Сравнение LSNG vs SAGOP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E LSNG оценён рынком дешевле: 4,51 против 5,56 у SAGOP. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) SAGOP оценён ниже: 0,20 против 1,10. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B LSNG — 0,69, у SAGOP — 1,06. EV/EBITDA LSNG — 2,20, у SAGOP — 2,74. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE SAGOP — 19,12%, у LSNG — 15,33%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. LSNG удерживает чистую маржу на уровне 24,48%, опережая SAGOP (3,59%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LSNG — 0,51, у SAGOP — 0,54. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности LSNG ниже 1 (0,88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | LSNG | SAGOP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4,51 | 5,56 | |
| P/B | 0,69 | 1,06 | |
| P/S | 1,10 | 0,20 | |
| PEG | 0,18 | 0,18 | |
| EV/EBITDA | 2,20 | 2,74 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15,33% | 19,12% | |
| ROA | 10,12% | 12,43% | |
| Валовая маржа | — | 43,85% | |
| Операц. маржа | 28,95% | 2,92% | |
| Чистая маржа | 24,48% | 3,59% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,51 | 0,54 | |
| Текущая ликв. | 0,88 | 2,27 | |
| Быстрая ликв. | 0,86 | 2,27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3,61% | 7,50% | |
| Коэфф. выплат | 13,25% | 47,76% | |
| EPS | $4,06 | $0,49 | |
| Балансовая стоим. | $26,49 | $2,57 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 70/100 и 68/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: LSNG — 55,1, SAGOP — 56,4. Обе акции находятся в одной зоне. LSNG и SAGOP находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3,7% и +1,3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: LSNG — 22,0 (слабый тренд), SAGOP — 27,6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета SAGOP — 0,56, LSNG — 0,81. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SAGOP составляет 5,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LSNG | SAGOP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55,14 | 56,39 | |
| Stochastic %K | 52,74 | 63,74 | |
| CCI (20) | 56,82 | 84,52 | |
| MFI | 69,09 | 62,68 | |
| Williams %R | -47,26 | -36,26 | |
| MACD гистограмма | 0,14 | 0,03 | |
| Momentum (10) | 0,49 | 0,18 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,04 | 27,57 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,08% | +1,38% | |
| Цена vs EMA 20 | +1,93% | +3,29% | |
| Цена vs SMA 50 | +3,68% | +1,27% | |
| Цена vs SMA 200 | -10,02% | -15,98% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,01 | -0,21 | |
| Volume Ratio | 102,93 | 233,77 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,81 | 0,56 | |
| ATR % | 4,83% | 4,97% | |
| Sharpe (1г) | -0,38 | -1,27 | |
| RS Rating | 65,00 | 32,00 | |
| 52w от хая | -30,39 | -38,24 | |
| BB ширина | 26,77 | 25,84 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: LSNG генерирует 142,99 млрд ₽, SAGOP — 52,58 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: LSNG — +16,50%, SAGOP — +10,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: LSNG — 35 млрд ₽, SAGOP — 1,89 млн ₽. LSNG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LSNG — 9,89 млрд ₽, SAGOP — -46604 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | LSNG | SAGOP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 142,99 млрд ₽ | 52,58 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +16.50% | +10.60% | |
| Чистая прибыль | 35 млрд ₽ | 1,89 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +65.50% | -11.60% | |
| EPS (TTM) | $4,06 | $0,49 | |
| Операц. Cash Flow | 66,46 млрд ₽ | 525592 ₽ | |
| Free Cash Flow | 9,89 млрд ₽ | -46604 ₽ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: LSNG платит 3,61%, SAGOP — 7,50%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: LSNG — 12 лет, SAGOP — 8 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: LSNG — +15,42%, SAGOP — +80,24%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LSNG — 13,25%, SAGOP — 47,76%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LSNG | SAGOP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3,61% | 7,50% | |
| Годовые дивиденды | $0,54 | $0,23 | |
| Коэфф. выплат | 13,25% | 47,76% | |
| Лет выплат | 12 | 8 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 15,42% | 80,24% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет LSNG показывает лучшую среднюю доходность в августе (+11,12%), SAGOP — в ноябре (+10,17%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: LSNG — май (-4,55%), SAGOP — декабрь (-3,80%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, июнь, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у SAGOP: +29,47% против +22,42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ленэнерго или Самараэнерго привилегированные?
У кого выше рентабельность — LSNG или SAGOP?
Какие дивиденды у Ленэнерго и Самараэнерго привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Ленэнерго или Самараэнерго привилегированные?
У кого выше маржинальность — LSNG или SAGOP?
Какая акция лучше по технике — LSNG или SAGOP?
Что лучше купить — LSNG или SAGOP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией