Сравнение LECO vs PH

Тикер 1

Тикер 2

LECO23

17PH

LECO против PH — два эмитента индустрии «Машиностроение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации PH крупнее в 7.7× (109,03 млрд $ vs 14,25 млрд $). Стоимостная оценка в пользу LECO — P/E 26.52 vs 31.17 у PH. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Рентабельность капитала LECO составляет 37.29%, что превышает показатель PH (24.69%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности PH впереди: 16.58% против 12.39% у LECO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная доходность LECO составляет 1.18%, у PH — 0.86%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. LECO набирает 44 из 100 по техническому скорингу, PH — 24 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 23:17 в пользу LECO. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Lincoln Electric Holdings, Inc.

LECONASDAQ

260,08 $-0,43 $ (-0,17%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 14,25 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

4.2

Качество

8.3

Рост

6.6

Техника

3.0

Дивиденды

7.8

Прогнозы

6.0

Сезонность

5.0

Parker-Hannifin Corporation

PHNYSE

864,73 $+5,29 $ (+0,62%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 109,03 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

3.1

Качество

7.5

Рост

6.0

Техника

4.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

LECOPH

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E LECO оценён рынком дешевле: 26.52 против 31.17 у PH (разница составляет 14.9%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) LECO оценён ниже: 3.28 против 5.16. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) PH дешевле: 7.42 против 9.45. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LECO оценён ниже: 18.29 vs 22.13. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. LECO демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 37.29% против 24.69% у PH. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PH — 16.58%, LECO — 12.39%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LECO — 0.98, PH — 0.66. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

LECOPH

Показатель	LECO	PH
Мультипликаторы оценки
P/E	26.52	31.17
P/B	9.45	7.42
P/S	3.28	5.16
PEG	1.35	7.41
EV/EBITDA	18.29	22.13
Рентабельность
ROE	37.29%	24.69%
ROA	13.80%	11.34%
Валовая маржа	36.10%	37.23%
Операц. маржа	17.12%	20.87%
Чистая маржа	12.39%	16.58%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.98	0.66
Текущая ликв.	1.83	1.13
Быстрая ликв.	1.15	0.66
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.18%	0.86%
Коэфф. выплат	31.45%	26.26%
EPS	$9.82	$27.58
Балансовая стоим.	$27.57	$115.82

Технический анализ

Техническая картина в пользу LECO: скоринг 44/100 vs 24/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: LECO — 47.6, PH — 36.9. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: LECO выше на 0.8%, PH — ниже на -6.4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: LECO — 19.9 (нет тренда), PH — 23.8 (слабый тренд). Волатильность: бета PH — 0.97, LECO — 1.11. Оба значения в приемлемом диапазоне.

LECOPH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	LECO	PH
Осцилляторы
RSI (14)	47.60	36.86
Stochastic %K	32.31	27.87
CCI (20)	-103.56	-82.26
MFI	47.00	33.87
Williams %R	-67.69	-72.13
MACD гистограмма	-1.22	-3.51
Momentum (10)	-14.38	-43.22
Тренд
ADX	19.90	23.76
Цена vs EMA 9	-0.77%	-1.23%
Цена vs EMA 20	-0.92%	-3.55%
Цена vs SMA 50	+0.79%	-6.37%
Цена vs SMA 200	+3.81%	+0.45%
Объём
CMF	-0.18	-0.17
Volume Ratio	101.81	84.59
Волатильность и статистика
Beta	1.11	0.97
ATR %	2.71%	2.69%
Sharpe (1г)	0.92	0.88
RS Rating	69.00	68.00
52w от хая	-15.96	-16.96
BB ширина	7.41	18.51

Финансовая отчётность

По объёму выручки: LECO генерирует 4,23 млрд $, PH — 19,85 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: LECO — 520,53 млн $, PH — 3,53 млрд $. PH генерирует больше чистой прибыли. FCF: LECO генерирует 534,20 млн $, PH — 3,34 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	LECO	PH
Выручка	4,23 млрд $	19,85 млрд $
Чистая прибыль	520,53 млн $	3,53 млрд $
EPS (TTM)	$9.39	$27.52
Операц. Cash Flow	661,17 млн $	3,78 млрд $
Free Cash Flow	534,20 млн $	3,34 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: LECO платит 1.18%, PH — 0.86%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. LECO платит дивиденды 13 лет подряд, PH — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LECO — 31.45%, PH — 26.26%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	LECO	PH
Див. доходность	1.18%	0.86%
Годовые дивиденды	$1.58	$3.80
Коэфф. выплат	31.45%	26.26%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-5.44%	-0.87%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет LECO показывает лучшую среднюю доходность в июле (+6.69%), PH — в ноябре (+9.28%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для LECO — март (-1.84%), для PH — март (-4.20%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, апрель, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у PH: +24.29% против +19.35%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

LECO

+4.0

+1.2

-1.8

+1.6

-0.3

+1.5

+6.7

+0.4

-1.5

+2.8

+5.7

-0.8

+3.2

+1.8

-4.2

+2.6

+0.6

+5.6

+3.0

+1.1

+0.8

+9.3

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Lincoln Electric Holdings, Inc. или Parker-Hannifin Corporation?

Мультипликатор P/E у Lincoln Electric Holdings, Inc. ниже (26.52 vs 31.17), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — LECO или PH?

ROE LECO — 37.29%, PH — 24.69%. LECO демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Lincoln Electric Holdings, Inc. и Parker-Hannifin Corporation?

Обе компании платят дивиденды. Доходность LECO — 1.18%, PH — 0.86%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Lincoln Electric Holdings, Inc. или Parker-Hannifin Corporation?

По объёму выручки: LECO — 4,23 млрд $, PH — 19,85 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — LECO или PH?

Чистая маржа LECO — 12.39%, PH — 16.58%. PH оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — LECO или PH?

Технический скоринг: LECO — 44/100, PH — 24/100. LECO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — LECO или PH?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик LECO выигрывает 23, PH — 17. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией