Сравнение LSNG vs TASB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LSNG с P/E 4.51 (у TASB — 8.86). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) TASB дешевле: 0.45 против 1.10. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B LSNG — 0.69, у TASB — 2.49. LSNG торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA LSNG — 2.20, у TASB — 4.81. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует TASB (28.14% vs 15.33%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LSNG — 24.48%, у TASB — 5.14%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LSNG — 0.51, у TASB — 0.73. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности LSNG ниже 1 (0.88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | LSNG | TASB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4.51 | 8.86 | |
| P/B | 0.69 | 2.49 | |
| P/S | 1.10 | 0.45 | |
| PEG | 0.21 | 0.57 | |
| EV/EBITDA | 2.20 | 4.81 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.33% | 28.14% | |
| ROA | 10.12% | 16.23% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 28.95% | 5.14% | |
| Чистая маржа | 24.48% | 5.14% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.51 | 0.73 | |
| Текущая ликв. | 0.88 | 2.07 | |
| Быстрая ликв. | 0.86 | 2.04 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.18% | — | |
| Коэфф. выплат | 13.25% | 25.74% | |
| EPS | $4.06 | $0.25 | |
| Балансовая стоим. | $26.49 | $0.65 | |
Технический анализ
LSNG набирает 62 из 100 по техническому скорингу, TASB — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): LSNG — 54.5 (нейтральная зона), TASB — 38.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. LSNG торгуется выше SMA 50 (7.0%), тогда как TASB ниже этой средней (-6.0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: LSNG — 34.4 (выраженный тренд), TASB — 24.1 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете TASB стабильнее (0.30 vs 0.69). Значение ниже 0.8 делает TASB защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) TASB составляет 8.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LSNG | TASB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 54.48 | 38.02 | |
| Stochastic %K | 46.46 | 5.37 | |
| CCI (20) | 28.40 | -158.12 | |
| MFI | 72.72 | 16.21 | |
| Williams %R | -53.54 | -94.63 | |
| MACD гистограмма | 0.06 | -0.06 | |
| Momentum (10) | 0.60 | -0.34 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34.42 | 24.13 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.51% | -7.69% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.30% | -10.80% | |
| Цена vs SMA 50 | +6.96% | -6.05% | |
| Цена vs SMA 200 | +9.21% | +10.66% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.32 | -0.25 | |
| Volume Ratio | 23.69 | 8.68 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.69 | 0.30 | |
| ATR % | 5.80% | 8.78% | |
| Sharpe (1г) | 0.59 | 0.80 | |
| RS Rating | 89.00 | 90.00 | |
| 52w от хая | -13.42 | -30.51 | |
| BB ширина | 25.74 | 32.53 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): LSNG — 142,99 млрд ₽, TASB — 8,61 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. LSNG растёт быстрее по выручке: +14.52% год к году против +8.08% у TASB. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: LSNG — 35 млрд ₽, TASB — 460,13 млн ₽. LSNG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LSNG — 9,89 млрд ₽, TASB — 147,60 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | LSNG | TASB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 142,99 млрд ₽ | 8,61 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +14.52% | +8.08% | |
| Чистая прибыль | 35 млрд ₽ | 460,13 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +20.78% | +11.77% | |
| EPS (TTM) | $4.06 | $0.26 | |
| Операц. Cash Flow | 66,46 млрд ₽ | 284,75 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 9,89 млрд ₽ | 147,60 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: LSNG обеспечивает 3.18% годовой доходности, TASB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: LSNG — 12 лет, TASB — 3 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LSNG — 13.25%, TASB — 25.74%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LSNG | TASB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.18% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.54 | $0.06 | |
| Коэфф. выплат | 13.25% | 25.74% | |
| Лет выплат | 12.00% | 3.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 15.42% | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для LSNG — августе (+9.20%), для TASB — январе (+13.22%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: LSNG — май (-6.54%), TASB — ноябрь (-4.71%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у LSNG: +54.02% против +36.41%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Россети Ленэнерго или ТамбЭнСб?
У кого выше рентабельность — LSNG или TASB?
Какие дивиденды у Россети Ленэнерго и ТамбЭнСб?
Какая компания крупнее по выручке — Россети Ленэнерго или ТамбЭнСб?
У кого выше маржинальность — LSNG или TASB?
Какая акция лучше по технике — LSNG или TASB?
Что лучше купить — LSNG или TASB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией