Сравнение LH vs MASI

Тикер 1

Тикер 2

LH23

20MASI

Labcorp Holdings Inc. (LH) и Masimo Corporation (MASI) представляют одну индустрию — «Медицинское оборудование». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации LH крупнее в 2.2× (20,97 млрд $ vs 9,35 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LH с P/E 22.50 (у MASI — 122.32). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По ROE лидирует LH (10.91% vs 9.08%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LH — 6.66%, у MASI — 4.90%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. LH выплачивает дивиденды с доходностью 1.12% годовых, тогда как MASI дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MASI набирает 65 из 100 по техническому скорингу, LH — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 23:20 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Labcorp Holdings Inc.

LHNYSE

255,75 $-1,67 $ (-0,65%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 20,97 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

9.2

Качество

6.5

Рост

7.7

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

7.5

Сезонность

7.0

Masimo Corporation

MASINASDAQ

178,64 $-0,15 $ (-0,08%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 9,35 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

3.9

Качество

8.2

Рост

3.5

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

LHMASI

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, LH выглядит привлекательнее: 22.50 против 122.32. Премия к оценке MASI может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) LH оценён ниже: 1.49 против 6.01. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B LH — 2.43, у MASI — 11.83. EV/EBITDA LH — 13.19, у MASI — 28.23. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LH — 10.91%, у MASI — 9.08%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. LH удерживает чистую маржу на уровне 6.66%, опережая MASI (4.90%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у LH — 0.83, у MASI — 0.62. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

LHMASI

Показатель	LH	MASI
Мультипликаторы оценки
P/E	22.50	122.32
P/B	2.43	11.83
P/S	1.49	6.01
PEG	0.74	0.48
EV/EBITDA	13.19	28.23
Рентабельность
ROE	10.91%	9.08%
ROA	4.93%	4.64%
Валовая маржа	27.79%	61.73%
Операц. маржа	11.03%	19.85%
Чистая маржа	6.66%	4.90%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.83	0.62
Текущая ликв.	1.73	2.68
Быстрая ликв.	1.54	1.45
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.12%	0.00%
Коэфф. выплат	25.52%	0.00%
EPS	$11.44	$1.46
Балансовая стоим.	$106.26	$15.11

Технический анализ

Техническая картина в пользу MASI: скоринг 65/100 vs 32/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: LH — 47.6, MASI — 64.8. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MASI выше на 0.3%, LH — ниже на -2.3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. MASI выше SMA 200 (+16.0%), LH — ниже (-4.0%). Долгосрочный тренд в пользу MASI. ADX: LH — 21.4 (слабый тренд), MASI — 43.6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета LH — 0.44, MASI — 0.51. Оба значения в приемлемом диапазоне.

LHMASI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LH	MASI
Осцилляторы
RSI (14)	47.61	64.75
Stochastic %K	66.62	80.64
CCI (20)	-40.67	171.24
MFI	47.39	66.42
Williams %R	-33.38	-19.36
MACD гистограмма	0.31	-0.12
Momentum (10)	0.48	0.30
Тренд
ADX	21.44	43.58
Цена vs EMA 9	+0.82%	+0.01%
Цена vs EMA 20	-0.08%	+0.11%
Цена vs SMA 50	-2.32%	+0.34%
Цена vs SMA 200	-3.96%	+15.99%
Объём
CMF	-0.13	0.09
Volume Ratio	64.52	95.89
Волатильность и статистика
Beta	0.44	0.51
ATR %	2.36%	0.23%
Sharpe (1г)	0.02	0.39
RS Rating	41.00	59.00
52w от хая	-12.36	-0.20
BB ширина	5.61	0.36

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LH генерирует 13,95 млрд $, MASI — 1,53 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: LH зарабатывает 876,50 млн $, а MASI фиксирует убыток (-151,50 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): LH — 1,21 млрд $, MASI — 197,80 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	LH	MASI
Выручка	13,95 млрд $	1,53 млрд $
Чистая прибыль	876,50 млн $	-151,50 млн $
EPS (TTM)	$10.54	$-2.83
Операц. Cash Flow	1,64 млрд $	217,20 млн $
Free Cash Flow	1,21 млрд $	197,80 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: LH обеспечивает 1.12% годовой доходности, MASI реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: LH — 10 лет, MASI — 2 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	LH	MASI
Див. доходность	1.12%	—
Годовые дивиденды	$1.44	$1.00
Коэфф. выплат	25.52%	—
Лет выплат	10.00%	2.00%
CAGR дивидендов (5л)	78.26%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LH показывает лучшую среднюю доходность в июле (+4.16%), MASI — в ноябре (+7.34%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: LH — март (-4.01%), MASI — октябрь (-2.58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MASI: +17.84% против +9.51%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

+3.6

+0.7

-4.0

+3.6

+1.4

+3.2

+4.2

-2.3

-1.0

-0.6

+1.9

-1.0

MASI

+4.7

+1.5

+1.2

-0.4

+0.9

+2.5

-1.7

+1.4

+0.5

-2.6

+7.3

+2.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Labcorp Holdings Inc. или Masimo Corporation?

Мультипликатор P/E у Labcorp Holdings Inc. ниже (22.50 vs 122.32), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LH или MASI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): LH — 10.91%, MASI — 9.08%. Преимущество у LH.

Какие дивиденды у Labcorp Holdings Inc. и Masimo Corporation?

Labcorp Holdings Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.12%. Masimo Corporation дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Labcorp Holdings Inc. или Masimo Corporation?

Выручка LH за TTM — 13,95 млрд $, MASI — 1,53 млрд $. LH генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — LH или MASI?

Чистая маржа LH — 6.66%, MASI — 4.90%. LH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LH или MASI?

Технический скоринг: LH — 32/100, MASI — 65/100. MASI имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LH или MASI?

Однозначного ответа нет. Счёт 23:20 в пользу LH по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией