Сравнение KVYO vs MSFT
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность KVYO (P/E -532.19) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. MSFT показывает P/E 24.97. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу KVYO: 3.45 vs 9.83 у MSFT. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) KVYO дешевле: 3.99 против 7.55. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE KVYO отрицательный (-0.75%), что говорит об убыточности. MSFT генерирует прибыль с ROE 33.13%. По этому критерию преимущество однозначно. KVYO убыточен — чистая маржа -0.66%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KVYO — 0.10, MSFT — 0.14. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | KVYO | MSFT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -532.19 | 24.97 | |
| P/B | 3.99 | 7.55 | |
| P/S | 3.45 | 9.83 | |
| PEG | -9.93 | 0.84 | |
| EV/EBITDA | -165.30 | 15.69 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0.75% | 33.13% | |
| ROA | -0.57% | 18.04% | |
| Валовая маржа | 74.55% | 68.31% | |
| Операц. маржа | -3.22% | 46.80% | |
| Чистая маржа | -0.66% | 39.34% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.10 | 0.14 | |
| Текущая ликв. | 4.23 | 1.28 | |
| Быстрая ликв. | 4.23 | 1.27 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.83% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 20.65% | |
| EPS | $-0.03 | $16.86 | |
| Балансовая стоим. | $3.79 | $55.80 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MSFT сильнее: 63/100 против 19/100 у KVYO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KVYO составляет 38.5 (нейтральная зона), у MSFT — 54.9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. MSFT торгуется выше SMA 50 (4.8%), тогда как KVYO ниже этой средней (-17.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: KVYO — 23.7 (слабый тренд), MSFT — 16.3 (нет тренда). KVYO менее волатилен — бета 0.86 против 0.87 у MSFT. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) KVYO составляет 8.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KVYO | MSFT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 38.49 | 54.87 | |
| Stochastic %K | 14.66 | 57.23 | |
| CCI (20) | -58.53 | 53.53 | |
| MFI | 43.89 | 59.34 | |
| Williams %R | -85.34 | -42.77 | |
| MACD гистограмма | -0.23 | -0.43 | |
| Momentum (10) | -0.78 | -1.68 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.73 | 16.26 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.27% | +0.73% | |
| Цена vs EMA 20 | -9.33% | +1.33% | |
| Цена vs SMA 50 | -17.92% | +4.84% | |
| Цена vs SMA 200 | -40.39% | -9.44% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.08 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 60.77 | 108.45 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.86 | 0.87 | |
| ATR % | 8.19% | 2.56% | |
| Sharpe (1г) | -0.94 | -0.40 | |
| RS Rating | 3.00 | 33.00 | |
| 52w от хая | -59.44 | -24.55 | |
| BB ширина | 71.05 | 6.95 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KVYO — 1,23 млрд $, MSFT — 281,72 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: MSFT зарабатывает 101,83 млрд $, а KVYO фиксирует убыток (-31,77 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: KVYO генерирует 189,54 млн $, MSFT — 71,61 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KVYO | MSFT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,23 млрд $ | 281,72 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -31,77 млн $ | 101,83 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $-0.11 | $13.70 | |
| Операц. Cash Flow | 218,01 млн $ | 136,16 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 189,54 млн $ | 71,61 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: MSFT обеспечивает 0.83% годовой доходности, KVYO реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. MSFT выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как KVYO не имеет дивидендной истории.
| Показатель | KVYO | MSFT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.83% | |
| Годовые дивиденды | — | $1.82 | |
| Коэфф. выплат | — | 20.65% | |
| Лет выплат | 0.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -4.57% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KVYO приходится на августе (+16.92%), а MSFT — на июне (+3.80%). Слабые месяцы: для KVYO — февраль (-12.69%), для MSFT — февраль (-1.85%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у MSFT: +19.43% против +4.73%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Klaviyo, Inc. или Microsoft Corporation?
У кого выше рентабельность — KVYO или MSFT?
Какие дивиденды у Klaviyo, Inc. и Microsoft Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Klaviyo, Inc. или Microsoft Corporation?
Какая акция лучше по технике — KVYO или MSFT?
Что лучше купить — KVYO или MSFT?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией