Сравнение LVS vs WH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LVS с P/E 17,74 (у WH — 26,92). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу LVS: 2,16 vs 3,89 у WH. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B WH — 11,61, у LVS — 52,07. EV/EBITDA LVS — 8,99, у WH — 16,41. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LVS (141,97% vs 42,06%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа WH — 14,67%, у LVS — 12,79%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LVS — 26,27, у WH — 5,57. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности WH ниже 1 (0,99), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | LVS | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 17,74 | 26,92 | |
| P/B | 52,07 | 11,61 | |
| P/S | 2,16 | 3,89 | |
| PEG | 0,59 | -0,75 | |
| EV/EBITDA | 8,99 | 16,41 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 141,97% | 42,06% | |
| ROA | 8,81% | 4,80% | |
| Валовая маржа | 50,89% | 64,17% | |
| Операц. маржа | 23,35% | 30,96% | |
| Чистая маржа | 12,79% | 14,67% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 26,27 | 5,57 | |
| Текущая ликв. | 1,00 | 0,99 | |
| Быстрая ликв. | 0,99 | 0,99 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 2,51% | 2,26% | |
| Коэфф. выплат | 34,78% | 61,54% | |
| EPS | $2,65 | $2,77 | |
| Балансовая стоим. | $1,36 | $6,40 | |
Технический анализ
По техническому скорингу LVS сильнее: 40/100 против 33/100 у WH. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LVS составляет 43,5 (нейтральная зона), у WH — 43,8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: LVS на -3,4%, WH на -5,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: LVS — 18,8 (нет тренда), WH — 21,7 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. WH менее волатилен — бета 0,59 против 0,62 у LVS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) WH составляет 3,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LVS | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43,50 | 43,82 | |
| Stochastic %K | 14,14 | 46,08 | |
| CCI (20) | -51,85 | -35,77 | |
| MFI | 57,15 | 77,92 | |
| Williams %R | -85,86 | -53,92 | |
| MACD гистограмма | -0,10 | 0,06 | |
| Momentum (10) | -4,10 | -1,80 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18,75 | 21,66 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,67% | +0,25% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,45% | -1,31% | |
| Цена vs SMA 50 | -3,38% | -5,75% | |
| Цена vs SMA 200 | -17,53% | -5,36% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,07 | -0,19 | |
| Volume Ratio | 47,88 | 79,83 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,62 | 0,59 | |
| ATR % | 2,57% | 3,08% | |
| Sharpe (1г) | -0,38 | -0,68 | |
| RS Rating | 21,00 | 20,00 | |
| 52w от хая | -35,03 | -18,73 | |
| BB ширина | 11,45 | 7,28 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LVS — 13,02 млрд $, WH — 1,43 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу LVS: +15,20% г/г vs +1,50%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: LVS — 1,63 млрд $, WH — 193 млн $. LVS генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LVS — 1,78 млрд $, WH — 321 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | LVS | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 13,02 млрд $ | 1,43 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.20% | +1.50% | |
| Чистая прибыль | 1,63 млрд $ | 193 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +12.50% | -33.20% | |
| EPS (TTM) | $2,35 | $2,49 | |
| Операц. Cash Flow | 3,02 млрд $ | 367 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,78 млрд $ | 321 млн $ |
Дивиденды
LVS и WH — дивидендные акции. Доходность: LVS — 2,51%, WH — 2,26%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: LVS — 13 лет, WH — 9 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LVS — 34,78%, WH — 61,54%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LVS | WH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 2,51% | 2,26% | |
| Годовые дивиденды | $0,90 | $0,86 | |
| Коэфф. выплат | 34,78% | 61,54% | |
| Лет выплат | 13 | 9 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -21,81% | -0,46% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LVS приходится на ноябре (+4,34%), а WH — на апреле (+5,27%). Наименее удачные месяцы: LVS — март (-4,23%), WH — март (-7,94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Las Vegas Sands Corp. или Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?
У кого выше рентабельность — LVS или WH?
Какие дивиденды у Las Vegas Sands Corp. и Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Las Vegas Sands Corp. или Wyndham Hotels & Resorts, Inc.?
У кого выше маржинальность — LVS или WH?
Какая акция лучше по технике — LVS или WH?
Что лучше купить — LVS или WH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией