Сравнение LEAS vs SBERP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, SBERP выглядит привлекательнее: 4.10 против 12.81. Премия к оценке LEAS может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) LEAS дешевле: 0.87 против 1.46. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) SBERP дешевле: 0.82 против 1.55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. SBERP демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 20.05% против 12.10% у LEAS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SBERP — 35.64%, LEAS — 6.83%. У SBERP маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: LEAS — 3.84, SBERP — 6.79. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | LEAS | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 12.81 | 4.10 | |
| P/B | 1.55 | 0.82 | |
| P/S | 0.87 | 1.46 | |
| PEG | — | 0.56 | |
| EV/EBITDA | — | — | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 12.10% | 20.05% | |
| ROA | 2.50% | 2.58% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | — | — | |
| Чистая маржа | 6.83% | 35.64% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3.84 | 6.79 | |
| Текущая ликв. | — | — | |
| Быстрая ликв. | — | — | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 14.25% | 10.75% | |
| Коэфф. выплат | 67.79% | 47.77% | |
| EPS | $42.78 | $78.80 | |
| Балансовая стоим. | $353.51 | $369.75 | |
Технический анализ
LEAS набирает 77 из 100 по техническому скорингу, SBERP — 59 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): LEAS — 71.2 (зона перекупленности), SBERP — 53.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: LEAS на 9.0%, SBERP на 1.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: LEAS — 40.4 (выраженный тренд), SBERP — 12.8 (нет тренда). LEAS имеет чётко выраженный тренд, в отличие от SBERP. По бете SBERP стабильнее (0.52 vs 0.55). Значение ниже 0.8 делает SBERP защитной акцией.
| Индикатор | LEAS | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 71.19 | 53.26 | |
| Stochastic %K | 93.50 | 56.99 | |
| CCI (20) | 83.26 | 0.88 | |
| MFI | 95.68 | 55.69 | |
| Williams %R | -6.50 | -43.01 | |
| MACD гистограмма | 0.53 | -0.12 | |
| Momentum (10) | 13.70 | 4.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 40.40 | 12.79 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.35% | -0.11% | |
| Цена vs EMA 20 | +3.18% | +0.16% | |
| Цена vs SMA 50 | +8.99% | +0.99% | |
| Цена vs SMA 200 | +9.74% | +6.28% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.38 | -0.01 | |
| Volume Ratio | 207.94 | 120.58 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.55 | 0.52 | |
| ATR % | 1.53% | 1.10% | |
| Sharpe (1г) | 0.01 | 0.05 | |
| RS Rating | 75.00 | 74.00 | |
| 52w от хая | -2.25 | -2.60 | |
| BB ширина | 11.07 | 3.00 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): LEAS — 75,19 млрд ₽, SBERP — 4,83 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. LEAS растёт быстрее по выручке: +45.12% год к году против +10.59% у SBERP. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: LEAS — 5,13 млрд ₽, SBERP — 1,71 млрд ₽. LEAS генерирует больше чистой прибыли. FCF: LEAS генерирует 94,09 млрд ₽, SBERP — 2,45 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | LEAS | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 75,19 млрд ₽ | 4,83 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +45.12% | +10.59% | |
| Чистая прибыль | 5,13 млрд ₽ | 1,71 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -24.42% | +5.62% | |
| EPS (TTM) | $42.78 | $75.59 | |
| Операц. Cash Flow | 94,23 млрд ₽ | 3 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 94,09 млрд ₽ | 2,45 млрд ₽ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность LEAS — 14.25%, SBERP — 10.75%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. LEAS платит дивиденды 2 лет подряд, SBERP — 18. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): LEAS — 67.79%, SBERP — 47.77%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | LEAS | SBERP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 14.25% | 10.75% | |
| Годовые дивиденды | $87.00 | $37.64 | |
| Коэфф. выплат | 67.79% | 47.77% | |
| Лет выплат | 2.00% | 18.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 15.02% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для LEAS — январе (+12.98%), для SBERP — ноябре (+4.24%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для LEAS — август (-13.43%), для SBERP — февраль (-1.64%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Европлан или Сбер Банк - привилегированные акции?
У кого выше рентабельность — LEAS или SBERP?
Какие дивиденды у Европлан и Сбер Банк - привилегированные акции?
Какая компания крупнее по выручке — Европлан или Сбер Банк - привилегированные акции?
У кого выше маржинальность — LEAS или SBERP?
Какая акция лучше по технике — LEAS или SBERP?
Что лучше купить — LEAS или SBERP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией