Сравнение LPSB vs LSNG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LSNG с P/E 4.51 (у LPSB — 7.04). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу LPSB: 0.70 vs 1.10 у LSNG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) LSNG дешевле: 0.69 против 4.22. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LSNG оценён ниже: 2.20 vs 5.31. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала LPSB составляет 60.02%, что превышает показатель LSNG (15.33%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LSNG впереди: 24.48% против 9.90% у LPSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LPSB — 0.56, LSNG — 0.51. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности LSNG ниже 1 (0.88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | LPSB | LSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.04 | 4.51 | |
| P/B | 4.22 | 0.69 | |
| P/S | 0.70 | 1.10 | |
| PEG | 0.09 | 0.21 | |
| EV/EBITDA | 5.31 | 2.20 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 60.02% | 15.33% | |
| ROA | 38.57% | 10.12% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 10.18% | 28.95% | |
| Чистая маржа | 9.90% | 24.48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.56 | 0.51 | |
| Текущая ликв. | 2.41 | 0.88 | |
| Быстрая ликв. | 2.41 | 0.86 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.93% | 3.18% | |
| Коэфф. выплат | 5.89% | 13.25% | |
| EPS | $9.34 | $4.06 | |
| Балансовая стоим. | $15.56 | $26.49 | |
Технический анализ
По техническому скорингу LSNG сильнее: 62/100 против 43/100 у LPSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LPSB составляет 38.9 (нейтральная зона), у LSNG — 54.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. LSNG торгуется выше SMA 50 (7.0%), тогда как LPSB ниже этой средней (-8.4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. LSNG выше SMA 200 (+9.2%), LPSB — ниже (-12.9%). Долгосрочный тренд в пользу LSNG. Сила тренда по ADX: LPSB — 28.8 (выраженный тренд), LSNG — 34.4 (выраженный тренд). LPSB менее волатилен — бета 0.33 против 0.69 у LSNG. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) LSNG составляет 5.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LPSB | LSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 38.90 | 54.48 | |
| Stochastic %K | 52.94 | 46.46 | |
| CCI (20) | -35.58 | 28.40 | |
| MFI | 52.50 | 72.72 | |
| Williams %R | -47.06 | -53.54 | |
| MACD гистограмма | 0.29 | 0.06 | |
| Momentum (10) | 1.60 | 0.60 | |
| Тренд | |||
| ADX | 28.77 | 34.42 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.03% | -1.51% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.93% | +1.30% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.38% | +6.96% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.93% | +9.21% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.07 | -0.32 | |
| Volume Ratio | 169.26 | 23.69 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.33 | 0.69 | |
| ATR % | 2.82% | 5.80% | |
| Sharpe (1г) | 0.14 | 0.59 | |
| RS Rating | 66.00 | 89.00 | |
| 52w от хая | -33.56 | -13.42 | |
| BB ширина | 11.43 | 25.74 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LPSB — 14,68 млрд ₽, LSNG — 142,99 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу LSNG: +14.52% г/г vs +6.43%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: LPSB — 1,45 млрд ₽, LSNG — 35 млрд ₽. LSNG генерирует больше чистой прибыли. FCF: LPSB генерирует 963,62 млн ₽, LSNG — 9,89 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | LPSB | LSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 14,68 млрд ₽ | 142,99 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.43% | +14.52% | |
| Чистая прибыль | 1,45 млрд ₽ | 35 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +23.07% | +20.78% | |
| EPS (TTM) | $9.34 | $4.06 | |
| Операц. Cash Flow | 1,03 млрд ₽ | 66,46 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 963,62 млн ₽ | 9,89 млрд ₽ |
Дивиденды
LPSB и LSNG — дивидендные акции. Доходность: LPSB — 0.93%, LSNG — 3.18%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. LPSB платит дивиденды 6 лет подряд, LSNG — 12. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): LPSB — +23.69%, LSNG — +15.42%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LPSB — 5.89%, LSNG — 13.25%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LPSB | LSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.93% | 3.18% | |
| Годовые дивиденды | $0.55 | $0.54 | |
| Коэфф. выплат | 5.89% | 13.25% | |
| Лет выплат | 6.00% | 12.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 23.69% | 15.42% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LPSB приходится на январе (+9.68%), а LSNG — на августе (+9.20%). Слабые месяцы: для LPSB — ноябрь (-5.30%), для LSNG — май (-6.54%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Суммарная сезонная доходность за год выше у LSNG: +54.02% против +49.45%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ЛЭСК или Россети Ленэнерго?
У кого выше рентабельность — LPSB или LSNG?
Какие дивиденды у ЛЭСК и Россети Ленэнерго?
Какая компания крупнее по выручке — ЛЭСК или Россети Ленэнерго?
У кого выше маржинальность — LPSB или LSNG?
Какая акция лучше по технике — LPSB или LSNG?
Что лучше купить — LPSB или LSNG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией