ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение LVS vs TNL

Тикер 1
Тикер 2
LVS15
28TNL
Инвесторы часто выбирают между LVS и TNL — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Гостиницы и казино». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации LVS крупнее в 8.0× (32,77 млрд $ vs 4,07 млрд $). Стоимостная оценка в пользу TNL — P/E 17.30 vs 18.02 у LVS. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. TNL работает в убыток — ROE -25.77%, тогда как LVS показывает рентабельность 115.99%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. По чистой рентабельности LVS впереди: 13.41% против 5.85% у TNL. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. TNL предлагает более высокую дивидендную доходность (3.51% vs 2.22%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу TNL сильнее: 47/100 против 25/100 у LVS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. TNL побеждает по числу метрик: 28 против 15 у LVS. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.
LVS
Las Vegas Sands Corp.
LVSNYSE
49,45 $-0,17 $ (-0,34%)
Потребительский сектор · Гостиницы и казино
Капитализация: 32,77 млрд $
ETP Rank4.8
Стоимость
7.3
Качество
6.7
Рост
8.3
Техника
3.0
Дивиденды
8.2
Прогнозы
8.5
Сезонность
4.0
TNL
Travel + Leisure Co.
TNLNYSE
65,27 $+0,39 $ (+0,60%)
Потребительский сектор · Гостиницы и казино
Капитализация: 4,07 млрд $
ETP Rank4.0
Стоимость
8.1
Качество
5.7
Рост
3.7
Техника
5.0
Дивиденды
6.8
Прогнозы
8.0
Сезонность
5.0

Динамика цен

LVSTNL

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E TNL оценён рынком дешевле: 17.30 против 18.02 у LVS. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) TNL дешевле: 1.00 против 2.39. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA LVS оценён ниже: 9.52 vs 13.72. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. TNL работает в убыток — ROE -25.77%, тогда как LVS показывает рентабельность 115.99%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Маржинальность: LVS — 13.41%, TNL — 5.85%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. LVS несёт высокую долговую нагрузку — D/E 13.10, тогда как TNL практически без долга (D/E -5.62). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности LVS ниже 1 (0.95), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LVSTNL
ПоказательLVSTNLЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E18.0217.30
P/B27.66-4.01
P/S2.391.00
PEG0.36-0.49
EV/EBITDA9.5213.72
Рентабельность
ROE115.99%-25.77%
ROA8.70%3.46%
Валовая маржа26.70%43.22%
Операц. маржа24.64%15.26%
Чистая маржа13.41%5.85%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал13.10-5.62
Текущая ликв.0.951.15
Быстрая ликв.0.940.29
Дивиденды и прибыль
Див. доходность2.22%3.51%
Коэфф. выплат46.47%95.78%
EPS$2.75$3.75
Балансовая стоим.$2.62$-16.19

Технический анализ

TNL набирает 47 из 100 по техническому скорингу, LVS — 25 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): LVS — 35.0 (нейтральная зона), TNL — 47.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: LVS на -7.5%, TNL на -5.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: LVS — 24.1 (слабый тренд), TNL — 25.4 (выраженный тренд). По бете LVS стабильнее (0.99 vs 1.25). Дневная волатильность (ATR%) TNL составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LVSTNL
Общая оценка
25
47
Осцилляторы
41
53
Тренд
26
43
Объём
31
44
Волатильность
58
55
ИндикаторLVSTNLЛидер
Осцилляторы
RSI (14)35.0547.55
Stochastic %K14.5772.29
CCI (20)-166.6417.63
MFI26.5249.72
Williams %R-85.43-27.71
MACD гистограмма-0.290.35
Momentum (10)-3.60-0.64
Тренд
ADX24.0525.41
Цена vs EMA 9-2.78%+1.95%
Цена vs EMA 20-4.92%+0.17%
Цена vs SMA 50-7.52%-5.17%
Цена vs SMA 200-13.04%-2.90%
Объём
CMF-0.05-0.10
Volume Ratio102.0364.24
Волатильность и статистика
Beta0.991.25
ATR %3.02%3.48%
Sharpe (1г)0.490.89
RS Rating60.0067.00
52w от хая-29.57-19.42
BB ширина11.178.43

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): LVS — 13,02 млрд $, TNL — 4,02 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: LVS — 1,63 млрд $, TNL — 230 млн $. LVS генерирует больше чистой прибыли. FCF: LVS генерирует 1,78 млрд $, TNL — 523 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательLVSTNLЛидер
Выручка13,02 млрд $4,02 млрд $
Чистая прибыль1,63 млрд $230 млн $
EPS (TTM)$2.35$3.51
Операц. Cash Flow3,02 млрд $640 млн $
Free Cash Flow1,78 млрд $523 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность LVS — 2.22%, TNL — 3.51%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. LVS платит дивиденды 13 лет подряд, TNL — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LVS — 46.47%, TNL — 95.78%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательLVSTNLЛидер
Див. доходность2.22%3.51%
Годовые дивиденды$0.60$0.60
Коэфф. выплат46.47%95.78%
Лет выплат13.00%14.00%
CAGR дивидендов (5л)-27.90%-13.65%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для LVS — ноябре (+4.34%), для TNL — ноябре (+6.08%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для LVS — март (-4.23%), для TNL — март (-5.67%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: февраль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у TNL: +9.48% против +0.06%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
LVS
-0.2
+2.1
-4.2
-0.5
-1.9
-1.0
+0.1
+1.7
-0.6
+0.6
+4.3
-0.5
TNL
+3.4
+3.5
-5.7
+2.0
+1.2
-2.6
+1.4
+1.6
-2.2
-0.2
+6.1
+0.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Las Vegas Sands Corp. или Travel + Leisure Co.?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит обе компании: P/E 17.30 против 18.02. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — LVS или TNL?
ROE LVS — 115.99%, TNL — -25.77%. LVS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Las Vegas Sands Corp. и Travel + Leisure Co.?
Обе компании платят дивиденды. Доходность LVS — 2.22%, TNL — 3.51%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Las Vegas Sands Corp. или Travel + Leisure Co.?
По объёму выручки: LVS — 13,02 млрд $, TNL — 4,02 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — LVS или TNL?
Чистая маржа LVS — 13.41%, TNL — 5.85%. LVS оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — LVS или TNL?
Технический скоринг: LVS — 25/100, TNL — 47/100. TNL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — LVS или TNL?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик LVS выигрывает 15, TNL — 28. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией