Сравнение LSNGP vs NNSBP

Тикер 1

Тикер 2

LSNGP33

7NNSBP

Инвесторы часто выбирают между LSNGP и NNSBP — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Электросети». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации LSNGP крупнее в 23.9× (35,04 млрд ₽ vs 1,47 млрд ₽). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LSNGP с P/E 4.51 (у NNSBP — 8.71). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. NNSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 413.20% против 15.33% у LSNGP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: LSNGP — 24.48%, NNSBP — 3.82%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная политика различается кардинально: LSNGP обеспечивает 10.59% годовой доходности, NNSBP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По техническому скорингу LSNGP сильнее: 83/100 против 66/100 у NNSBP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 33:7 — убедительное преимущество LSNGP. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Россети Ленэнерго - акции привилегированные

LSNGPRU

375,75 ₽

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация: 35,04 млрд ₽

ETP Rank8.6

Стоимость

7.8

Качество

8.0

Рост

9.2

Техника

10.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.5

Сезонность

9.0

ТНС энерго НН привилегированные

NNSBPRU

1 380,00 ₽

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация: 1,47 млрд ₽

ETP Rank2.8

Стоимость

3.5

Качество

7.8

Рост

8.8

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Динамика цен

LSNGPNNSBP

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, LSNGP выглядит привлекательнее: 4.51 против 8.71. Премия к оценке NNSBP может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) NNSBP дешевле: 0.33 против 1.10. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) LSNGP дешевле: 0.69 против 35.98. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LSNGP оценён ниже: 2.20 vs 5.76. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала NNSBP составляет 413.20%, что превышает показатель LSNGP (15.33%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LSNGP впереди: 24.48% против 3.82% у NNSBP. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. NNSBP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 37.07, тогда как LSNGP практически без долга (D/E 0.51). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности NNSBP ниже 1 (0.56), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LSNGPNNSBP

Показатель	LSNGP	NNSBP
Мультипликаторы оценки
P/E	4.51	8.71
P/B	0.69	35.98
P/S	1.10	0.33
PEG	0.22	—
EV/EBITDA	2.20	5.76
Рентабельность
ROE	15.33%	413.20%
ROA	10.12%	10.85%
Валовая маржа	—	47.37%
Операц. маржа	28.95%	4.81%
Чистая маржа	24.48%	3.82%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.51	37.07
Текущая ликв.	0.88	0.56
Быстрая ликв.	0.86	0.56
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	10.59%	—
Коэфф. выплат	904.55%	7.78%
EPS	$4.06	$405.08
Балансовая стоим.	$26.49	$98.03

Технический анализ

LSNGP набирает 83 из 100 по техническому скорингу, NNSBP — 66 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): LSNGP — 69.2 (нейтральная зона), NNSBP — 54.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: LSNGP на 9.0%, NNSBP на 3.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: LSNGP — 34.4 (выраженный тренд), NNSBP — 21.5 (слабый тренд). Дневная волатильность (ATR%) NNSBP составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LSNGPNNSBP

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LSNGP	NNSBP
Осцилляторы
RSI (14)	69.19	54.56
Stochastic %K	73.62	44.59
CCI (20)	95.53	51.47
MFI	67.24	53.68
Williams %R	-26.38	-55.41
MACD гистограмма	0.68	-0.72
Momentum (10)	19.05	6.00
Тренд
ADX	34.41	21.52
Цена vs EMA 9	+0.91%	+0.33%
Цена vs EMA 20	+3.13%	+1.11%
Цена vs SMA 50	+8.97%	+3.03%
Цена vs SMA 200	+27.65%	+4.06%
Объём
CMF	0.12	0.11
Volume Ratio	34.73	6.02
Волатильность и статистика
Beta	—	0.42
ATR %	2.48%	3.95%
Sharpe (1г)	—	0.59
RS Rating	98.00	78.00
52w от хая	-2.61	-13.75
BB ширина	10.95	11.68

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): LSNGP — 142,99 млн ₽, NNSBP — 52,85 млн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. LSNGP растёт быстрее по выручке: +14.52% год к году против +5.29% у NNSBP. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: LSNGP — 35 млн ₽, NNSBP — 2,02 млн ₽. LSNGP генерирует больше чистой прибыли. FCF: LSNGP генерирует 9,89 млн ₽, NNSBP — 266880 ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LSNGP	NNSBP	Лидер
Выручка	142,99 млн ₽	52,85 млн ₽
Рост выручки (г/г)	+14.52%	+5.29%
Чистая прибыль	35 млн ₽	2,02 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	+20.78%	—	—
EPS (TTM)	$4.06	$405.08
Операц. Cash Flow	66,46 млн ₽	616878 ₽
Free Cash Flow	9,89 млн ₽	266880 ₽

Дивиденды

LSNGP выплачивает дивиденды с доходностью 10.59% годовых, тогда как NNSBP дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. LSNGP платит дивиденды 17 лет подряд, NNSBP — 8. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LSNGP — 904.55%, NNSBP — 7.78%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	LSNGP	NNSBP
Див. доходность	10.59%	—
Годовые дивиденды	$36.72	$31.53
Коэфф. выплат	904.55%	7.78%
Лет выплат	17.00%	8.00%
CAGR дивидендов (5л)	19.34%	-22.17%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для LSNGP — мае (+8.71%), для NNSBP — августе (+12.09%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для LSNGP — февраль (-5.08%), для NNSBP — май (-5.28%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у LSNGP: +31.31% против +11.85%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LSNGP

+4.0

-5.1

+0.6

+6.2

+8.7

-3.4

+6.4

+4.3

+0.2

+3.9

+4.2

+1.3

NNSBP

+7.8

-4.5

+5.4

-2.2

-5.3

+6.3

+4.9

+12.1

-4.5

-2.4

-3.7

-1.9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Ленэнерго - акции привилегированные или ТНС энерго НН привилегированные?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Россети Ленэнерго - акции привилегированные: P/E 4.51 против 8.71. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — LSNGP или NNSBP?

ROE LSNGP — 15.33%, NNSBP — 413.20%. NNSBP демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Россети Ленэнерго - акции привилегированные и ТНС энерго НН привилегированные?

Россети Ленэнерго - акции привилегированные выплачивает дивиденды с доходностью 10.59%. ТНС энерго НН привилегированные дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Россети Ленэнерго - акции привилегированные или ТНС энерго НН привилегированные?

По объёму выручки: LSNGP — 142,99 млн ₽, NNSBP — 52,85 млн ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LSNGP или NNSBP?

Чистая маржа LSNGP — 24.48%, NNSBP — 3.82%. LSNGP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LSNGP или NNSBP?

Технический скоринг: LSNGP — 83/100, NNSBP — 66/100. LSNGP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LSNGP или NNSBP?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 42 метрик LSNGP выигрывает 33, NNSBP — 7. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией