Сравнение LULU vs SHOO

Тикер 1

Тикер 2

LULU19

19SHOO

LULU против SHOO — два эмитента индустрии «Одежда и аксессуары», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации LULU крупнее в 5.0× (15,15 млрд $ vs 3,02 млрд $). Стоимостная оценка в пользу LULU — P/E 9.43 vs 37.87 у SHOO. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. LULU демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 34.82% против 8.78% у SHOO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: LULU — 14.22%, SHOO — 2.89%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. SHOO выплачивает дивиденды с доходностью 2.08% годовых, тогда как LULU дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. SHOO набирает 71 из 100 по техническому скорингу, LULU — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 19:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Lululemon Athletica Inc.

LULUNASDAQ

126,76 $+1,57 $ (+1,25%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 15,15 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

8.4

Качество

9.6

Рост

3.8

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Steven Madden, Ltd.

SHOONASDAQ

41,35 $+0,87 $ (+2,15%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 3,02 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

4.1

Качество

6.8

Рост

4.0

Техника

7.0

Дивиденды

7.3

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

LULUSHOO

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E LULU оценён рынком дешевле: 9.43 против 37.87 у SHOO (разница составляет 75.1%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) SHOO оценён ниже: 1.12 против 1.35. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA LULU оценён ниже: 5.50 vs 22.09. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала LULU составляет 34.82%, что превышает показатель SHOO (8.78%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LULU впереди: 14.22% против 2.89% у SHOO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LULU — 0.36, SHOO — 0.59. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

LULUSHOO

Показатель	LULU	SHOO
Мультипликаторы оценки
P/E	9.43	37.87
P/B	3.00	3.15
P/S	1.35	1.12
PEG	-0.96	-0.70
EV/EBITDA	5.50	22.09
Рентабельность
ROE	34.82%	8.78%
ROA	18.67%	3.89%
Валовая маржа	56.60%	44.76%
Операц. маржа	19.83%	4.67%
Чистая маржа	14.22%	2.89%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.36	0.59
Текущая ликв.	2.26	2.23
Быстрая ликв.	1.36	1.42
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	2.08%
Коэфф. выплат	0.00%	80.29%
EPS	$13.27	$1.07
Балансовая стоим.	$41.70	$13.31

Технический анализ

Техническая картина в пользу SHOO: скоринг 71/100 vs 19/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: LULU — 36.0, SHOO — 60.5. Обе акции находятся в одной зоне. SHOO торгуется выше SMA 50 (10.7%), тогда как LULU ниже этой средней (-15.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. SHOO выше SMA 200 (+10.2%), LULU — ниже (-28.7%). Долгосрочный тренд в пользу SHOO. Сила тренда по ADX: LULU — 36.6 (выраженный тренд), SHOO — 15.2 (нет тренда). LULU имеет чётко выраженный тренд, в отличие от SHOO. Волатильность: бета LULU — 1.34, SHOO — 1.90. SHOO значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) LULU составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LULUSHOO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LULU	SHOO
Осцилляторы
RSI (14)	36.04	60.52
Stochastic %K	37.94	86.59
CCI (20)	-79.82	86.47
MFI	19.70	72.73
Williams %R	-62.06	-13.41
MACD гистограмма	-0.09	-0.01
Momentum (10)	-6.85	0.46
Тренд
ADX	36.60	15.15
Цена vs EMA 9	+0.77%	+3.62%
Цена vs EMA 20	-4.97%	+4.84%
Цена vs SMA 50	-15.71%	+10.72%
Цена vs SMA 200	-28.74%	+10.24%
Объём
CMF	-0.33	0.09
Volume Ratio	110.30	97.74
Волатильность и статистика
Beta	1.34	1.90
ATR %	3.89%	3.75%
Sharpe (1г)	-1.81	1.05
RS Rating	2.00	79.00
52w от хая	-63.21	-13.65
BB ширина	27.56	11.41

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LULU генерирует 11,10 млрд $, SHOO — 2,52 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: LULU — 1,58 млрд $, SHOO — 44,66 млн $. LULU генерирует больше чистой прибыли. FCF: LULU генерирует 921,67 млн $, SHOO — 119,54 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LULU	SHOO
Выручка	11,10 млрд $	2,52 млрд $
Чистая прибыль	1,58 млрд $	44,66 млн $
EPS (TTM)	$13.27	$0.63
Операц. Cash Flow	1,60 млрд $	162,20 млн $
Free Cash Flow	921,67 млн $	119,54 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: SHOO обеспечивает 2.08% годовой доходности, LULU реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. SHOO выплачивает дивиденды 11 лет подряд, тогда как LULU не имеет дивидендной истории.

Показатель	LULU	SHOO
Див. доходность	—	2.08%
Годовые дивиденды	—	$0.42
Коэфф. выплат	—	80.29%
Лет выплат	0.00%	11.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-6.89%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LULU показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.84%), SHOO — в ноябре (+11.38%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для LULU — сентябрь (-3.81%), для SHOO — март (-4.38%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, август, октябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у SHOO: +13.52% против +12.74%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LULU

-0.9

-2.5

+2.6

-0.3

+4.2

+1.0

+3.8

-3.8

+1.9

+6.8

+2.3

SHOO

+0.2

-2.4

-4.4

+2.6

+0.1

+0.5

+0.3

+2.5

+0.0

+2.8

+11.4

-0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lululemon Athletica Inc. или Steven Madden, Ltd.?

Мультипликатор P/E у Lululemon Athletica Inc. ниже (9.43 vs 37.87), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LULU или SHOO?

ROE LULU — 34.82%, SHOO — 8.78%. LULU демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Lululemon Athletica Inc. и Steven Madden, Ltd.?

Steven Madden, Ltd. выплачивает дивиденды с доходностью 2.08%. Lululemon Athletica Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Lululemon Athletica Inc. или Steven Madden, Ltd.?

По объёму выручки: LULU — 11,10 млрд $, SHOO — 2,52 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LULU или SHOO?

Чистая маржа LULU — 14.22%, SHOO — 2.89%. LULU оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LULU или SHOO?

Технический скоринг: LULU — 19/100, SHOO — 71/100. SHOO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LULU или SHOO?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик LULU выигрывает 19, SHOO — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией