Сравнение LPSB vs VGSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VGSB торгуется с P/E 2,43, тогда как LPSB — с P/E 7,04. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) VGSB оценён ниже: 0,14 против 0,70. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) LPSB дешевле: 4,22 против 6,72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VGSB оценён ниже: 1,48 vs 5,31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VGSB составляет 276,87%, что превышает показатель LPSB (60,02%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LPSB впереди: 9,90% против 5,96% у VGSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. VGSB несёт высокую долговую нагрузку — D/E 10,14, тогда как LPSB практически без долга (D/E 0,56). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | LPSB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7,04 | 2,43 | |
| P/B | 4,22 | 6,72 | |
| P/S | 0,70 | 0,14 | |
| PEG | 0,08 | 0,03 | |
| EV/EBITDA | 5,31 | 1,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 60,02% | 276,87% | |
| ROA | 38,57% | 24,85% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 10,18% | 6,72% | |
| Чистая маржа | 9,90% | 5,96% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,56 | 10,14 | |
| Текущая ликв. | 2,41 | 1,13 | |
| Быстрая ликв. | 2,41 | 1,13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,92% | — | |
| Коэфф. выплат | 5,89% | 6,46% | |
| EPS | $9,34 | $5,34 | |
| Балансовая стоим. | $15,56 | $1,93 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 72/100 и 74/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: LPSB — 60,3, VGSB — 64,5. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: LPSB на 7,1%, VGSB на 5,4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: LPSB — 37,1 (выраженный тренд), VGSB — 20,1 (слабый тренд). Дневная волатильность (ATR%) VGSB составляет 5,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LPSB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 60,26 | 64,47 | |
| Stochastic %K | 85,00 | 73,02 | |
| CCI (20) | 94,24 | 207,04 | |
| MFI | 77,12 | 71,54 | |
| Williams %R | -15,00 | -26,98 | |
| MACD гистограмма | 0,76 | 0,28 | |
| Momentum (10) | 4,30 | 1,95 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37,07 | 20,07 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,84% | +6,89% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,61% | +9,26% | |
| Цена vs SMA 50 | +7,13% | +5,43% | |
| Цена vs SMA 200 | -16,11% | -8,64% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,18 | -0,02 | |
| Volume Ratio | 51,57 | 73,84 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,66 | — | |
| ATR % | 4,10% | 5,13% | |
| Sharpe (1г) | -0,49 | — | |
| RS Rating | 54,00 | 87,00 | |
| 52w от хая | -41,22 | -31,22 | |
| BB ширина | 30,35 | 21,12 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: LPSB генерирует 14,68 млрд ₽, VGSB — 35,80 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: VGSB — +12,00%, LPSB — +7,80%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: LPSB — 1,45 млрд ₽, VGSB — 2,13 млрд ₽. VGSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: LPSB генерирует 963,62 млн ₽, VGSB — 244,26 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | LPSB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 14,68 млрд ₽ | 35,80 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +7.80% | +12.00% | |
| Чистая прибыль | 1,45 млрд ₽ | 2,13 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +227.50% | -4.30% | |
| EPS (TTM) | $9,34 | $5,34 | |
| Операц. Cash Flow | 1,03 млрд ₽ | 271,93 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 963,62 млн ₽ | 244,26 млн ₽ |
Дивиденды
LPSB выплачивает дивиденды с доходностью 0,92% годовых, тогда как VGSB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. LPSB платит дивиденды 6 лет подряд, VGSB — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LPSB — 5,89%, VGSB — 6,46%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LPSB | VGSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,92% | — | |
| Годовые дивиденды | $0,55 | $0,34 | |
| Коэфф. выплат | 5,89% | 6,46% | |
| Лет выплат | 6 | 2 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 23,69% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет LPSB показывает лучшую среднюю доходность в июле (+11,85%), VGSB — в августе (+31,80%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для LPSB — ноябрь (-5,98%), для VGSB — ноябрь (-5,54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, апрель, август, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у LPSB: +53,56% против +44,64%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЛЭСК или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше рентабельность — LPSB или VGSB?
Какие дивиденды у ЛЭСК и Волгоградэнергосбыт?
Какая компания крупнее по выручке — ЛЭСК или Волгоградэнергосбыт?
У кого выше маржинальность — LPSB или VGSB?
Какая акция лучше по технике — LPSB или VGSB?
Что лучше купить — LPSB или VGSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией