Сравнение LRCX vs Q

Тикер 1

Тикер 2

LRCX27

10Q

Lam Research Corporation (LRCX) и Qnity Electronics, Inc. (Q) представляют одну индустрию — «Полупроводники». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации LRCX крупнее в 11.8× (377,97 млрд $ vs 31,98 млрд $). По мультипликатору P/E Q оценён рынком дешевле: 49.37 против 54.42 у LRCX (разница составляет 9.3%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE LRCX — 65.79%, у Q — 7.57%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. LRCX удерживает чистую маржу на уровне 30.94%, опережая Q (13.13%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная доходность LRCX составляет 0.35%, у Q — 0.09%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LRCX набирает 79 из 100 по техническому скорингу, Q — 71 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. LRCX побеждает по числу метрик: 27 против 10 у Q. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Lam Research Corporation

LRCXNASDAQ

302,24 $+10,15 $ (+3,47%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 377,97 млрд $

ETP Rank8.6

Стоимость

5.6

Качество

9.8

Рост

9.6

Техника

10.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

6.5

Сезонность

9.0

Qnity Electronics, Inc.

QNYSE

152,76 $-0,28 $ (-0,18%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 31,98 млрд $

ETP Rank6.7

Стоимость

9.0

Качество

5.6

Рост

5.8

Техника

7.0

Дивиденды

5.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

LRCXQ

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует Q с P/E 49.37 (у LRCX — 54.42). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) Q оценён ниже: 6.47 против 16.85. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B Q — 4.47, у LRCX — 34.49. EV/EBITDA Q — 24.43, у LRCX — 45.59. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LRCX (65.79% vs 7.57%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LRCX — 30.94%, у Q — 13.13%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LRCX — 0.35, у Q — 0.56. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

LRCXQ

Показатель	LRCX	Q
Мультипликаторы оценки
P/E	54.42	49.37
P/B	34.49	4.47
P/S	16.85	6.47
PEG	1.15	1.31
EV/EBITDA	45.59	24.43
Рентабельность
ROE	65.79%	7.57%
ROA	32.26%	4.62%
Валовая маржа	49.98%	41.97%
Операц. маржа	34.26%	21.43%
Чистая маржа	30.94%	13.13%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.35	0.56
Текущая ликв.	2.54	2.12
Быстрая ликв.	1.77	1.57
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.35%	0.09%
Коэфф. выплат	18.49%	4.62%
EPS	$5.37	$3.10
Балансовая стоим.	$8.47	$35.58

Технический анализ

Техническая картина в пользу LRCX: скоринг 79/100 vs 71/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: LRCX — 59.2, Q — 56.3. Обе акции находятся в одной зоне. LRCX и Q находятся выше 50-дневной скользящей средней (+15.8% и +15.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: LRCX — 16.6 (нет тренда), Q — 32.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета Q — 1.68, LRCX — 2.64. LRCX значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) Q составляет 5.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LRCXQ

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LRCX	Q
Осцилляторы
RSI (14)	59.16	56.34
Stochastic %K	80.90	43.92
CCI (20)	55.10	35.28
MFI	66.16	63.47
Williams %R	-19.10	-56.08
MACD гистограмма	-1.21	-0.98
Momentum (10)	-5.08	3.60
Тренд
ADX	16.59	32.44
Цена vs EMA 9	+2.71%	+0.36%
Цена vs EMA 20	+5.35%	+3.31%
Цена vs SMA 50	+15.83%	+15.84%
Цена vs SMA 200	+56.67%	—
Объём
CMF	0.20	0.16
Volume Ratio	93.16	58.24
Волатильность и статистика
Beta	2.64	1.68
ATR %	4.88%	5.01%
Sharpe (1г)	2.67	—
RS Rating	96.00	—
52w от хая	-3.28	-10.77
BB ширина	24.53	22.56

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LRCX генерирует 18,44 млрд $, Q — 4,75 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: LRCX — 5,36 млрд $, Q — 692 млн $. LRCX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LRCX — 5,41 млрд $, Q — 988 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	LRCX	Q
Выручка	18,44 млрд $	4,75 млрд $
Чистая прибыль	5,36 млрд $	692 млн $
EPS (TTM)	$4.17	$3.30
Операц. Cash Flow	6,17 млрд $	1,27 млрд $
Free Cash Flow	5,41 млрд $	988 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: LRCX платит 0.35%, Q — 0.09%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: LRCX — 13 лет, Q — 2 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LRCX — 18.49%, Q — 4.62%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	LRCX	Q
Див. доходность	0.35%	0.09%
Годовые дивиденды	$0.26	$0.16
Коэфф. выплат	18.49%	4.62%
Лет выплат	13.00%	2.00%
CAGR дивидендов (5л)	-45.88%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LRCX показывает лучшую среднюю доходность в июле (+8.33%), Q — в феврале (+25.92%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: LRCX — август (-2.62%), Q — ноябрь (-16.40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у Q: +39.25% против +37.61%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LRCX

+6.8

+0.7

-0.1

+1.7

+7.0

+2.5

+8.3

-2.6

+1.9

+2.7

+8.0

+0.8

+13.2

+25.9

-7.0

+18.6

+0.0

-0.3

-16.4

+5.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lam Research Corporation или Qnity Electronics, Inc.?

Мультипликатор P/E у Qnity Electronics, Inc. ниже (49.37 vs 54.42), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LRCX или Q?

Рентабельность собственного капитала (ROE): LRCX — 65.79%, Q — 7.57%. Преимущество у LRCX.

Какие дивиденды у Lam Research Corporation и Qnity Electronics, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность LRCX — 0.35%, Q — 0.09%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Lam Research Corporation или Qnity Electronics, Inc.?

Выручка LRCX за TTM — 18,44 млрд $, Q — 4,75 млрд $. LRCX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — LRCX или Q?

Чистая маржа LRCX — 30.94%, Q — 13.13%. LRCX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LRCX или Q?

Технический скоринг: LRCX — 79/100, Q — 71/100. LRCX имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LRCX или Q?

Однозначного ответа нет. Счёт 27:10 в пользу LRCX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией