA или PLD?
Какая акция лучше по технике — MAA или PLD?
Что лучше купить — MAA или PLD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией