Сравнение KVYO vs PCTY
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует PCTY с P/E 29,15 (у KVYO — 815,81). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По EV/EBITDA PCTY оценён ниже: 15,31 vs 168,09. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. PCTY демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 23,44% против 0,61% у KVYO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: PCTY — 15,23%, KVYO — 0,49%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KVYO — 0,12, PCTY — 0,10. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | KVYO | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 815,81 | 29,15 | |
| P/B | 5,38 | 6,44 | |
| P/S | 3,78 | 4,40 | |
| PEG | 1,39 | 1,31 | |
| EV/EBITDA | 168,09 | 15,31 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 0,61% | 23,44% | |
| ROA | 0,49% | 5,52% | |
| Валовая маржа | 73,79% | 69,19% | |
| Операц. маржа | -1,86% | 21,79% | |
| Чистая маржа | 0,49% | 15,23% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,12 | 0,10 | |
| Текущая ликв. | 3,13 | 1,09 | |
| Быстрая ликв. | 3,13 | 1,09 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $0,02 | $4,99 | |
| Балансовая стоим. | $3,26 | $22,58 | |
Технический анализ
По техническому скорингу PCTY сильнее: 77/100 против 50/100 у KVYO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KVYO составляет 49,7 (нейтральная зона), у PCTY — 59,9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: KVYO на 6,5%, PCTY на 18,1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. PCTY выше SMA 200 (+16,8%), KVYO — ниже (-16,5%). Долгосрочный тренд в пользу PCTY. Сила тренда по ADX: KVYO — 11,9 (нет тренда), PCTY — 34,3 (выраженный тренд). PCTY менее волатилен — бета -0,01 против 0,56 у KVYO. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) KVYO составляет 8,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KVYO | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 49,74 | 59,89 | |
| Stochastic %K | 47,44 | 55,69 | |
| CCI (20) | 0,61 | 46,32 | |
| MFI | 67,55 | 60,82 | |
| Williams %R | -52,56 | -44,31 | |
| MACD гистограмма | -0,08 | -0,34 | |
| Momentum (10) | -0,56 | 5,70 | |
| Тренд | |||
| ADX | 11,92 | 34,33 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,69% | -0,49% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,42% | +3,65% | |
| Цена vs SMA 50 | +6,51% | +18,15% | |
| Цена vs SMA 200 | -16,53% | +16,75% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,04 | 0,16 | |
| Volume Ratio | 57,96 | 53,99 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,56 | -0,01 | |
| ATR % | 7,98% | 4,31% | |
| Sharpe (1г) | -0,50 | -0,33 | |
| RS Rating | 5,00 | 22,00 | |
| 52w от хая | -51,58 | -20,43 | |
| BB ширина | 23,98 | 28,77 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KVYO — 1,23 млрд $, PCTY — 1,77 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу KVYO: +31,60% г/г vs +11,00%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: PCTY зарабатывает 269,74 млн $, а KVYO фиксирует убыток (-31,77 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: KVYO генерирует 189,54 млн $, PCTY — 497,10 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KVYO | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,23 млрд $ | 1,77 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +31.60% | +11.00% | |
| Чистая прибыль | -31,77 млн $ | 269,74 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +18.80% | — |
| EPS (TTM) | -$0,11 | $4,99 | |
| Операц. Cash Flow | 218,01 млн $ | 533,25 млн $ | |
| Free Cash Flow | 189,54 млн $ | 497,10 млн $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | KVYO | PCTY | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KVYO приходится на августе (+16,92%), а PCTY — на августе (+9,99%). Слабые месяцы: для KVYO — февраль (-12,69%), для PCTY — декабрь (-2,27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Klaviyo, Inc. или Paylocity Holding Corporation?
У кого выше рентабельность — KVYO или PCTY?
Какие дивиденды у Klaviyo, Inc. и Paylocity Holding Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Klaviyo, Inc. или Paylocity Holding Corporation?
У кого выше маржинальность — KVYO или PCTY?
Какая акция лучше по технике — KVYO или PCTY?
Что лучше купить — KVYO или PCTY?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 18.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией