Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение LSNGP vs MSRS

Тикер 1

Тикер 2

LSNGP27

17MSRS

LSNGP против MSRS — два эмитента индустрии «Электросети», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. Если ориентироваться на P/E, MSRS выглядит привлекательнее: 1,73 против 4,51. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Рентабельность капитала MSRS составляет 16,71%, что превышает показатель LSNGP (15,33%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LSNGP впереди: 24,48% против 15,14% у MSRS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность MSRS составляет 10,67%, у LSNGP — 9,51%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LSNGP набирает 54 из 100 по техническому скорингу, MSRS — 45 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 27:17 в пользу LSNGP. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Ленэнерго привилегированные

LSNGPRU

₽329,30

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация:

ETP Rank8.0

Стоимость

8.4

Качество

8.5

Рост

9.2

Техника

5.0

Дивиденды

6.8

Прогнозы

7.5

Сезонность

8.0

Россети Московский регион

MSRSRU

₽1,56

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация:

ETP Rank7.8

Стоимость

10.0

Качество

8.0

Рост

8.8

Техника

5.0

Дивиденды

8.7

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

LSNGPMSRS

Фундаментальный анализ

MSRS торгуется с P/E 1,73, тогда как LSNGP — с P/E 4,51. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) MSRS оценён ниже: 0,26 против 1,10. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) MSRS дешевле: 0,29 против 0,69. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MSRS оценён ниже: 1,38 vs 2,20. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MSRS демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 16,71% против 15,33% у LSNGP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: LSNGP — 24,48%, MSRS — 15,14%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LSNGP — 0,51, MSRS — 1,18. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MSRS ниже 1 (0,31), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LSNGPMSRS

Показатель	LSNGP	MSRS
Мультипликаторы оценки
P/E	4,51	1,73
P/B	0,69	0,29
P/S	1,10	0,26
PEG	0,17	0,05
EV/EBITDA	2,20	1,38
Рентабельность
ROE	15,33%	16,71%
ROA	10,12%	7,65%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	28,95%	22,70%
Чистая маржа	24,48%	15,14%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,51	1,18
Текущая ликв.	0,88	0,31
Быстрая ликв.	0,86	0,26
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	9,51%	10,67%
Коэфф. выплат	904,55%	20,05%
EPS	$4,06	$0,93
Балансовая стоим.	$26,49	$5,29

Технический анализ

Техническая картина в пользу LSNGP: скоринг 54/100 vs 45/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: LSNGP — 45,5, MSRS — 43,6. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: LSNGP на -1,6%, MSRS на -3,1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. LSNGP выше SMA 200 (+4,0%), MSRS — ниже (-3,8%). Долгосрочный тренд в пользу LSNGP. Сила тренда по ADX: LSNGP — 28,0 (выраженный тренд), MSRS — 20,2 (слабый тренд). Волатильность: бета LSNGP — 0,47, MSRS — 0,79. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) MSRS составляет 5,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LSNGPMSRS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LSNGP	MSRS
Осцилляторы
RSI (14)	45,51	43,63
Stochastic %K	25,13	9,76
CCI (20)	-38,80	-29,99
MFI	63,75	45,88
Williams %R	-74,87	-90,24
MACD гистограмма	-0,20	-0,01
Momentum (10)	-6,45	-0,17
Тренд
ADX	28,03	20,22
Цена vs EMA 9	-3,47%	-4,25%
Цена vs EMA 20	-2,33%	-3,79%
Цена vs SMA 50	-1,56%	-3,12%
Цена vs SMA 200	+4,00%	-3,83%
Объём
CMF	0,19	0,23
Volume Ratio	128,76	62,56
Волатильность и статистика
Beta	0,47	0,79
ATR %	3,69%	5,11%
Sharpe (1г)	0,66	0,27
RS Rating	94,00	88,00
52w от хая	-13,33	-25,83
BB ширина	13,71	23,55

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LSNGP генерирует 142,99 млн ₽, MSRS — 284,96 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: LSNGP — +16,50%, MSRS — +14,40%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: LSNGP — 35 млн ₽, MSRS — 41,78 млрд ₽. MSRS генерирует больше чистой прибыли. FCF: LSNGP генерирует 9,89 млн ₽, MSRS — -3,24 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LSNGP	MSRS
Выручка	142,99 млн ₽	284,96 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+16.50%	+14.40%
Чистая прибыль	35 млн ₽	41,78 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	+65.50%	+207.90%
EPS (TTM)	$4,06	$0,86
Операц. Cash Flow	66,46 млн ₽	98,15 млрд ₽
Free Cash Flow	9,89 млн ₽	-3,24 млрд ₽

Дивиденды

Дивидендная доходность: LSNGP платит 9,51%, MSRS — 10,67%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. LSNGP платит дивиденды 17 лет подряд, MSRS — 17. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): LSNGP — +19,34%, MSRS — +30,49%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LSNGP — 904,55%, MSRS — 20,05%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	LSNGP	MSRS
Див. доходность	9,51%	10,67%
Годовые дивиденды	$36,72	$0,19
Коэфф. выплат	904,55%	20,05%
Лет выплат	17	17
CAGR дивидендов (5л)	19,34%	30,49%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LSNGP показывает лучшую среднюю доходность в июле (+9,02%), MSRS — в июле (+4,61%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для LSNGP — июнь (-5,46%), для MSRS — февраль (-6,37%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у LSNGP: +32,10% против +10,22%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LSNGP

+4,5

-1,2

+0,7

+5,2

+8,2

-5,5

+9,0

+6,4

+0,9

+3,6

-1,2

+1,4

MSRS

+2,8

-6,4

+2,6

+3,6

+0,1

-2,8

+4,6

+1,5

+1,4

-0,4

+1,1

+2,0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ленэнерго привилегированные или Россети Московский регион?

Мультипликатор P/E у Россети Московский регион ниже (1,73 vs 4,51), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LSNGP или MSRS?

ROE LSNGP — 15,33%, MSRS — 16,71%. MSRS демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Ленэнерго привилегированные и Россети Московский регион?

Обе компании платят дивиденды. Доходность LSNGP — 9,51%, MSRS — 10,67%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Ленэнерго привилегированные или Россети Московский регион?

По объёму выручки: LSNGP — 142,99 млн ₽, MSRS — 284,96 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LSNGP или MSRS?

Чистая маржа LSNGP — 24,48%, MSRS — 15,14%. LSNGP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LSNGP или MSRS?

Технический скоринг: LSNGP — 54/100, MSRS — 45/100. LSNGP имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LSNGP или MSRS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 48 метрик LSNGP выигрывает 27, MSRS — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией