Сравнение LPSB vs VRSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, LPSB выглядит привлекательнее: 7.04 против 10.84. Премия к оценке VRSB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу VRSB: 0.59 vs 0.70 у LPSB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B VRSB — 2.15, у LPSB — 4.22. EV/EBITDA LPSB — 5.31, у VRSB — 8.55. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LPSB (60.02% vs 19.87%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LPSB — 9.90%, у VRSB — 5.43%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LPSB — 0.56, у VRSB — 0.55. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | LPSB | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.04 | 10.84 | |
| P/B | 4.22 | 2.15 | |
| P/S | 0.70 | 0.59 | |
| PEG | 0.09 | 0.48 | |
| EV/EBITDA | 5.31 | 8.55 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 60.02% | 19.87% | |
| ROA | 38.57% | 12.80% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 10.18% | 5.29% | |
| Чистая маржа | 9.90% | 5.43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.56 | 0.55 | |
| Текущая ликв. | 2.41 | 1.69 | |
| Быстрая ликв. | 2.41 | 1.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.93% | 1.93% | |
| Коэфф. выплат | 5.89% | 9.53% | |
| EPS | $9.34 | $27.05 | |
| Балансовая стоим. | $15.56 | $136.15 | |
Технический анализ
По техническому скорингу LPSB сильнее: 43/100 против 26/100 у VRSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LPSB составляет 38.9 (нейтральная зона), у VRSB — 36.3 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: LPSB на -8.4%, VRSB на -3.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: LPSB — 28.8 (выраженный тренд), VRSB — 13.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. LPSB менее волатилен — бета 0.33 против 0.34 у VRSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.
| Индикатор | LPSB | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 38.90 | 36.28 | |
| Stochastic %K | 52.94 | 23.08 | |
| CCI (20) | -35.58 | -98.48 | |
| MFI | 52.50 | 58.78 | |
| Williams %R | -47.06 | -76.92 | |
| MACD гистограмма | 0.29 | -0.48 | |
| Momentum (10) | 1.60 | -2.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28.77 | 13.77 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.03% | -0.83% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.93% | -1.65% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.38% | -3.19% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.93% | -0.59% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.07 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 169.26 | 145.59 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 0.34 | |
| ATR % | 2.82% | 2.25% | |
| Sharpe (1г) | 0.14 | 0.00 | |
| RS Rating | 66.00 | 53.00 | |
| 52w от хая | -33.56 | -17.86 | |
| BB ширина | 11.43 | 5.41 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LPSB — 14,68 млрд ₽, VRSB — 37,31 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу VRSB: +8.85% г/г vs +6.43%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: LPSB — 1,45 млрд ₽, VRSB — 2,03 млрд ₽. VRSB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LPSB — 963,62 млн ₽, VRSB — 577,76 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | LPSB | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 14,68 млрд ₽ | 37,31 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.43% | +8.85% | |
| Чистая прибыль | 1,45 млрд ₽ | 2,03 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +23.07% | +25.55% | |
| EPS (TTM) | $9.34 | $27.05 | |
| Операц. Cash Flow | 1,03 млрд ₽ | 625,81 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 963,62 млн ₽ | 577,76 млн ₽ |
Дивиденды
LPSB и VRSB — дивидендные акции. Доходность: LPSB — 0.93%, VRSB — 1.93%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: LPSB — 6 лет, VRSB — 15 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: LPSB — +23.69%, VRSB — +8.22%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LPSB — 5.89%, VRSB — 9.53%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LPSB | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.93% | 1.93% | |
| Годовые дивиденды | $0.55 | $2.58 | |
| Коэфф. выплат | 5.89% | 9.53% | |
| Лет выплат | 6.00% | 15.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 23.69% | 8.22% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LPSB приходится на январе (+9.68%), а VRSB — на октябре (+23.78%). Наименее удачные месяцы: LPSB — ноябрь (-5.30%), VRSB — ноябрь (-7.46%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у LPSB: +49.45% против +46.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЛЭСК или ТНС энерго Воронеж?
У кого выше рентабельность — LPSB или VRSB?
Какие дивиденды у ЛЭСК и ТНС энерго Воронеж?
Какая компания крупнее по выручке — ЛЭСК или ТНС энерго Воронеж?
У кого выше маржинальность — LPSB или VRSB?
Какая акция лучше по технике — LPSB или VRSB?
Что лучше купить — LPSB или VRSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией