Сравнение LRCX vs RMBS

Тикер 1

Тикер 2

LRCX23

15RMBS

Обе компании работают в индустрии «Полупроводники»: Lam Research Corporation (LRCX) и Rambus Inc. (RMBS). Конкурентная среда между ними позволяет провести корректное сопоставление ключевых метрик. По капитализации LRCX крупнее в 24.6× (377,97 млрд $ vs 15,34 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LRCX с P/E 54.42 (у RMBS — 62.73). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Рентабельность капитала LRCX составляет 65.79%, что превышает показатель RMBS (17.44%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности RMBS впереди: 31.89% против 30.94% у LRCX. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: LRCX обеспечивает 0.35% годовой доходности, RMBS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По технике ситуация паритетная: 79/100 и 77/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Итоговый счёт 23:15 в пользу LRCX. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Lam Research Corporation

LRCXNASDAQ

302,24 $+10,15 $ (+3,47%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 377,97 млрд $

ETP Rank8.6

Стоимость

5.6

Качество

9.8

Рост

9.6

Техника

10.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

9.0

Rambus Inc.

RMBSNASDAQ

141,82 $+8,26 $ (+6,18%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 15,34 млрд $

ETP Rank7.2

Стоимость

5.7

Качество

8.2

Рост

9.3

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

LRCXRMBS

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, LRCX выглядит привлекательнее: 54.42 против 62.73. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Мультипликатор P/S также в пользу LRCX: 16.85 vs 20.03 у RMBS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) RMBS дешевле: 10.36 против 34.49. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA RMBS оценён ниже: 47.81 vs 45.59. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. LRCX демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 65.79% против 17.44% у RMBS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: RMBS — 31.89%, LRCX — 30.94%. У RMBS маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LRCX — 0.35, RMBS — 0.02. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

LRCXRMBS

Показатель	LRCX	RMBS
Мультипликаторы оценки
P/E	54.42	62.73
P/B	34.49	10.36
P/S	16.85	20.03
PEG	1.15	5.74
EV/EBITDA	45.59	47.81
Рентабельность
ROE	65.79%	17.44%
ROA	32.26%	15.00%
Валовая маржа	49.98%	77.03%
Операц. маржа	34.26%	35.89%
Чистая маржа	30.94%	31.89%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.35	0.02
Текущая ликв.	2.54	9.82
Быстрая ликв.	1.77	9.25
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.35%	0.00%
Коэфф. выплат	18.49%	0.00%
EPS	$5.37	$2.13
Балансовая стоим.	$8.47	$12.90

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 79/100 и 77/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у LRCX составляет 59.2 (нейтральная зона), у RMBS — 62.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: LRCX на 15.8%, RMBS на 25.9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: LRCX — 16.6 (нет тренда), RMBS — 22.0 (слабый тренд). LRCX менее волатилен — бета 2.64 против 3.21 у RMBS. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) RMBS составляет 6.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LRCXRMBS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LRCX	RMBS
Осцилляторы
RSI (14)	59.16	62.77
Stochastic %K	80.90	98.78
CCI (20)	55.10	95.07
MFI	66.16	56.89
Williams %R	-19.10	-1.22
MACD гистограмма	-1.21	0.15
Momentum (10)	-5.08	15.22
Тренд
ADX	16.59	21.98
Цена vs EMA 9	+2.71%	+8.80%
Цена vs EMA 20	+5.35%	+12.14%
Цена vs SMA 50	+15.83%	+25.93%
Цена vs SMA 200	+56.67%	+41.93%
Объём
CMF	0.20	0.14
Volume Ratio	93.16	66.80
Волатильность и статистика
Beta	2.64	3.21
ATR %	4.88%	6.52%
Sharpe (1г)	2.67	1.63
RS Rating	96.00	92.00
52w от хая	-3.28	-12.35
BB ширина	24.53	36.92

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LRCX — 18,44 млрд $, RMBS — 707,63 млн $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: LRCX — 5,36 млрд $, RMBS — 230,46 млн $. LRCX генерирует больше чистой прибыли. FCF: LRCX генерирует 5,41 млрд $, RMBS — 333,18 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LRCX	RMBS
Выручка	18,44 млрд $	707,63 млн $
Чистая прибыль	5,36 млрд $	230,46 млн $
EPS (TTM)	$4.17	$2.14
Операц. Cash Flow	6,17 млрд $	360,02 млн $
Free Cash Flow	5,41 млрд $	333,18 млн $

Дивиденды

LRCX выплачивает дивиденды с доходностью 0.35% годовых, тогда как RMBS дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. LRCX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как RMBS не имеет дивидендной истории.

Показатель	LRCX	RMBS
Див. доходность	0.35%	—
Годовые дивиденды	$0.26	—
Коэфф. выплат	18.49%	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-45.88%	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LRCX приходится на июле (+8.33%), а RMBS — на ноябре (+7.87%). Слабые месяцы: для LRCX — август (-2.62%), для RMBS — апрель (-2.17%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у LRCX: +37.61% против +27.13%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LRCX

+6.8

+0.7

-0.1

+1.7

+7.0

+2.5

+8.3

-2.6

+1.9

+2.7

+8.0

+0.8

RMBS

+5.2

-1.7

-0.5

-2.2

+7.8

+1.9

+5.1

-0.5

+2.0

+2.7

+7.9

-0.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lam Research Corporation или Rambus Inc.?

По P/E Lam Research Corporation оценена ниже: 54.42 против 62.73. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — LRCX или RMBS?

ROE LRCX — 65.79%, RMBS — 17.44%. LRCX демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Lam Research Corporation и Rambus Inc.?

Lam Research Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.35%. Rambus Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Lam Research Corporation или Rambus Inc.?

По объёму выручки: LRCX — 18,44 млрд $, RMBS — 707,63 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LRCX или RMBS?

Чистая маржа LRCX — 30.94%, RMBS — 31.89%. По маржинальности компании близки.

Какая акция лучше по технике — LRCX или RMBS?

Технический скоринг: LRCX — 79/100, RMBS — 77/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LRCX или RMBS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик LRCX выигрывает 23, RMBS — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией