Сравнение LECO vs SPXC

Тикер 1

Тикер 2

LECO23

15SPXC

LECO против SPXC — два эмитента индустрии «Машиностроение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По мультипликатору P/E LECO оценён рынком дешевле: 26.52 против 39.50 у SPXC (разница составляет 32.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала LECO составляет 37.29%, что превышает показатель SPXC (12.67%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности LECO впереди: 12.39% против 11.06% у SPXC. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: LECO обеспечивает 1.18% годовой доходности, SPXC реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По технике ситуация паритетная: 44/100 и 44/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Итоговый счёт 23:15 в пользу LECO. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Lincoln Electric Holdings, Inc.

LECONASDAQ

260,08 $-0,43 $ (-0,17%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 14,25 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.2

Качество

8.3

Рост

6.6

Техника

3.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

SPX Technologies, Inc.

SPXCNYSE

205,39 $-0,16 $ (-0,08%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 10,28 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

3.8

Качество

7.1

Рост

7.9

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

7.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

LECOSPXC

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует LECO с P/E 26.52 (у SPXC — 39.50). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) LECO оценён ниже: 3.28 против 4.38. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) SPXC дешевле: 4.49 против 9.45. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LECO оценён ниже: 18.29 vs 20.30. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. LECO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 37.29% против 12.67% у SPXC. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: LECO — 12.39%, SPXC — 11.06%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LECO — 0.98, SPXC — 0.29. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

LECOSPXC

Показатель	LECO	SPXC
Мультипликаторы оценки
P/E	26.52	39.50
P/B	9.45	4.49
P/S	3.28	4.38
PEG	1.35	1.86
EV/EBITDA	18.29	20.30
Рентабельность
ROE	37.29%	12.67%
ROA	13.80%	6.70%
Валовая маржа	36.10%	36.67%
Операц. маржа	17.12%	17.21%
Чистая маржа	12.39%	11.06%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.98	0.29
Текущая ликв.	1.83	2.11
Быстрая ликв.	1.15	1.39
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.18%	0.00%
Коэфф. выплат	31.45%	0.00%
EPS	$9.82	$5.20
Балансовая стоим.	$27.57	$45.78

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 44/100 и 44/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: LECO — 47.6, SPXC — 48.6. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: LECO выше на 0.8%, SPXC — ниже на -0.8%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: LECO — 19.9 (нет тренда), SPXC — 15.8 (нет тренда). Волатильность: бета LECO — 1.11, SPXC — 1.30. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) SPXC составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

LECOSPXC

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LECO	SPXC
Осцилляторы
RSI (14)	47.60	48.64
Stochastic %K	32.31	53.48
CCI (20)	-103.56	-52.45
MFI	47.00	32.33
Williams %R	-67.69	-46.52
MACD гистограмма	-1.22	-0.75
Momentum (10)	-14.38	-7.19
Тренд
ADX	19.90	15.78
Цена vs EMA 9	-0.77%	+1.38%
Цена vs EMA 20	-0.92%	-0.20%
Цена vs SMA 50	+0.79%	-0.81%
Цена vs SMA 200	+3.81%	+0.02%
Объём
CMF	-0.18	0.13
Volume Ratio	101.81	123.78
Волатильность и статистика
Beta	1.11	1.30
ATR %	2.71%	4.38%
Sharpe (1г)	0.92	0.81
RS Rating	69.00	68.00
52w от хая	-15.96	-16.67
BB ширина	7.41	16.00

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LECO генерирует 4,23 млрд $, SPXC — 2,27 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: LECO — 520,53 млн $, SPXC — 245,50 млн $. LECO генерирует больше чистой прибыли. FCF: LECO генерирует 534,20 млн $, SPXC — 241,20 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LECO	SPXC
Выручка	4,23 млрд $	2,27 млрд $
Чистая прибыль	520,53 млн $	245,50 млн $
EPS (TTM)	$9.39	$5.13
Операц. Cash Flow	661,17 млн $	333,30 млн $
Free Cash Flow	534,20 млн $	241,20 млн $

Дивиденды

LECO выплачивает дивиденды с доходностью 1.18% годовых, тогда как SPXC дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. LECO платит дивиденды 13 лет подряд, SPXC — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	LECO	SPXC
Див. доходность	1.18%	—
Годовые дивиденды	$1.58	$0.75
Коэфф. выплат	31.45%	—
Лет выплат	13.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-5.44%	-5.59%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LECO показывает лучшую среднюю доходность в июле (+6.69%), SPXC — в ноябре (+8.41%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для LECO — март (-1.84%), для SPXC — март (-2.68%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у SPXC: +33.55% против +19.35%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LECO

+4.0

+1.2

-1.8

+1.6

-0.3

+1.5

+6.7

+0.4

-1.5

+2.8

+5.7

-0.8

SPXC

+0.5

+5.1

-2.7

+2.4

+6.3

+2.5

+5.8

+1.1

+3.3

+1.9

+8.4

-0.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lincoln Electric Holdings, Inc. или SPX Technologies, Inc.?

Мультипликатор P/E у Lincoln Electric Holdings, Inc. ниже (26.52 vs 39.50), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LECO или SPXC?

ROE LECO — 37.29%, SPXC — 12.67%. LECO демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Lincoln Electric Holdings, Inc. и SPX Technologies, Inc.?

Lincoln Electric Holdings, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.18%. SPX Technologies, Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Lincoln Electric Holdings, Inc. или SPX Technologies, Inc.?

По объёму выручки: LECO — 4,23 млрд $, SPXC — 2,27 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LECO или SPXC?

Чистая маржа LECO — 12.39%, SPXC — 11.06%. LECO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LECO или SPXC?

Технический скоринг: LECO — 44/100, SPXC — 44/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LECO или SPXC?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик LECO выигрывает 23, SPXC — 15. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией