ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение LSNG vs MRKS

Тикер 1
Тикер 2
LSNG34
6MRKS
Обе компании работают в индустрии «Электросети»: Ленэнерго (LSNG) и Россети Сибирь (MRKS). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LSNG с P/E 4,51 (у MRKS — 44,30). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. LSNG демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15,33% против 7,44% у MRKS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: LSNG — 24,48%, MRKS — 0,85%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная политика различается кардинально: LSNG обеспечивает 3,61% годовой доходности, MRKS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Техническая картина в пользу LSNG: скоринг 70/100 vs 54/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. Счёт 34:6 — убедительное преимущество LSNG. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.
LSNG
Ленэнерго
LSNGRU
₽13,68
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank7.7
Стоимость
8.4
Качество
8.5
Рост
9.2
Техника
7.0
Дивиденды
6.8
Прогнозы
—
Сезонность
7.0
MRKS
Россети Сибирь
MRKSRU
₽0,40
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank3.1
Стоимость
4.8
Качество
4.5
Рост
8.8
Техника
5.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
—
Сезонность
5.0

Динамика цен

LSNGMRKS

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, LSNG выглядит привлекательнее: 4,51 против 44,30. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу MRKS: 0,37 vs 1,10 у LSNG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) LSNG дешевле: 0,69 против 3,30. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LSNG оценён ниже: 2,20 vs 5,97. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала LSNG составляет 15,33%, что превышает показатель MRKS (7,44%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LSNG впереди: 24,48% против 0,85% у MRKS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. MRKS несёт высокую долговую нагрузку — D/E 6,49, тогда как LSNG практически без долга (D/E 0,51). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности MRKS ниже 1 (0,50), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LSNGMRKS
ПоказательLSNGMRKSЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E4,5144,30
P/B0,693,30
P/S1,100,37
PEG0,18—
EV/EBITDA2,205,97
Рентабельность
ROE15,33%7,44%
ROA10,12%0,99%
Валовая маржа——
Операц. маржа28,95%7,98%
Чистая маржа24,48%0,85%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,516,49
Текущая ликв.0,880,50
Быстрая ликв.0,860,46
Дивиденды и прибыль
Див. доходность3,61%—
Коэфф. выплат13,25%10,20%
EPS$4,06$0,01
Балансовая стоим.$26,49$0,16

Технический анализ

По техническому скорингу LSNG сильнее: 70/100 против 54/100 у MRKS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LSNG составляет 55,1 (нейтральная зона), у MRKS — 54,9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: LSNG на 3,7%, MRKS на 2,0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: LSNG — 22,0 (слабый тренд), MRKS — 29,2 (выраженный тренд). LSNG менее волатилен — бета 0,81 против 0,87 у MRKS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MRKS составляет 6,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LSNGMRKS
Общая оценка
70
54
Осцилляторы
63
56
Тренд
57
51
Объём
63
44
Волатильность
58
55
ИндикаторLSNGMRKSЛидер
Осцилляторы
RSI (14)55,1454,86
Stochastic %K52,7437,55
CCI (20)56,8279,25
MFI69,0969,22
Williams %R-47,26-62,45
MACD гистограмма0,140,01
Momentum (10)0,490,02
Тренд
ADX22,0429,16
Цена vs EMA 9-1,08%+0,62%
Цена vs EMA 20+1,93%+3,83%
Цена vs SMA 50+3,68%+2,02%
Цена vs SMA 200-10,02%-15,72%
Объём
CMF-0,01-0,05
Volume Ratio102,9369,96
Волатильность и статистика
Beta0,810,87
ATR %4,83%6,64%
Sharpe (1г)-0,38-0,42
RS Rating65,0060,00
52w от хая-30,39-36,83
BB ширина26,7736,94

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LSNG — 142,99 млрд ₽, MRKS — 133,37 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKS: +71,90% г/г vs +16,50%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: LSNG — 35 млрд ₽, MRKS — 1,13 млрд ₽. LSNG генерирует больше чистой прибыли. FCF: LSNG генерирует 9,89 млрд ₽, MRKS — 4,35 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательLSNGMRKSЛидер
Выручка142,99 млрд ₽133,37 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+16.50%+71.90%
Чистая прибыль35 млрд ₽1,13 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+65.50%——
EPS (TTM)$4,06$0,01
Операц. Cash Flow66,46 млрд ₽18,23 млрд ₽
Free Cash Flow9,89 млрд ₽4,35 млрд ₽

Дивиденды

LSNG выплачивает дивиденды с доходностью 3,61% годовых, тогда как MRKS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. LSNG платит дивиденды 12 лет подряд, MRKS — 6. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): LSNG — +15,42%, MRKS — +12,93%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LSNG — 13,25%, MRKS — 10,20%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательLSNGMRKSЛидер
Див. доходность3,61%—
Годовые дивиденды$0,54$0,00
Коэфф. выплат13,25%10,20%
Лет выплат126
CAGR дивидендов (5л)15,42%12,93%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LSNG приходится на августе (+11,12%), а MRKS — на декабре (+11,47%). Слабые месяцы: для LSNG — май (-4,55%), для MRKS — сентябрь (-4,14%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, июнь, сентябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKS: +35,12% против +22,42%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
LSNG
+5,9
-1,8
+2,5
+2,2
-4,5
-1,2
+6,5
+11,1
-1,5
+4,7
-2,9
+1,4
MRKS
+8,4
-3,5
+6,2
+0,7
+1,5
-4,0
+10,3
+6,4
-4,1
+4,7
-2,7
+11,5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ленэнерго или Россети Сибирь?
По P/E Ленэнерго оценена ниже: 4,51 против 44,30. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — LSNG или MRKS?
ROE LSNG — 15,33%, MRKS — 7,44%. LSNG демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Ленэнерго и Россети Сибирь?
Ленэнерго выплачивает дивиденды с доходностью 3,61%. Россети Сибирь дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — Ленэнерго или Россети Сибирь?
По объёму выручки: LSNG — 142,99 млрд ₽, MRKS — 133,37 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — LSNG или MRKS?
Чистая маржа LSNG — 24,48%, MRKS — 0,85%. LSNG оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — LSNG или MRKS?
Технический скоринг: LSNG — 70/100, MRKS — 54/100. LSNG имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — LSNG или MRKS?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик LSNG выигрывает 34, MRKS — 6. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 14.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией