Сравнение LPSB vs MRKS
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, LPSB выглядит привлекательнее: 7.04 против 44.30. Премия к оценке MRKS может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу MRKS: 0.37 vs 0.70 у LPSB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B MRKS — 3.30, у LPSB — 4.22. EV/EBITDA LPSB — 5.31, у MRKS — 5.97. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LPSB — 60.02%, у MRKS — 7.44%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. LPSB удерживает чистую маржу на уровне 9.90%, опережая MRKS (0.85%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка MRKS значительно выше: D/E 6.49 vs 0.56 у LPSB. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности MRKS ниже 1 (0.50), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | LPSB | MRKS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.04 | 44.30 | |
| P/B | 4.22 | 3.30 | |
| P/S | 0.70 | 0.37 | |
| PEG | 0.09 | — | |
| EV/EBITDA | 5.31 | 5.97 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 60.02% | 7.44% | |
| ROA | 38.57% | 0.99% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 10.18% | 7.98% | |
| Чистая маржа | 9.90% | 0.85% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.56 | 6.49 | |
| Текущая ликв. | 2.41 | 0.50 | |
| Быстрая ликв. | 2.41 | 0.46 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.93% | — | |
| Коэфф. выплат | 5.89% | 10.20% | |
| EPS | $9.34 | $0.01 | |
| Балансовая стоим. | $15.56 | $0.16 | |
Технический анализ
По техническому скорингу LPSB сильнее: 43/100 против 37/100 у MRKS. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LPSB составляет 38.9 (нейтральная зона), у MRKS — 46.0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: LPSB на -8.4%, MRKS на -0.6%. Это медвежий краткосрочный сигнал. MRKS выше SMA 200 (+0.9%), LPSB — ниже (-12.9%). Долгосрочный тренд в пользу MRKS. ADX: LPSB — 28.8 (выраженный тренд), MRKS — 34.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. MRKS менее волатилен — бета -0.42 против 0.33 у LPSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MRKS составляет 6.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LPSB | MRKS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 38.90 | 45.99 | |
| Stochastic %K | 52.94 | 22.01 | |
| CCI (20) | -35.58 | -34.07 | |
| MFI | 52.50 | 92.61 | |
| Williams %R | -47.06 | -77.99 | |
| MACD гистограмма | 0.29 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 1.60 | -0.02 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28.77 | 34.29 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.03% | -3.47% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.93% | -2.44% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.38% | -0.57% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.93% | +0.91% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.07 | -0.34 | |
| Volume Ratio | 169.26 | 44.21 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | -0.42 | |
| ATR % | 2.82% | 6.14% | |
| Sharpe (1г) | 0.14 | 0.97 | |
| RS Rating | 66.00 | 56.00 | |
| 52w от хая | -33.56 | -28.06 | |
| BB ширина | 11.43 | 19.19 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LPSB — 14,68 млрд ₽, MRKS — 133,37 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу MRKS: +27.23% г/г vs +6.43%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: LPSB — 1,45 млрд ₽, MRKS — 1,13 млрд ₽. LPSB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LPSB — 963,62 млн ₽, MRKS — 4,35 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | LPSB | MRKS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 14,68 млрд ₽ | 133,37 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.43% | +27.23% | |
| Чистая прибыль | 1,45 млрд ₽ | 1,13 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +23.07% | — | — |
| EPS (TTM) | $9.34 | $0.01 | |
| Операц. Cash Flow | 1,03 млрд ₽ | 18,23 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 963,62 млн ₽ | 4,35 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: LPSB обеспечивает 0.93% годовой доходности, MRKS реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: LPSB — 6 лет, MRKS — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: LPSB — +23.69%, MRKS — +12.93%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LPSB — 5.89%, MRKS — 10.20%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LPSB | MRKS | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.93% | — | |
| Годовые дивиденды | $0.55 | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | 5.89% | 10.20% | |
| Лет выплат | 6.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 23.69% | 12.93% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LPSB приходится на январе (+9.68%), а MRKS — на январе (+19.88%). Наименее удачные месяцы: LPSB — ноябрь (-5.30%), MRKS — сентябрь (-2.60%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKS: +67.52% против +49.45%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЛЭСК или Россети Сибирь?
У кого выше рентабельность — LPSB или MRKS?
Какие дивиденды у ЛЭСК и Россети Сибирь?
Какая компания крупнее по выручке — ЛЭСК или Россети Сибирь?
У кого выше маржинальность — LPSB или MRKS?
Какая акция лучше по технике — LPSB или MRKS?
Что лучше купить — LPSB или MRKS?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией