Сравнение KRSB vs MSNG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
KRSB торгуется с P/E 7.29, тогда как MSNG — с P/E 28.27. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/B (цена/балансовая стоимость) MSNG дешевле: 0.26 против 2.72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MSNG оценён ниже: 2.12 vs 4.89. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала KRSB составляет 37.26%, что превышает показатель MSNG (0.92%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности KRSB впереди: 4.65% против 1.29% у MSNG. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KRSB — 0.92, MSNG — 0.20. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | KRSB | MSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.29 | 28.27 | |
| P/B | 2.72 | 0.26 | |
| P/S | 0.34 | 0.36 | |
| PEG | 0.34 | -0.98 | |
| EV/EBITDA | 4.89 | 2.12 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 37.26% | 0.92% | |
| ROA | 19.40% | 0.76% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 4.84% | 1.15% | |
| Чистая маржа | 4.65% | 1.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.92 | 0.20 | |
| Текущая ликв. | 1.46 | 3.37 | |
| Быстрая ликв. | 1.44 | 3.37 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 11.78% | — | |
| Коэфф. выплат | 69.14% | 229.11% | |
| EPS | $2.99 | $0.07 | |
| Балансовая стоим. | $8.02 | $7.95 | |
Технический анализ
KRSB набирает 39 из 100 по техническому скорингу, MSNG — 28 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): KRSB — 41.8 (нейтральная зона), MSNG — 35.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: KRSB на -1.8%, MSNG на -5.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. KRSB выше SMA 200 (+1.2%), MSNG — ниже (-11.0%). Долгосрочный тренд в пользу KRSB. Сила тренда по ADX: KRSB — 21.0 (слабый тренд), MSNG — 26.0 (выраженный тренд). По бете MSNG стабильнее (0.31 vs 0.76). Значение ниже 0.8 делает MSNG защитной акцией.
| Индикатор | KRSB | MSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.75 | 35.35 | |
| Stochastic %K | 44.21 | 20.07 | |
| CCI (20) | -123.06 | -149.46 | |
| MFI | 24.24 | 36.38 | |
| Williams %R | -55.79 | -79.93 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -0.24 | -0.03 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.99 | 26.04 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.95% | -0.88% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.51% | -2.12% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.78% | -5.90% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.19% | -11.01% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.11 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 40.68 | 67.52 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.76 | 0.31 | |
| ATR % | 2.63% | 2.50% | |
| Sharpe (1г) | 0.71 | 0.03 | |
| RS Rating | 77.00 | 43.00 | |
| 52w от хая | -15.08 | -31.39 | |
| BB ширина | 5.16 | 6.70 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): KRSB — 49,20 млрд ₽, MSNG — 225,16 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. KRSB растёт быстрее по выручке: +10.81% год к году против +4.23% у MSNG. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: KRSB — 2,29 млрд ₽, MSNG — 2,89 млрд ₽. MSNG генерирует больше чистой прибыли. FCF: KRSB генерирует 2,01 млрд ₽, MSNG — 11,53 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KRSB | MSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 49,20 млрд ₽ | 225,16 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.81% | +4.23% | |
| Чистая прибыль | 2,29 млрд ₽ | 2,89 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +21.01% | -48.68% | |
| EPS (TTM) | $2.99 | $0.07 | |
| Операц. Cash Flow | 2,01 млрд ₽ | 34,19 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,01 млрд ₽ | 11,53 млрд ₽ |
Дивиденды
KRSB выплачивает дивиденды с доходностью 11.78% годовых, тогда как MSNG дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. KRSB платит дивиденды 17 лет подряд, MSNG — 16. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): KRSB — +26.15%, MSNG — +13.36%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): KRSB — 69.14%, MSNG — 229.11%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | KRSB | MSNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 11.78% | — | |
| Годовые дивиденды | $2.07 | $0.23 | |
| Коэфф. выплат | 69.14% | 229.11% | |
| Лет выплат | 17.00% | 16.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 26.15% | 13.36% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для KRSB — марте (+19.03%), для MSNG — январе (+5.56%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для KRSB — июнь (-8.54%), для MSNG — октябрь (-2.38%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, май, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у KRSB: +55.02% против +16.06%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Красноярскэнергосбыт или Мосэнерго?
У кого выше рентабельность — KRSB или MSNG?
Какие дивиденды у Красноярскэнергосбыт и Мосэнерго?
Какая компания крупнее по выручке — Красноярскэнергосбыт или Мосэнерго?
У кого выше маржинальность — KRSB или MSNG?
Какая акция лучше по технике — KRSB или MSNG?
Что лучше купить — KRSB или MSNG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией