Сравнение KRSB vs MRKU
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRKU торгуется с P/E 3.16, тогда как KRSB — с P/E 7.29. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/B (цена/балансовая стоимость) MRKU дешевле: 0.51 против 2.72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA MRKU оценён ниже: 1.96 vs 4.89. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала KRSB составляет 37.26%, что превышает показатель MRKU (16.07%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности MRKU впереди: 10.24% против 4.65% у KRSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KRSB — 0.92, MRKU — 0.91. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности MRKU ниже 1 (0.60), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KRSB | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 7.29 | 3.16 | |
| P/B | 2.72 | 0.51 | |
| P/S | 0.34 | 0.32 | |
| PEG | 0.34 | 0.04 | |
| EV/EBITDA | 4.89 | 1.96 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 37.26% | 16.07% | |
| ROA | 19.40% | 8.40% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 4.84% | 16.05% | |
| Чистая маржа | 4.65% | 10.24% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.92 | 0.91 | |
| Текущая ликв. | 1.46 | 0.60 | |
| Быстрая ликв. | 1.44 | 0.56 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 11.78% | 10.05% | |
| Коэфф. выплат | 69.14% | 24.94% | |
| EPS | $2.99 | $0.15 | |
| Балансовая стоим. | $8.02 | $0.93 | |
Технический анализ
По техническому скорингу MRKU сильнее: 54/100 против 39/100 у KRSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KRSB составляет 41.8 (нейтральная зона), у MRKU — 49.9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. MRKU торгуется выше SMA 50 (2.7%), тогда как KRSB ниже этой средней (-1.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: KRSB — 21.0 (слабый тренд), MRKU — 17.5 (нет тренда). MRKU менее волатилен — бета 0.51 против 0.76 у KRSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) MRKU составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KRSB | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.75 | 49.91 | |
| Stochastic %K | 44.21 | 29.17 | |
| CCI (20) | -123.06 | -41.56 | |
| MFI | 24.24 | 51.20 | |
| Williams %R | -55.79 | -70.83 | |
| MACD гистограмма | -0.06 | 0.00 | |
| Momentum (10) | -0.24 | -0.01 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.99 | 17.49 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.95% | -1.11% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.51% | -0.69% | |
| Цена vs SMA 50 | -1.78% | +2.74% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.19% | +28.10% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.11 | 0.04 | |
| Volume Ratio | 40.68 | 31.40 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.76 | 0.51 | |
| ATR % | 2.63% | 3.80% | |
| Sharpe (1г) | 0.71 | 1.27 | |
| RS Rating | 77.00 | 95.00 | |
| 52w от хая | -15.08 | -6.27 | |
| BB ширина | 5.16 | 8.23 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KRSB — 49,20 млрд ₽, MRKU — 129,84 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу KRSB: +10.81% г/г vs +8.03%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: KRSB — 2,29 млрд ₽, MRKU — 13,30 млрд ₽. MRKU генерирует больше чистой прибыли. FCF: KRSB генерирует 2,01 млрд ₽, MRKU — 6,17 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KRSB | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 49,20 млрд ₽ | 129,84 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.81% | +8.03% | |
| Чистая прибыль | 2,29 млрд ₽ | 13,30 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +21.01% | +45.96% | |
| EPS (TTM) | $2.99 | $0.15 | |
| Операц. Cash Flow | 2,01 млрд ₽ | 23,66 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,01 млрд ₽ | 6,17 млрд ₽ |
Дивиденды
KRSB и MRKU — дивидендные акции. Доходность: KRSB — 11.78%, MRKU — 10.05%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. KRSB платит дивиденды 17 лет подряд, MRKU — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): KRSB — +26.15%, MRKU — +65.64%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): KRSB — 69.14%, MRKU — 24.94%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | KRSB | MRKU | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 11.78% | 10.05% | |
| Годовые дивиденды | $2.07 | $0.04 | |
| Коэфф. выплат | 69.14% | 24.94% | |
| Лет выплат | 17.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 26.15% | 65.64% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KRSB приходится на марте (+19.03%), а MRKU — на мае (+14.62%). Слабые месяцы: для KRSB — июнь (-8.54%), для MRKU — февраль (-4.50%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRKU: +74.08% против +55.02%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Красноярскэнергосбыт или Россети Урал?
У кого выше рентабельность — KRSB или MRKU?
Какие дивиденды у Красноярскэнергосбыт и Россети Урал?
Какая компания крупнее по выручке — Красноярскэнергосбыт или Россети Урал?
У кого выше маржинальность — KRSB или MRKU?
Какая акция лучше по технике — KRSB или MRKU?
Что лучше купить — KRSB или MRKU?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией