Сравнение LULU vs ROST

Тикер 1

Тикер 2

LULU18

23ROST

Lululemon Athletica Inc. (LULU) и Ross Stores, Inc. (ROST) представляют одну индустрию — «Одежда и аксессуары». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации ROST крупнее в 4.6× (70,25 млрд $ vs 15,15 млрд $). Стоимостная оценка в пользу LULU — P/E 9.43 vs 32.46 у ROST. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. ROE ROST — 36.70%, у LULU — 34.82%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. LULU удерживает чистую маржу на уровне 14.22%, опережая ROST (9.43%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная политика различается кардинально: ROST обеспечивает 0.76% годовой доходности, LULU реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. ROST набирает 37 из 100 по техническому скорингу, LULU — 19 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 18:23 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Lululemon Athletica Inc.

LULUNASDAQ

126,76 $+1,57 $ (+1,25%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 15,15 млрд $

ETP Rank5.9

Стоимость

8.4

Качество

9.6

Рост

3.8

Техника

1.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Ross Stores, Inc.

ROSTNASDAQ

217,19 $-0,60 $ (-0,28%)

Потребительский сектор · Одежда и аксессуары

Капитализация: 70,25 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

2.9

Качество

8.3

Рост

5.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

6.5

Сезонность

3.0

Динамика цен

LULUROST

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E LULU оценён рынком дешевле: 9.43 против 32.46 у ROST (разница составляет 70.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) LULU оценён ниже: 1.35 против 3.10. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B LULU — 3.00, у ROST — 11.25. EV/EBITDA LULU — 5.50, у ROST — 19.83. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ROST (36.70% vs 34.82%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LULU — 14.22%, у ROST — 9.43%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LULU — 0.36, у ROST — 0.84. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

LULUROST

Показатель	LULU	ROST
Мультипликаторы оценки
P/E	9.43	32.46
P/B	3.00	11.25
P/S	1.35	3.10
PEG	-0.96	6.65
EV/EBITDA	5.50	19.83
Рентабельность
ROE	34.82%	36.70%
ROA	18.67%	13.80%
Валовая маржа	56.60%	27.95%
Операц. маржа	19.83%	11.90%
Чистая маржа	14.22%	9.43%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.36	0.84
Текущая ликв.	2.26	1.58
Быстрая ликв.	1.36	1.04
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.76%
Коэфф. выплат	0.00%	24.62%
EPS	$13.27	$6.71
Балансовая стоим.	$41.70	$19.35

Технический анализ

Техническая картина в пользу ROST: скоринг 37/100 vs 19/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: LULU — 36.0, ROST — 48.3. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: LULU на -15.7%, ROST на -0.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ROST выше SMA 200 (+23.3%), LULU — ниже (-28.7%). Долгосрочный тренд в пользу ROST. ADX: LULU — 36.6 (выраженный тренд), ROST — 24.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ROST — 0.83, LULU — 1.34. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) LULU составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LULUROST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LULU	ROST
Осцилляторы
RSI (14)	36.04	48.34
Stochastic %K	37.94	41.77
CCI (20)	-79.82	-47.90
MFI	19.70	30.72
Williams %R	-62.06	-58.23
MACD гистограмма	-0.09	-1.43
Momentum (10)	-6.85	-11.12
Тренд
ADX	36.60	24.75
Цена vs EMA 9	+0.77%	+0.79%
Цена vs EMA 20	-4.97%	-0.47%
Цена vs SMA 50	-15.71%	-0.53%
Цена vs SMA 200	-28.74%	+23.30%
Объём
CMF	-0.33	-0.03
Volume Ratio	110.30	152.83
Волатильность и статистика
Beta	1.34	0.83
ATR %	3.89%	2.52%
Sharpe (1г)	-1.81	1.54
RS Rating	2.00	75.00
52w от хая	-63.21	-5.78
BB ширина	27.56	11.79

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LULU генерирует 11,10 млрд $, ROST — 22,75 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: LULU — 1,58 млрд $, ROST — 2,15 млрд $. ROST генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LULU — 921,67 млн $, ROST — 2,21 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	LULU	ROST
Выручка	11,10 млрд $	22,75 млрд $
Чистая прибыль	1,58 млрд $	2,15 млрд $
EPS (TTM)	$13.27	$6.66
Операц. Cash Flow	1,60 млрд $	3,03 млрд $
Free Cash Flow	921,67 млн $	2,21 млрд $

Дивиденды

ROST выплачивает дивиденды с доходностью 0.76% годовых, тогда как LULU дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ROST выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как LULU не имеет дивидендной истории.

Показатель	LULU	ROST
Див. доходность	—	0.76%
Годовые дивиденды	—	$0.45
Коэфф. выплат	—	24.62%
Лет выплат	0.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-17.15%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LULU показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.84%), ROST — в сентябре (+15.15%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: LULU — сентябрь (-3.81%), ROST — май (-5.94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, март, май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, август, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ROST: +30.19% против +12.74%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LULU

-0.9

-2.5

+2.6

-0.3

+4.2

+1.0

+3.8

-3.8

+1.9

+6.8

+2.3

ROST

-4.1

+6.8

-2.6

+3.3

-5.9

-1.3

+3.7

+4.5

+15.2

-0.1

+8.6

+2.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lululemon Athletica Inc. или Ross Stores, Inc.?

Мультипликатор P/E у Lululemon Athletica Inc. ниже (9.43 vs 32.46), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LULU или ROST?

Рентабельность собственного капитала (ROE): LULU — 34.82%, ROST — 36.70%. Преимущество у ROST.

Какие дивиденды у Lululemon Athletica Inc. и Ross Stores, Inc.?

Ross Stores, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.76%. Lululemon Athletica Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Lululemon Athletica Inc. или Ross Stores, Inc.?

Выручка LULU за TTM — 11,10 млрд $, ROST — 22,75 млрд $. ROST генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — LULU или ROST?

Чистая маржа LULU — 14.22%, ROST — 9.43%. LULU оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LULU или ROST?

Технический скоринг: LULU — 19/100, ROST — 37/100. ROST имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LULU или ROST?

Однозначного ответа нет. Счёт 18:23 в пользу ROST по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией