ETPINVEST
ВойтиРегистрация
Инструменты
Рынки
Акции
Облигации
Криптовалюты
Калькуляторы

Сравнение LSNG vs UPRO

Тикер 1
Тикер 2
LSNG26
14UPRO
Сравнение Ленэнерго (LSNG) и Юнипро (UPRO) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Электросети». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации LSNG крупнее в 1,8× (118,05 млрд ₽ vs 64,56 млрд ₽). Если ориентироваться на P/E, UPRO выглядит привлекательнее: 2,37 против 3,83. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. ROE UPRO — 17,60%, у LSNG — 15,95%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. UPRO удерживает чистую маржу на уровне 29,33%, опережая LSNG (25,17%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. LSNG выплачивает дивиденды с доходностью 3,61% годовых, тогда как UPRO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу LSNG: скоринг 67/100 vs 52/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. LSNG побеждает по числу метрик: 26 против 14 у UPRO. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.
LSNG
Ленэнерго
LSNGRU
₽13,85
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация: 118,05 млрд ₽
ETP Rank7.7
Стоимость
8.9
Качество
8.8
Рост
9.2
Техника
7.0
Дивиденды
6.8
Прогнозы
—
Сезонность
4.0
UPRO
Юнипро
UPRORU
₽1,02
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация: 64,56 млрд ₽
ETP Rank6.7
Стоимость
9.1
Качество
8.5
Рост
7.4
Техника
5.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
9.0
Сезонность
3.0

Динамика цен

LSNGUPRO

Фундаментальный анализ

UPRO торгуется с P/E 2,37, тогда как LSNG — с P/E 3,83. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу UPRO: 0,70 vs 0,96 у LSNG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B UPRO — 0,42, у LSNG — 0,61. По ROE лидирует UPRO (17,60% vs 15,95%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа UPRO — 29,33%, у LSNG — 25,17%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LSNG — 0,41, у UPRO — 0,07. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности LSNG ниже 1 (0,89), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LSNGUPRO
ПоказательLSNGUPROЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E3,832,37
P/B0,610,42
P/S0,960,70
PEG0,160,07
EV/EBITDA1,92—
Рентабельность
ROE15,95%17,60%
ROA11,33%16,49%
Валовая маржа——
Операц. маржа30,56%23,27%
Чистая маржа25,17%29,33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,410,07
Текущая ликв.0,8911,97
Быстрая ликв.0,8611,97
Дивиденды и прибыль
Див. доходность3,61%—
Коэфф. выплат11,87%20,47%
EPS$4,53$0,62
Балансовая стоим.$26,49$3,55

Технический анализ

По техническому скорингу LSNG сильнее: 67/100 против 52/100 у UPRO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LSNG составляет 55,4 (нейтральная зона), у UPRO — 50,8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. LSNG и UPRO находятся выше 50-дневной скользящей средней (+7,5% и +3,5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: LSNG — 12,8 (нет тренда), UPRO — 23,1 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. LSNG менее волатилен — бета 0,81 против 1,24 у UPRO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) UPRO составляет 5,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LSNGUPRO
Общая оценка
67
52
Осцилляторы
59
64
Тренд
60
43
Объём
56
38
Волатильность
58
55
ИндикаторLSNGUPROЛидер
Осцилляторы
RSI (14)55,3850,84
Stochastic %K68,2960,00
CCI (20)86,4769,23
MFI65,6851,75
Williams %R-31,71-40,00
MACD гистограмма0,000,01
Momentum (10)0,430,02
Тренд
ADX12,8423,07
Цена vs EMA 9+0,29%-0,15%
Цена vs EMA 20+1,61%+0,61%
Цена vs SMA 50+7,49%+3,48%
Цена vs SMA 200-5,87%-22,19%
Объём
CMF0,18-0,11
Volume Ratio31,9735,71
Волатильность и статистика
Beta0,811,24
ATR %3,81%5,47%
Sharpe (1г)-0,15-0,88
RS Rating70,0031,00
52w от хая-27,68-39,73
BB ширина10,6415,80

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LSNG — 142,99 млрд ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу LSNG: +16,50% г/г vs +4,70%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: LSNG — 35 млрд ₽, UPRO — 39,39 млрд ₽. UPRO генерирует больше чистой прибыли.

ПоказательLSNGUPROЛидер
Выручка142,99 млрд ₽134,30 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+16.50%+4.70%
Чистая прибыль35 млрд ₽39,39 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+65.50%+23.40%
EPS (TTM)$4,06$0,62
Операц. Cash Flow66,46 млрд ₽——
Free Cash Flow9,89 млрд ₽——

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: LSNG обеспечивает 3,61% годовой доходности, UPRO реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: LSNG — 12 лет, UPRO — 10 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: LSNG — +15,42%, UPRO — +3,28%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LSNG — 11,87%, UPRO — 20,47%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательLSNGUPROЛидер
Див. доходность3,61%—
Годовые дивиденды$0,54$0,32
Коэфф. выплат11,87%20,47%
Лет выплат1210
CAGR дивидендов (5л)15,42%3,28%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LSNG приходится на августе (+10,37%), а UPRO — на январе (+3,85%). Наименее удачные месяцы: LSNG — май (-4,55%), UPRO — сентябрь (-3,91%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
LSNG
+5,9
-1,8
+2,5
+2,2
-4,5
-1,2
+6,5
+10,4
-1,5
+4,7
-2,9
+1,4
UPRO
+3,9
-1,3
-0,3
-2,1
-3,0
-0,6
+2,2
-0,0
-3,9
+1,8
+0,4
-1,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ленэнерго или Юнипро?
По P/E Юнипро оценена ниже: 2,37 против 3,83. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — LSNG или UPRO?
Рентабельность собственного капитала (ROE): LSNG — 15,95%, UPRO — 17,60%. Преимущество у UPRO.
Какие дивиденды у Ленэнерго и Юнипро?
Ленэнерго выплачивает дивиденды с доходностью 3,61%. Юнипро дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — Ленэнерго или Юнипро?
Выручка LSNG за TTM — 142,99 млрд ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. LSNG генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — LSNG или UPRO?
Чистая маржа LSNG — 25,17%, UPRO — 29,33%. UPRO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — LSNG или UPRO?
Технический скоринг: LSNG — 67/100, UPRO — 52/100. LSNG имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — LSNG или UPRO?
Однозначного ответа нет. Счёт 26:14 в пользу LSNG по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией