ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение LSNGP vs SAGO

Тикер 1
Тикер 2
LSNGP30
15SAGO
Ленэнерго привилегированные (LSNGP) и Самараэнерго (SAGO) представляют одну индустрию — «Электросети». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. Стоимостная оценка в пользу LSNGP — P/E 4,51 vs 5,56 у SAGO. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует SAGO (19,12% vs 15,33%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LSNGP — 24,48%, у SAGO — 3,59%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность LSNGP составляет 9,51%, у SAGO — 7,46%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 69/100 и 71/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. В общем зачёте LSNGP уверенно лидирует со счётом 30:15. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.
LSNGP
Ленэнерго привилегированные
LSNGPRU
₽358,15
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank8.0
Стоимость
8.4
Качество
8.5
Рост
9.2
Техника
7.0
Дивиденды
6.8
Прогнозы
7.0
Сезонность
7.0
SAGO
Самараэнерго
SAGORU
₽2,25
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank7.2
Стоимость
8.4
Качество
7.6
Рост
4.6
Техника
7.0
Дивиденды
7.9
Прогнозы
—
Сезонность
8.0

Динамика цен

LSNGPSAGO

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E LSNGP оценён рынком дешевле: 4,51 против 5,56 у SAGO. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) SAGO оценён ниже: 0,20 против 1,10. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B LSNGP — 0,69, у SAGO — 1,06. EV/EBITDA LSNGP — 2,20, у SAGO — 2,74. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE SAGO — 19,12%, у LSNGP — 15,33%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. LSNGP удерживает чистую маржу на уровне 24,48%, опережая SAGO (3,59%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LSNGP — 0,51, у SAGO — 0,54. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности LSNGP ниже 1 (0,88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LSNGPSAGO
ПоказательLSNGPSAGOЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E4,515,56
P/B0,691,06
P/S1,100,20
PEG0,180,16
EV/EBITDA2,202,74
Рентабельность
ROE15,33%19,12%
ROA10,12%12,43%
Валовая маржа—43,85%
Операц. маржа28,95%2,92%
Чистая маржа24,48%3,59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,510,54
Текущая ликв.0,882,27
Быстрая ликв.0,862,27
Дивиденды и прибыль
Див. доходность9,51%7,46%
Коэфф. выплат904,55%47,76%
EPS$4,06$0,49
Балансовая стоим.$26,49$2,57

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 69/100 и 71/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: LSNGP — 65,8, SAGO — 60,3. Обе акции находятся в одной зоне. LSNGP и SAGO находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4,4% и +3,5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. LSNGP выше SMA 200 (+12,4%), SAGO — ниже (-12,8%). Долгосрочный тренд в пользу LSNGP. ADX: LSNGP — 30,9 (выраженный тренд), SAGO — 27,5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета LSNGP — 0,45, SAGO — 0,77. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SAGO составляет 6,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LSNGPSAGO
Общая оценка
69
71
Осцилляторы
50
70
Тренд
71
65
Объём
69
47
Волатильность
48
50
ИндикаторLSNGPSAGOЛидер
Осцилляторы
RSI (14)65,8560,32
Stochastic %K97,1464,20
CCI (20)121,71186,80
MFI95,6071,39
Williams %R-2,86-35,80
MACD гистограмма5,050,05
Momentum (10)29,200,29
Тренд
ADX30,8527,50
Цена vs EMA 9+3,66%+5,11%
Цена vs EMA 20+6,20%+7,18%
Цена vs SMA 50+4,44%+3,53%
Цена vs SMA 200+12,44%-12,79%
Объём
CMF0,14-0,20
Volume Ratio84,83182,43
Волатильность и статистика
Beta0,450,77
ATR %3,51%5,96%
Sharpe (1г)1,12-0,77
RS Rating96,0058,00
52w от хая-7,19-34,11
BB ширина25,1624,87

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LSNGP генерирует 142,99 млн ₽, SAGO — 52,58 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: LSNGP — +16,50%, SAGO — +10,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: LSNGP — 35 млн ₽, SAGO — 1,89 млрд ₽. SAGO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LSNGP — 9,89 млн ₽, SAGO — -46,60 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательLSNGPSAGOЛидер
Выручка142,99 млн ₽52,58 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+16.50%+10.60%
Чистая прибыль35 млн ₽1,89 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+65.50%-11.60%
EPS (TTM)$4,06$0,49
Операц. Cash Flow66,46 млн ₽525,59 млн ₽
Free Cash Flow9,89 млн ₽-46,60 млн ₽

Дивиденды

Дивидендная доходность: LSNGP платит 9,51%, SAGO — 7,46%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: LSNGP — 17 лет, SAGO — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: LSNGP — +19,34%, SAGO — +80,24%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LSNGP — 904,55%, SAGO — 47,76%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательLSNGPSAGOЛидер
Див. доходность9,51%7,46%
Годовые дивиденды$36,72$0,23
Коэфф. выплат904,55%47,76%
Лет выплат176
CAGR дивидендов (5л)19,34%80,24%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LSNGP показывает лучшую среднюю доходность в мае (+8,61%), SAGO — в июле (+12,61%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: LSNGP — февраль (-5,08%), SAGO — май (-3,92%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у SAGO: +44,00% против +30,37%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
LSNGP
+4,0
-5,1
+0,6
+6,2
+8,6
-4,0
+6,1
+4,3
+0,2
+3,9
+4,2
+1,3
SAGO
+8,0
-1,9
+3,3
+6,6
-3,9
+5,8
+12,6
+4,1
-1,6
+4,1
+10,3
-3,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ленэнерго привилегированные или Самараэнерго?
Мультипликатор P/E у Ленэнерго привилегированные ниже (4,51 vs 5,56), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — LSNGP или SAGO?
Рентабельность собственного капитала (ROE): LSNGP — 15,33%, SAGO — 19,12%. Преимущество у SAGO.
Какие дивиденды у Ленэнерго привилегированные и Самараэнерго?
Обе компании платят дивиденды. Доходность LSNGP — 9,51%, SAGO — 7,46%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Ленэнерго привилегированные или Самараэнерго?
Выручка LSNGP за TTM — 142,99 млн ₽, SAGO — 52,58 млрд ₽. SAGO генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — LSNGP или SAGO?
Чистая маржа LSNGP — 24,48%, SAGO — 3,59%. LSNGP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — LSNGP или SAGO?
Технический скоринг: LSNGP — 69/100, SAGO — 71/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — LSNGP или SAGO?
Однозначного ответа нет. Счёт 30:15 в пользу LSNGP по 48 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 07.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией