Сравнение LITE vs VIAV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность VIAV (P/E -202.53) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. LITE показывает P/E 141.09. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) VIAV дешевле: 8.24 против 27.14. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B VIAV — 13.18, у LITE — 20.87. EV/EBITDA VIAV — 57.43, у LITE — 126.87. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE VIAV отрицательный (-6.92%), что говорит об убыточности. LITE генерирует прибыль с ROE 30.68%. По этому критерию преимущество однозначно. VIAV убыточен — чистая маржа -4.03%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LITE — 1.11, у VIAV — 1.34. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | LITE | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 141.09 | -202.53 | |
| P/B | 20.87 | 13.18 | |
| P/S | 27.14 | 8.24 | |
| PEG | 0.04 | 0.33 | |
| EV/EBITDA | 126.87 | 57.43 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 30.68% | -6.92% | |
| ROA | 6.26% | -2.18% | |
| Валовая маржа | 37.71% | 55.69% | |
| Операц. маржа | 9.53% | 8.16% | |
| Чистая маржа | 17.68% | -4.03% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.11 | 1.34 | |
| Текущая ликв. | 1.14 | 1.61 | |
| Быстрая ликв. | 0.97 | 1.39 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $6.15 | $-0.24 | |
| Балансовая стоим. | $41.59 | $3.65 | |
Технический анализ
LITE набирает 53 из 100 по техническому скорингу, VIAV — 40 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): LITE — 47.0 (нейтральная зона), VIAV — 50.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. LITE и VIAV находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.1% и +13.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: LITE — 19.9 (нет тренда), VIAV — 31.5 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете VIAV стабильнее (1.76 vs 2.62). Дневная волатильность (ATR%) LITE составляет 9.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | LITE | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 46.99 | 50.11 | |
| Stochastic %K | 5.82 | 23.72 | |
| CCI (20) | -44.33 | -66.26 | |
| MFI | 47.90 | 37.21 | |
| Williams %R | -94.18 | -76.28 | |
| MACD гистограмма | -16.83 | -1.00 | |
| Momentum (10) | -76.21 | -4.90 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.95 | 31.54 | |
| Цена vs EMA 9 | -6.09% | -4.98% | |
| Цена vs EMA 20 | -5.33% | -2.75% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.09% | +13.73% | |
| Цена vs SMA 200 | +100.00% | +103.47% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.09 | -0.06 | |
| Volume Ratio | 86.76 | 246.47 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.62 | 1.76 | |
| ATR % | 9.22% | 7.73% | |
| Sharpe (1г) | 3.29 | 3.04 | |
| RS Rating | 99.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -20.04 | -20.40 | |
| BB ширина | 29.55 | 27.38 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): LITE — 1,65 млрд $, VIAV — 1,08 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: LITE — 25,90 млн $, VIAV — 34,80 млн $. VIAV генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): LITE — -104,70 млн $, VIAV — 62 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | LITE | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,65 млрд $ | 1,08 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 25,90 млн $ | 34,80 млн $ | |
| EPS (TTM) | $0.38 | $0.16 | |
| Операц. Cash Flow | 126,30 млн $ | 89,80 млн $ | |
| Free Cash Flow | -104,70 млн $ | 62 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | LITE | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для LITE — ноябре (+7.77%), для VIAV — феврале (+5.50%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: LITE — апрель (-4.05%), VIAV — март (-2.40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у LITE: +43.25% против +20.77%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lumentum Holdings Inc. или Viavi Solutions Inc.?
У кого выше рентабельность — LITE или VIAV?
Какие дивиденды у Lumentum Holdings Inc. и Viavi Solutions Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Lumentum Holdings Inc. или Viavi Solutions Inc.?
Какая акция лучше по технике — LITE или VIAV?
Что лучше купить — LITE или VIAV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией