Сравнение LNZL vs NLMK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
NLMK торгуется с P/E 10.09, тогда как LNZL — с P/E 372.97. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Балансовая оценка: P/B NLMK — 0.72, у LNZL — 56.48. NLMK торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA NLMK — 4.57, у LNZL — 180.28. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LNZL (15.14% vs 7.14%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LNZL — 0.66, у NLMK — 0.28. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | LNZL | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 372.97 | 10.09 | |
| P/B | 56.48 | 0.72 | |
| P/S | — | 0.77 | |
| PEG | -0.69 | -1.12 | |
| EV/EBITDA | 180.28 | 4.57 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15.14% | 7.14% | |
| ROA | 9.11% | 5.59% | |
| Валовая маржа | — | 28.86% | |
| Операц. маржа | — | 9.07% | |
| Чистая маржа | — | 7.60% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.66 | 0.28 | |
| Текущая ликв. | 4.67 | 2.77 | |
| Быстрая ликв. | 4.67 | 1.89 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | 46.50% | 241.50% | |
| EPS | $32.26 | $10.53 | |
| Балансовая стоим. | $213.04 | $147.54 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 23/100 и 22/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: LNZL — 18.6, NLMK — 32.7. LNZL в зоне зона перепроданности, а NLMK — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: LNZL на -72.0%, NLMK на -10.3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: LNZL — 51.9 (выраженный тренд), NLMK — 49.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета LNZL — 0.59, NLMK — 0.96. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) LNZL составляет 25.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LNZL | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 18.64 | 32.72 | |
| Stochastic %K | 4.97 | 23.37 | |
| CCI (20) | -97.55 | -94.22 | |
| MFI | 35.09 | 21.75 | |
| Williams %R | -95.03 | -76.63 | |
| MACD гистограмма | 5.33 | 0.24 | |
| Momentum (10) | -1160.00 | -1.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 51.87 | 49.51 | |
| Цена vs EMA 9 | -21.62% | -1.15% | |
| Цена vs EMA 20 | -46.21% | -3.52% | |
| Цена vs SMA 50 | -72.05% | -10.34% | |
| Цена vs SMA 200 | -78.54% | -18.61% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.49 | -0.17 | |
| Volume Ratio | 189.74 | 90.44 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.59 | 0.96 | |
| ATR % | 25.16% | 2.46% | |
| Sharpe (1г) | -1.83 | -1.02 | |
| RS Rating | 1.00 | 14.00 | |
| 52w от хая | -91.06 | -36.67 | |
| BB ширина | 139.41 | 11.86 | |
Финансовая отчётность
Чистая прибыль: LNZL — 48 млн ₽, NLMK — 63,15 млрд ₽. NLMK генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LNZL — 77 млн ₽, NLMK — 24,70 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | LNZL | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | — | 831,35 млрд ₽ | — |
| Рост выручки (г/г) | — | -2.64% | — |
| Чистая прибыль | 48 млн ₽ | 63,15 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +58.74% | -27.61% | |
| EPS (TTM) | $32.26 | $10.53 | |
| Операц. Cash Flow | 77 млн ₽ | 127,33 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 77 млн ₽ | 24,70 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: LNZL — 7 лет, NLMK — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: LNZL — +15.14%, NLMK — +22.60%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LNZL — 46.50%, NLMK — 241.50%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | LNZL | NLMK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $1184.00 | $25.43 | |
| Коэфф. выплат | 46.50% | 241.50% | |
| Лет выплат | 7.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 15.14% | 22.60% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет LNZL показывает лучшую среднюю доходность в июле (+6.23%), NLMK — в декабре (+5.12%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: LNZL — февраль (-6.01%), NLMK — сентябрь (-3.21%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Лензолото или НЛМК?
У кого выше рентабельность — LNZL или NLMK?
Какие дивиденды у Лензолото и НЛМК?
Какая акция лучше по технике — LNZL или NLMK?
Что лучше купить — LNZL или NLMK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией