Сравнение LYV vs SPHR

Тикер 1

Тикер 2

LYV24

14SPHR

Live Nation Entertainment, Inc. (LYV) и Sphere Entertainment Co. (SPHR) — прямые конкуренты в индустрии «Развлечения», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации LYV крупнее в 8.2× (38,63 млрд $ vs 4,69 млрд $). Стоимостная оценка в пользу SPHR — P/E 40.24 vs 456.77 у LYV. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По ROE лидирует LYV (33.04% vs 5.36%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SPHR — 9.04%, у LYV — 0.33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. По техническому скорингу LYV сильнее: 71/100 против 52/100 у SPHR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. В общем зачёте LYV уверенно лидирует со счётом 24:14. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Live Nation Entertainment, Inc.

LYVNYSE

165,98 $+1,54 $ (+0,94%)

Телекоммуникации · Развлечения

Капитализация: 38,63 млрд $

ETP Rank4.0

Стоимость

4.9

Качество

6.4

Рост

5.6

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Sphere Entertainment Co.

SPHRNYSE

130,23 $-4,17 $ (-3,10%)

Телекоммуникации · Развлечения

Капитализация: 4,69 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

7.7

Качество

5.1

Рост

2.8

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

LYVSPHR

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E SPHR оценён рынком дешевле: 40.24 против 456.77 у LYV (разница составляет 91.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) LYV дешевле: 1.49 против 3.65. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. EV/EBITDA SPHR — 9.34, у LYV — 19.36. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LYV — 33.04%, у SPHR — 5.36%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. SPHR удерживает чистую маржу на уровне 9.04%, опережая LYV (0.33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LYV — -75.92, у SPHR — 0.42. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности LYV ниже 1 (0.88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LYVSPHR

Показатель	LYV	SPHR
Мультипликаторы оценки
P/E	456.77	40.24
P/B	-274.14	2.15
P/S	1.49	3.65
PEG	-8.07	0.04
EV/EBITDA	19.36	9.34
Рентабельность
ROE	33.04%	5.36%
ROA	0.32%	2.84%
Валовая маржа	44.74%	48.29%
Операц. маржа	5.45%	-10.57%
Чистая маржа	0.33%	9.04%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	-75.92	0.42
Текущая ликв.	0.88	1.22
Быстрая ликв.	0.88	1.22
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$0.36	$3.34
Балансовая стоим.	$6.17	$62.65

Технический анализ

LYV набирает 71 из 100 по техническому скорингу, SPHR — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): LYV — 56.0 (нейтральная зона), SPHR — 51.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. LYV и SPHR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.7% и +6.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: LYV — 21.8 (слабый тренд), SPHR — 14.3 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете LYV стабильнее (0.78 vs 1.51). Значение ниже 0.8 делает LYV защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) SPHR составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LYVSPHR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LYV	SPHR
Осцилляторы
RSI (14)	55.98	51.89
Stochastic %K	57.94	44.16
CCI (20)	44.49	-0.26
MFI	57.85	62.45
Williams %R	-42.06	-55.84
MACD гистограмма	0.06	-0.82
Momentum (10)	0.23	-9.55
Тренд
ADX	21.79	14.32
Цена vs EMA 9	+0.38%	-0.43%
Цена vs EMA 20	+1.64%	+0.27%
Цена vs SMA 50	+4.71%	+6.48%
Цена vs SMA 200	+8.52%	+50.32%
Объём
CMF	0.14	0.05
Volume Ratio	79.55	60.88
Волатильность и статистика
Beta	0.78	1.51
ATR %	3.10%	4.95%
Sharpe (1г)	0.37	2.57
RS Rating	57.00	97.00
52w от хая	-5.29	-8.82
BB ширина	12.70	13.25

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): LYV — 25,20 млрд $, SPHR — 1,03 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. По чистой прибыли ситуация полярная: LYV зарабатывает 495,97 млн $, а SPHR фиксирует убыток (-200,65 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): LYV — 333,61 млн $, SPHR — -309,41 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	LYV	SPHR
Выручка	25,20 млрд $	1,03 млрд $
Чистая прибыль	495,97 млн $	-200,65 млн $
EPS (TTM)	$-0.24	$-5.68
Операц. Cash Flow	1,40 млрд $	-19,66 млн $
Free Cash Flow	333,61 млн $	-309,41 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	LYV	SPHR
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для LYV — мае (+6.58%), для SPHR — феврале (+13.62%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: LYV — март (-2.57%), SPHR — апрель (-3.56%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, апрель, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у SPHR: +35.54% против +25.68%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LYV

+1.9

+3.6

-2.6

-0.6

+6.6

+0.9

+3.2

+4.7

+1.3

-0.5

+5.5

+1.7

SPHR

+3.6

+13.6

-3.4

-3.6

+0.6

-2.4

+12.0

+4.0

-0.0

-2.6

+5.1

+8.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Live Nation Entertainment, Inc. или Sphere Entertainment Co.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Sphere Entertainment Co.: P/E 40.24 против 456.77. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — LYV или SPHR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): LYV — 33.04%, SPHR — 5.36%. Преимущество у LYV.

Какие дивиденды у Live Nation Entertainment, Inc. и Sphere Entertainment Co.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Live Nation Entertainment, Inc. или Sphere Entertainment Co.?

Выручка LYV за TTM — 25,20 млрд $, SPHR — 1,03 млрд $. LYV генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — LYV или SPHR?

Чистая маржа LYV — 0.33%, SPHR — 9.04%. SPHR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LYV или SPHR?

Технический скоринг: LYV — 71/100, SPHR — 52/100. LYV имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LYV или SPHR?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:14 в пользу LYV по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией