Сравнение KRKNP vs SIBN

Тикер 1

Тикер 2

KRKNP17

19SIBN

Саратовский НПЗ - акции привилегированные (KRKNP) и Газпром нефть (SIBN) — прямые конкуренты в индустрии «Нефть и газ», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации SIBN крупнее в 1410.7× (2,42 трлн ₽ vs 1,72 млрд ₽). SIBN торгуется с P/E 9.46, тогда как KRKNP — с P/E 168.10. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. ROE SIBN — 8.14%, у KRKNP — 0.11%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. SIBN удерживает чистую маржу на уровне 7.10%, опережая KRKNP (0.37%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. SIBN предлагает более высокую дивидендную доходность (8.63% vs 5.62%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 33/100 и 33/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Общий счёт 17:19 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между KRKNP и SIBN зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Саратовский НПЗ - акции привилегированные

KRKNPRU

6 880,00 ₽

Энергетика · Нефть и газ

Капитализация: 1,72 млрд ₽

ETP Rank5.3

Стоимость

5.6

Качество

4.4

Рост

7.2

Техника

3.0

Дивиденды

6.0

Прогнозы

—

Сезонность

8.0

Газпром нефть

SIBNRU

510,40 ₽

Энергетика · Нефть и газ

Капитализация: 2,42 трлн ₽

ETP Rank4.9

Стоимость

5.3

Качество

6.0

Рост

2.4

Техника

3.0

Дивиденды

8.3

Прогнозы

6.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

KRKNPSIBN

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу SIBN — P/E 9.46 vs 168.10 у KRKNP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Балансовая оценка: P/B KRKNP — 0.18, у SIBN — 0.76. KRKNP торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. По ROE лидирует SIBN (8.14% vs 0.11%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа SIBN — 7.10%, у KRKNP — 0.37%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KRKNP — 0.22, у SIBN — 1.05. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SIBN ниже 1 (0.48), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

KRKNPSIBN

Показатель	KRKNP	SIBN
Мультипликаторы оценки
P/E	168.10	9.46
P/B	0.18	0.76
P/S	0.63	0.64
PEG	—	0.62
EV/EBITDA	—	3.34
Рентабельность
ROE	0.11%	8.14%
ROA	0.09%	3.97%
Валовая маржа	—	79.56%
Операц. маржа	6.84%	11.90%
Чистая маржа	0.37%	7.10%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.22	1.05
Текущая ликв.	4.93	0.48
Быстрая ликв.	4.93	0.31
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	5.62%	8.63%
Коэфф. выплат	601.92%	52.48%
EPS	$51.44	$51.85
Балансовая стоим.	$47847.50	$646.71

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 33/100 и 33/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): KRKNP — 47.3 (нейтральная зона), SIBN — 43.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: KRKNP на -2.1%, SIBN на -3.0%. Это медвежий краткосрочный сигнал. SIBN выше SMA 200 (+1.6%), KRKNP — ниже (-4.4%). Долгосрочный тренд в пользу SIBN. ADX: KRKNP — 29.4 (выраженный тренд), SIBN — 20.4 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете KRKNP стабильнее (0.36 vs 0.57). Значение ниже 0.8 делает KRKNP защитной акцией.

KRKNPSIBN

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	KRKNP	SIBN
Осцилляторы
RSI (14)	47.25	43.37
Stochastic %K	32.14	49.30
CCI (20)	-3.95	-32.42
MFI	60.02	33.14
Williams %R	-67.86	-50.70
MACD гистограмма	16.52	0.69
Momentum (10)	140.00	4.85
Тренд
ADX	29.42	20.43
Цена vs EMA 9	-0.01%	-0.67%
Цена vs EMA 20	-0.24%	-0.98%
Цена vs SMA 50	-2.15%	-3.05%
Цена vs SMA 200	-4.42%	+1.62%
Объём
CMF	-0.13	-0.05
Volume Ratio	144.05	100.07
Волатильность и статистика
Beta	0.36	0.57
ATR %	2.44%	2.11%
Sharpe (1г)	-0.79	-0.14
RS Rating	46.00	61.00
52w от хая	-15.69	-13.12
BB ширина	4.90	4.67

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): KRKNP — 13,79 млн ₽, SIBN — 3,61 трлн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: KRKNP — 51305 ₽, SIBN — 256,25 млрд ₽. SIBN генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KRKNP — 122167 ₽, SIBN — 21,83 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	KRKNP	SIBN	Лидер
Выручка	13,79 млн ₽	3,61 трлн ₽
Рост выручки (г/г)	—	+1.87%	—
Чистая прибыль	51305 ₽	256,25 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	—	-29.67%	—
EPS (TTM)	$51.44	$51.85
Операц. Cash Flow	4,32 млн ₽	621,15 млрд ₽
Free Cash Flow	122167 ₽	21,83 млрд ₽

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность KRKNP — 5.62%, SIBN — 8.63%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: KRKNP — 18 лет, SIBN — 18 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: KRKNP — +214.90%, SIBN — +12.39%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): KRKNP — 601.92%, SIBN — 52.48%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	KRKNP	SIBN
Див. доходность	5.62%	8.63%
Годовые дивиденды	$309.63	$44.51
Коэфф. выплат	601.92%	52.48%
Лет выплат	18.00%	18.00%
CAGR дивидендов (5л)	214.90%	12.39%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для KRKNP — январе (+5.44%), для SIBN — ноябре (+4.16%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: KRKNP — июнь (-4.93%), SIBN — февраль (-1.68%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

KRKNP

+5.4

-1.8

-1.9

+1.0

+2.8

-4.9

-0.3

-0.4

-1.3

-2.4

-0.9

SIBN

-1.3

-1.7

-0.2

+1.2

+1.6

+1.0

+0.6

+2.6

+1.4

+1.3

+4.2

-0.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Саратовский НПЗ - акции привилегированные или Газпром нефть?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Газпром нефть: P/E 9.46 против 168.10. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — KRKNP или SIBN?

Рентабельность собственного капитала (ROE): KRKNP — 0.11%, SIBN — 8.14%. Преимущество у SIBN.

Какие дивиденды у Саратовский НПЗ - акции привилегированные и Газпром нефть?

Обе компании платят дивиденды. Доходность KRKNP — 5.62%, SIBN — 8.63%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Саратовский НПЗ - акции привилегированные или Газпром нефть?

Выручка KRKNP за TTM — 13,79 млн ₽, SIBN — 3,61 трлн ₽. SIBN генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — KRKNP или SIBN?

Чистая маржа KRKNP — 0.37%, SIBN — 7.10%. SIBN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — KRKNP или SIBN?

Технический скоринг: KRKNP — 33/100, SIBN — 33/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — KRKNP или SIBN?

Однозначного ответа нет. Счёт 17:19 в пользу SIBN по 44 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией