Сравнение LMBZ vs PLZL

Тикер 1

Тикер 2

LMBZ18

25PLZL

Хотя LMBZ и PLZL принадлежат к одному сектору — «Материалы», их бизнес-модели отличаются: Ламбумиз специализируется в «Упаковка», а Полюс — в «Металлургия и добыча». По капитализации PLZL крупнее в 282.1× (2,87 трлн ₽ vs 10,16 млрд ₽). PLZL торгуется с P/E 10.36, тогда как LMBZ — с P/E 45.06. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала PLZL составляет 115.53%, что превышает показатель LMBZ (11.37%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PLZL впереди: 44.07% против 7.46% у LMBZ. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По дивидендной доходности PLZL впереди: 7.33% годовых против 0.71% у LMBZ. Для дивидендных инвесторов это может быть решающим фактором. Техническая картина в пользу LMBZ: скоринг 71/100 vs 30/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. PLZL побеждает по числу метрик: 25 против 18 у LMBZ. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Ламбумиз

LMBZRU

489,50 ₽

Материалы · Упаковка

Капитализация: 10,16 млрд ₽

ETP Rank5.3

Стоимость

3.0

Качество

7.7

Рост

3.2

Техника

7.0

Дивиденды

6.1

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Полюс

PLZLRU

2 105,80 ₽

Материалы · Металлургия и добыча

Капитализация: 2,87 трлн ₽

ETP Rank6.8

Стоимость

4.6

Качество

8.6

Рост

5.0

Техника

7.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

8.5

Сезонность

4.0

Динамика цен

LMBZPLZL

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу PLZL — P/E 10.36 vs 45.06 у LMBZ. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу LMBZ: 3.36 vs 4.56 у PLZL. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) LMBZ дешевле: 5.12 против 11.97. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA PLZL оценён ниже: 7.44 vs 29.55. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. PLZL демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 115.53% против 11.37% у LMBZ. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PLZL — 44.07%, LMBZ — 7.46%. У PLZL маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. PLZL несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.60, тогда как LMBZ практически без долга (D/E 0.42). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

LMBZPLZL

Показатель	LMBZ	PLZL
Мультипликаторы оценки
P/E	45.06	10.36
P/B	5.12	11.97
P/S	3.36	4.56
PEG	—	0.43
EV/EBITDA	29.55	7.44
Рентабельность
ROE	11.37%	115.53%
ROA	8.03%	25.12%
Валовая маржа	23.94%	70.79%
Операц. маржа	8.55%	58.65%
Чистая маржа	7.46%	44.07%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.42	3.60
Текущая ликв.	5.02	4.44
Быстрая ликв.	3.38	3.47
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.71%	7.33%
Коэфф. выплат	35.25%	24.60%
EPS	$9.93	$230.92
Балансовая стоим.	$87.35	$199.81

Технический анализ

По техническому скорингу LMBZ сильнее: 71/100 против 30/100 у PLZL. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у LMBZ составляет 84.5 (зона перекупленности), у PLZL — 42.9 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. Относительно SMA 50 ситуация различается: LMBZ выше на 17.3%, PLZL — ниже на -4.6%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. LMBZ выше SMA 200 (+11.6%), PLZL — ниже (-8.8%). Долгосрочный тренд в пользу LMBZ. Сила тренда по ADX: LMBZ — 67.6 (выраженный тренд), PLZL — 20.6 (слабый тренд). LMBZ менее волатилен — бета 0.11 против 0.56 у PLZL. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность.

LMBZPLZL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LMBZ	PLZL
Осцилляторы
RSI (14)	84.49	42.89
Stochastic %K	83.76	40.43
CCI (20)	97.97	-66.53
MFI	90.12	53.14
Williams %R	-16.24	-59.57
MACD гистограмма	3.29	-2.48
Momentum (10)	40.00	-33.20
Тренд
ADX	67.60	20.58
Цена vs EMA 9	+3.09%	-0.34%
Цена vs EMA 20	+7.59%	-1.75%
Цена vs SMA 50	+17.29%	-4.58%
Цена vs SMA 200	+11.58%	-8.80%
Объём
CMF	0.15	-0.04
Volume Ratio	71.81	80.67
Волатильность и статистика
Beta	0.11	0.56
ATR %	2.95%	2.83%
Sharpe (1г)	-0.08	0.36
RS Rating	62.00	85.00
52w от хая	-4.02	-24.16
BB ширина	27.01	12.97

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): LMBZ — 2,77 млрд ₽, PLZL — 712,77 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу PLZL: +34.33% г/г vs +2.23%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: LMBZ — 207,02 млн ₽, PLZL — 314,14 млрд ₽. PLZL генерирует больше чистой прибыли. FCF: LMBZ генерирует 53,80 млн ₽, PLZL — 228,47 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LMBZ	PLZL
Выручка	2,77 млрд ₽	712,77 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+2.23%	+34.33%
Чистая прибыль	207,02 млн ₽	314,14 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	+36.06%	+41.37%
EPS (TTM)	$9.93	$230.92
Операц. Cash Flow	74,83 млн ₽	443,93 млрд ₽
Free Cash Flow	53,80 млн ₽	228,47 млрд ₽

Дивиденды

LMBZ и PLZL — дивидендные акции. Доходность: LMBZ — 0.71%, PLZL — 7.33%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. LMBZ платит дивиденды 2 лет подряд, PLZL — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LMBZ — 35.25%, PLZL — 24.60%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	LMBZ	PLZL
Див. доходность	0.71%	7.33%
Годовые дивиденды	$3.50	$56.80
Коэфф. выплат	35.25%	24.60%
Лет выплат	2.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-28.62%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность LMBZ приходится на январе (+4.60%), а PLZL — на июле (+8.43%). Слабые месяцы: для LMBZ — май (-13.41%), для PLZL — сентябрь (-5.13%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LMBZ

+4.6

+1.8

-1.1

+0.3

-13.4

-2.5

+2.5

-5.2

+1.7

-2.7

+1.9

-5.3

PLZL

+6.2

+1.1

+1.2

+4.2

-1.2

-0.9

+8.4

+3.5

-5.1

+2.4

+1.0

+1.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ламбумиз или Полюс?

По P/E Полюс оценена ниже: 10.36 против 45.06. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — LMBZ или PLZL?

ROE LMBZ — 11.37%, PLZL — 115.53%. PLZL демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Ламбумиз и Полюс?

Обе компании платят дивиденды. Доходность LMBZ — 0.71%, PLZL — 7.33%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Ламбумиз или Полюс?

По объёму выручки: LMBZ — 2,77 млрд ₽, PLZL — 712,77 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LMBZ или PLZL?

Чистая маржа LMBZ — 7.46%, PLZL — 44.07%. PLZL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LMBZ или PLZL?

Технический скоринг: LMBZ — 71/100, PLZL — 30/100. LMBZ имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LMBZ или PLZL?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик LMBZ выигрывает 18, PLZL — 25. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией