Рынки

Акции

Облигации

Криптовалюты

Калькуляторы

Сравнение LITE vs VSAT

Тикер 1

Тикер 2

LITE19

19VSAT

Lumentum Holdings Inc. (LITE) и Viasat, Inc. (VSAT) представляют одну индустрию — «Телеком-оборудование». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации LITE крупнее в 7,0× (72,12 млрд $ vs 10,24 млрд $). Обе компании убыточны: P/E LITE — -9,97, VSAT — -285,81. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. Отрицательная чистая маржа LITE (-230,10%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. LITE набирает 74 из 100 по техническому скорингу, VSAT — 52 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 19:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Lumentum Holdings Inc.

LITENASDAQ

$927,03-$8,67 (-0,93%)

Технологии · Телеком-оборудование

Капитализация: 72,12 млрд $

ETP Rank3.3

Стоимость

3.8

Качество

5.6

Рост

6.7

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Viasat, Inc.

VSATNASDAQ

$74,31+$0,13 (+0,18%)

Технологии · Телеком-оборудование

Капитализация: 10,24 млрд $

ETP Rank4.7

Стоимость

10.0

Качество

4.5

Рост

4.7

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

LITEVSAT

Фундаментальный анализ

Ни LITE (P/E -9,97), ни VSAT (P/E -285,81) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По соотношению цены к выручке (P/S) VSAT оценён ниже: 2,21 против 23,93. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B VSAT — 2,18, у LITE — 14,89. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LITE — 0,36, у VSAT — 1,49. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

LITEVSAT

Показатель	LITE	VSAT
Мультипликаторы оценки
P/E	-9,97	-285,81
P/B	14,89	2,18
P/S	23,93	2,21
PEG	0,00	-1,22
EV/EBITDA	-10,23	8,60
Рентабельность
ROE	-300,07%	-0,64%
ROA	-94,90%	-0,19%
Валовая маржа	41,67%	30,41%
Операц. маржа	17,41%	2,35%
Чистая маржа	-230,10%	-0,64%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,36	1,49
Текущая ликв.	1,68	1,68
Быстрая ликв.	1,40	1,52
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,00%
Коэфф. выплат	0,00%	0,00%
EPS	-$92,96	-$0,22
Балансовая стоим.	$62,25	$34,65

Технический анализ

Техническая картина в пользу LITE: скоринг 74/100 vs 52/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: LITE — 53,9, VSAT — 50,2. Обе акции находятся в одной зоне. LITE торгуется выше SMA 50 (12,2%), тогда как VSAT ниже этой средней (-1,4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: LITE — 11,1 (нет тренда), VSAT — 15,0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета LITE — 2,92, VSAT — 3,30. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) LITE составляет 7,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LITEVSAT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LITE	VSAT
Осцилляторы
RSI (14)	53,87	50,18
Stochastic %K	58,84	61,56
CCI (20)	60,58	14,60
MFI	50,42	46,93
Williams %R	-41,16	-38,44
MACD гистограмма	2,35	0,33
Momentum (10)	-29,11	1,58
Тренд
ADX	11,09	15,02
Цена vs EMA 9	+0,47%	+1,30%
Цена vs EMA 20	+3,15%	+0,59%
Цена vs SMA 50	+12,17%	-1,45%
Цена vs SMA 200	+32,58%	+28,04%
Объём
CMF	-0,02	-0,19
Volume Ratio	81,02	76,65
Волатильность и статистика
Beta	2,92	3,30
ATR %	7,30%	6,01%
Sharpe (1г)	2,22	1,38
RS Rating	99,00	94,00
52w от хая	-14,61	-20,12
BB ширина	20,72	22,56

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LITE генерирует 3,01 млрд $, VSAT — 4,64 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: LITE — +83,20%, VSAT — +2,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: LITE — -6,94 млрд $, VSAT — -34,09 млн $. VSAT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LITE — 300,10 млн $, VSAT — 597,11 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	LITE	VSAT
Выручка	3,01 млрд $	4,64 млрд $
Рост выручки (г/г)	+83.20%	+2.70%
Чистая прибыль	-6,94 млрд $	-34,09 млн $
EPS (TTM)	-$92,96	-$0,25
Операц. Cash Flow	751,40 млн $	1,59 млрд $
Free Cash Flow	300,10 млн $	597,11 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	LITE	VSAT
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0	0
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LITE показывает лучшую среднюю доходность в августе (+7,77%), VSAT — в июле (+6,70%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: LITE — апрель (-4,05%), VSAT — сентябрь (-8,91%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, май, июль, август, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у LITE: +40,26% против +15,75%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LITE

+0,1

+7,5

+0,9

-4,0

+1,7

+5,8

+5,6

+7,8

-0,4

+2,4

+7,8

+5,1

VSAT

+3,6

+1,5

-2,8

+5,7

+4,0

+0,9

+6,7

+6,4

-8,9

+2,4

-2,1

-1,6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lumentum Holdings Inc. или Viasat, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — LITE или VSAT?

Рентабельность собственного капитала (ROE): LITE — -300,07%, VSAT — -0,64%. Преимущество у VSAT.

Какие дивиденды у Lumentum Holdings Inc. и Viasat, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Lumentum Holdings Inc. или Viasat, Inc.?

Выручка LITE за TTM — 3,01 млрд $, VSAT — 4,64 млрд $. VSAT генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

Какая акция лучше по технике — LITE или VSAT?

Технический скоринг: LITE — 74/100, VSAT — 52/100. LITE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LITE или VSAT?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:19 в пользу ничьей по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией