Сравнение LMBZ vs NKNCP

Тикер 1

Тикер 2

LMBZ25

15NKNCP

Сектор «Материалы» объединяет Ламбумиз (LMBZ, «Упаковка») и Нижнекамскнефтехим (привилегированные) (NKNCP, «Химическая промышленность»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. Стоимостная оценка в пользу NKNCP — P/E 5.17 vs 45.06 у LMBZ. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. LMBZ демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 11.37% против 7.12% у NKNCP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: NKNCP — 10.63%, LMBZ — 7.46%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. Дивидендная доходность NKNCP составляет 4.07%, у LMBZ — 0.71%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LMBZ набирает 71 из 100 по техническому скорингу, NKNCP — 23 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 25:15 — убедительное преимущество LMBZ. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Ламбумиз

LMBZRU

489,50 ₽

Материалы · Упаковка

Капитализация: 10,16 млрд ₽

ETP Rank5.3

Стоимость

3.0

Качество

7.7

Рост

3.2

Техника

7.0

Дивиденды

6.1

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Нижнекамскнефтехим (привилегированные)

NKNCPRU

50,20 ₽

Материалы · Химическая промышленность

Капитализация: 10,99 млрд ₽

ETP Rank4.8

Стоимость

8.9

Качество

5.2

Рост

3.0

Техника

1.0

Дивиденды

6.6

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

LMBZNKNCP

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E NKNCP оценён рынком дешевле: 5.17 против 45.06 у LMBZ (разница составляет 88.5%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) NKNCP оценён ниже: 0.55 против 3.36. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) NKNCP дешевле: 0.37 против 5.12. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA NKNCP оценён ниже: 4.93 vs 29.55. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала LMBZ составляет 11.37%, что превышает показатель NKNCP (7.12%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности NKNCP впереди: 10.63% против 7.46% у LMBZ. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LMBZ — 0.42, NKNCP — 0.94. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности NKNCP ниже 1 (0.52), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

LMBZNKNCP

Показатель	LMBZ	NKNCP
Мультипликаторы оценки
P/E	45.06	5.17
P/B	5.12	0.37
P/S	3.36	0.55
PEG	—	0.18
EV/EBITDA	29.55	4.93
Рентабельность
ROE	11.37%	7.12%
ROA	8.03%	3.68%
Валовая маржа	23.94%	—
Операц. маржа	8.55%	8.30%
Чистая маржа	7.46%	10.63%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.42	0.94
Текущая ликв.	5.02	0.52
Быстрая ликв.	3.38	0.42
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.71%	4.07%
Коэфф. выплат	35.25%	5.61%
EPS	$9.93	$14.80
Балансовая стоим.	$87.35	$207.55

Технический анализ

Техническая картина в пользу LMBZ: скоринг 71/100 vs 23/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: LMBZ — 84.5, NKNCP — 36.7. LMBZ в зоне зона перекупленности, а NKNCP — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Относительно SMA 50 ситуация различается: LMBZ выше на 17.3%, NKNCP — ниже на -9.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. LMBZ выше SMA 200 (+11.6%), NKNCP — ниже (-17.8%). Долгосрочный тренд в пользу LMBZ. Сила тренда по ADX: LMBZ — 67.6 (выраженный тренд), NKNCP — 35.5 (выраженный тренд). Волатильность: бета LMBZ — 0.11, NKNCP — 0.61. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) NKNCP составляет 3.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LMBZNKNCP

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LMBZ	NKNCP
Осцилляторы
RSI (14)	84.49	36.70
Stochastic %K	83.76	10.87
CCI (20)	97.97	-75.02
MFI	90.12	47.81
Williams %R	-16.24	-89.13
MACD гистограмма	3.29	0.10
Momentum (10)	40.00	0.04
Тренд
ADX	67.60	35.46
Цена vs EMA 9	+3.09%	-2.79%
Цена vs EMA 20	+7.59%	-3.94%
Цена vs SMA 50	+17.29%	-8.99%
Цена vs SMA 200	+11.58%	-17.76%
Объём
CMF	0.15	-0.30
Volume Ratio	71.81	83.61
Волатильность и статистика
Beta	0.11	0.61
ATR %	2.95%	3.02%
Sharpe (1г)	-0.08	-1.38
RS Rating	62.00	18.00
52w от хая	-4.02	-37.79
BB ширина	27.01	11.03

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LMBZ генерирует 2,77 млрд ₽, NKNCP — 254,75 млн ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: LMBZ — 207,02 млн ₽, NKNCP — 27,08 млн ₽. LMBZ генерирует больше чистой прибыли. FCF: LMBZ генерирует 53,80 млн ₽, NKNCP — 3,69 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LMBZ	NKNCP	Лидер
Выручка	2,77 млрд ₽	254,75 млн ₽
Рост выручки (г/г)	+2.23%	—	—
Чистая прибыль	207,02 млн ₽	27,08 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	+36.06%	—	—
EPS (TTM)	$9.93	$14.80
Операц. Cash Flow	74,83 млн ₽	117,48 млн ₽
Free Cash Flow	53,80 млн ₽	3,69 млн ₽

Дивиденды

Дивидендная доходность: LMBZ платит 0.71%, NKNCP — 4.07%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. LMBZ платит дивиденды 2 лет подряд, NKNCP — 17. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LMBZ — 35.25%, NKNCP — 5.61%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	LMBZ	NKNCP
Див. доходность	0.71%	4.07%
Годовые дивиденды	$3.50	$0.83
Коэфф. выплат	35.25%	5.61%
Лет выплат	2.00%	17.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-39.53%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LMBZ показывает лучшую среднюю доходность в январе (+4.60%), NKNCP — в марте (+12.26%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для LMBZ — май (-13.41%), для NKNCP — апрель (-7.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LMBZ

+4.6

+1.8

-1.1

+0.3

-13.4

-2.5

+2.5

-5.2

+1.7

-2.7

+1.9

-5.3

NKNCP

+4.4

-2.0

+12.3

-7.6

-0.5

+9.4

-1.5

+4.9

-5.3

+1.9

-0.9

+5.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ламбумиз или Нижнекамскнефтехим (привилегированные)?

Мультипликатор P/E у Нижнекамскнефтехим (привилегированные) ниже (5.17 vs 45.06), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LMBZ или NKNCP?

ROE LMBZ — 11.37%, NKNCP — 7.12%. LMBZ демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Ламбумиз и Нижнекамскнефтехим (привилегированные)?

Обе компании платят дивиденды. Доходность LMBZ — 0.71%, NKNCP — 4.07%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Ламбумиз или Нижнекамскнефтехим (привилегированные)?

По объёму выручки: LMBZ — 2,77 млрд ₽, NKNCP — 254,75 млн ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LMBZ или NKNCP?

Чистая маржа LMBZ — 7.46%, NKNCP — 10.63%. NKNCP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LMBZ или NKNCP?

Технический скоринг: LMBZ — 71/100, NKNCP — 23/100. LMBZ имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LMBZ или NKNCP?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 44 метрик LMBZ выигрывает 25, NKNCP — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией