Сравнение KRMN vs LHX

Тикер 1

Тикер 2

KRMN11

29LHX

Karman Holdings Inc. (KRMN) и L3Harris Technologies, Inc. (LHX) — прямые конкуренты в индустрии «Авиация и оборона», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации LHX крупнее в 6.6× (57,07 млрд $ vs 8,65 млрд $). Если ориентироваться на P/E, LHX выглядит привлекательнее: 33.35 против 290.90. Премия к оценке KRMN может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE LHX — 8.87%, у KRMN — 7.89%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. LHX удерживает чистую маржу на уровне 7.71%, опережая KRMN (5.73%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная политика различается кардинально: LHX обеспечивает 1.57% годовой доходности, KRMN реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По техническому скорингу KRMN сильнее: 45/100 против 32/100 у LHX. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Счёт 29:11 — убедительное преимущество LHX. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

Karman Holdings Inc.

KRMNNYSE

65,30 $-0,46 $ (-0,70%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 8,65 млрд $

ETP Rank5.7

Стоимость

2.7

Качество

4.8

Рост

9.3

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

9.0

Сезонность

9.0

L3Harris Technologies, Inc.

LHXNYSE

306,33 $-2,82 $ (-0,91%)

Промышленность · Авиация и оборона

Капитализация: 57,07 млрд $

ETP Rank6.8

Стоимость

6.7

Качество

6.0

Рост

5.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

7.0

Сезонность

8.0

Динамика цен

KRMNLHX

Фундаментальный анализ

LHX торгуется с P/E 33.35, тогда как KRMN — с P/E 290.90. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) LHX дешевле: 2.56 против 16.68. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B LHX — 2.94, у KRMN — 21.48. EV/EBITDA LHX — 16.44, у KRMN — 68.94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LHX (8.87% vs 7.89%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LHX — 7.71%, у KRMN — 5.73%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка KRMN значительно выше: D/E 2.14 vs 0.11 у LHX. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.

KRMNLHX

Показатель	KRMN	LHX
Мультипликаторы оценки
P/E	290.90	33.35
P/B	21.48	2.94
P/S	16.68	2.56
PEG	0.68	3.58
EV/EBITDA	68.94	16.44
Рентабельность
ROE	7.89%	8.87%
ROA	2.11%	4.19%
Валовая маржа	38.40%	24.47%
Операц. маржа	16.16%	10.01%
Чистая маржа	5.73%	7.71%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	2.14	0.11
Текущая ликв.	3.53	1.03
Быстрая ликв.	3.38	0.89
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	1.57%
Коэфф. выплат	0.00%	52.71%
EPS	$0.23	$9.27
Балансовая стоим.	$3.06	$105.32

Технический анализ

KRMN набирает 45 из 100 по техническому скорингу, LHX — 32 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): KRMN — 43.8 (нейтральная зона), LHX — 40.9 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: KRMN на -18.6%, LHX на -8.2%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: KRMN — 26.7 (выраженный тренд), LHX — 46.7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете LHX стабильнее (0.41 vs 2.13). Значение ниже 0.8 делает LHX защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) KRMN составляет 8.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

KRMNLHX

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	KRMN	LHX
Осцилляторы
RSI (14)	43.84	40.94
Stochastic %K	67.82	48.04
CCI (20)	-24.70	-27.69
MFI	56.86	33.46
Williams %R	-32.18	-51.96
MACD гистограмма	1.02	1.64
Momentum (10)	2.57	7.86
Тренд
ADX	26.72	46.67
Цена vs EMA 9	+1.59%	+0.35%
Цена vs EMA 20	-2.89%	-1.59%
Цена vs SMA 50	-18.65%	-8.17%
Цена vs SMA 200	-14.74%	-0.45%
Объём
CMF	-0.04	-0.12
Volume Ratio	61.36	115.16
Волатильность и статистика
Beta	2.13	0.41
ATR %	8.07%	2.62%
Sharpe (1г)	0.87	1.34
RS Rating	77.00	75.00
52w от хая	-44.45	-18.48
BB ширина	25.25	11.10

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): KRMN — 471,50 млн $, LHX — 21,86 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: KRMN — 17,37 млн $, LHX — 1,61 млрд $. LHX генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KRMN — -42,45 млн $, LHX — 2,68 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	KRMN	LHX
Выручка	471,50 млн $	21,86 млрд $
Чистая прибыль	17,37 млн $	1,61 млрд $
EPS (TTM)	$0.13	$8.57
Операц. Cash Flow	-22,12 млн $	3,11 млрд $
Free Cash Flow	-42,45 млн $	2,68 млрд $

Дивиденды

LHX выплачивает дивиденды с доходностью 1.57% годовых, тогда как KRMN дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. LHX выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как KRMN не имеет дивидендной истории.

Показатель	KRMN	LHX
Див. доходность	—	1.57%
Годовые дивиденды	—	$2.50
Коэфф. выплат	—	52.71%
Лет выплат	0.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	-9.33%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для KRMN — январе (+35.07%), для LHX — июле (+4.69%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: KRMN — ноябрь (-22.99%), LHX — март (-1.45%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у KRMN: +111.64% против +14.72%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

KRMN

+35.1

-4.7

-7.0

-5.8

+18.1

+14.0

+15.1

+6.3

+34.0

+14.7

-23.0

+14.8

LHX

+4.3

+1.9

-1.4

+0.5

+2.1

-0.6

+4.7

+2.0

+0.1

+0.5

+1.6

-1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Karman Holdings Inc. или L3Harris Technologies, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит L3Harris Technologies, Inc.: P/E 33.35 против 290.90. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — KRMN или LHX?

Рентабельность собственного капитала (ROE): KRMN — 7.89%, LHX — 8.87%. Преимущество у LHX.

Какие дивиденды у Karman Holdings Inc. и L3Harris Technologies, Inc.?

L3Harris Technologies, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 1.57%. Karman Holdings Inc. дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Karman Holdings Inc. или L3Harris Technologies, Inc.?

Выручка KRMN за TTM — 471,50 млн $, LHX — 21,86 млрд $. LHX генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — KRMN или LHX?

Чистая маржа KRMN — 5.73%, LHX — 7.71%. LHX оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — KRMN или LHX?

Технический скоринг: KRMN — 45/100, LHX — 32/100. KRMN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — KRMN или LHX?

Однозначного ответа нет. Счёт 11:29 в пользу LHX по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией