Сравнение KRC vs LAMR

Тикер 1

Тикер 2

KRC15

26LAMR

Kilroy Realty Corporation (KRC) и Lamar Advertising Company (LAMR) — прямые конкуренты в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации LAMR крупнее в 3.9× (15,49 млрд $ vs 3,97 млрд $). KRC торгуется с P/E 18.50, тогда как LAMR — с P/E 28.00. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По ROE лидирует LAMR (56.10% vs 4.05%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа LAMR — 24.02%, у KRC — 19.59%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. KRC предлагает более высокую дивидендную доходность (6.31% vs 4.28%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу LAMR сильнее: 85/100 против 68/100 у KRC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 26:15 в пользу LAMR. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Kilroy Realty Corporation

KRCNYSE

34,14 $-0,11 $ (-0,32%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 3,97 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

9.1

Качество

5.2

Рост

5.9

Техника

7.0

Дивиденды

7.6

Прогнозы

5.5

Сезонность

4.0

Lamar Advertising Company

LAMRNASDAQ

152,61 $+0,81 $ (+0,53%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 15,49 млрд $

ETP Rank4.8

Стоимость

6.4

Качество

5.8

Рост

8.0

Техника

7.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

KRCLAMR

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу KRC — P/E 18.50 vs 28.00 у LAMR. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) KRC дешевле: 3.58 против 6.73. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B KRC — 0.77, у LAMR — 15.87. KRC торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA KRC — 11.12, у LAMR — 20.21. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE LAMR — 56.10%, у KRC — 4.05%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. LAMR удерживает чистую маржу на уровне 24.02%, опережая KRC (19.59%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка LAMR значительно выше: D/E 5.35 vs 0.90 у KRC. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности LAMR ниже 1 (0.82), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

KRCLAMR

Показатель	KRC	LAMR
Мультипликаторы оценки
P/E	18.50	28.00
P/B	0.77	15.87
P/S	3.58	6.73
PEG	1.83	0.88
EV/EBITDA	11.12	20.21
Рентабельность
ROE	4.05%	56.10%
ROA	2.02%	7.95%
Валовая маржа	49.87%	31.54%
Операц. маржа	27.20%	27.98%
Чистая маржа	19.59%	24.02%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.90	5.35
Текущая ликв.	1.06	0.82
Быстрая ликв.	1.06	0.82
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	6.31%	4.28%
Коэфф. выплат	118.46%	120.03%
EPS	$1.85	$5.42
Балансовая стоим.	$46.66	$9.68

Технический анализ

LAMR набирает 85 из 100 по техническому скорингу, KRC — 68 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): KRC — 58.0 (нейтральная зона), LAMR — 65.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. KRC и LAMR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+10.5% и +11.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. LAMR выше SMA 200 (+17.6%), KRC — ниже (-7.2%). Долгосрочный тренд в пользу LAMR. ADX: KRC — 35.3 (выраженный тренд), LAMR — 36.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете LAMR стабильнее (0.60 vs 0.84). Значение ниже 0.8 делает LAMR защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) KRC составляет 3.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

KRCLAMR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	KRC	LAMR
Осцилляторы
RSI (14)	58.03	65.56
Stochastic %K	52.79	67.81
CCI (20)	10.53	81.67
MFI	62.33	61.92
Williams %R	-47.21	-32.19
MACD гистограмма	-0.16	0.22
Momentum (10)	-0.84	10.65
Тренд
ADX	35.29	36.27
Цена vs EMA 9	+0.37%	+2.60%
Цена vs EMA 20	+2.22%	+5.16%
Цена vs SMA 50	+10.53%	+11.84%
Цена vs SMA 200	-7.24%	+17.57%
Объём
CMF	0.17	0.09
Volume Ratio	98.82	65.59
Волатильность и статистика
Beta	0.84	0.60
ATR %	3.02%	2.57%
Sharpe (1г)	0.12	0.99
RS Rating	44.00	68.00
52w от хая	-23.94	-4.34
BB ширина	11.55	19.44

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): KRC — 1,11 млрд $, LAMR — 2,27 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: KRC — 276,10 млн $, LAMR — 587,15 млн $. LAMR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KRC — -121,65 млн $, LAMR — 736,01 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	KRC	LAMR
Выручка	1,11 млрд $	2,27 млрд $
Чистая прибыль	276,10 млн $	587,15 млн $
EPS (TTM)	$2.32	$5.78
Операц. Cash Flow	566,31 млн $	864,05 млн $
Free Cash Flow	-121,65 млн $	736,01 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность KRC — 6.31%, LAMR — 4.28%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: KRC — 14 лет, LAMR — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): KRC — 118.46%, LAMR — 120.03%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	KRC	LAMR
Див. доходность	6.31%	4.28%
Годовые дивиденды	$0.54	$3.20
Коэфф. выплат	118.46%	120.03%
Лет выплат	14.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-23.34%	-4.36%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для KRC — ноябре (+5.28%), для LAMR — ноябре (+7.93%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: KRC — сентябрь (-2.59%), LAMR — март (-3.08%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у LAMR: +13.74% против +0.37%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

KRC

-1.6

-0.9

-1.6

+0.3

-1.8

+0.2

+4.5

+1.2

-2.6

-0.3

+5.3

-2.2

LAMR

+3.0

+0.1

-3.1

+4.1

+1.2

+0.9

+1.8

-0.7

-0.4

-0.9

+7.9

-0.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Kilroy Realty Corporation или Lamar Advertising Company?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Kilroy Realty Corporation: P/E 18.50 против 28.00. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — KRC или LAMR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): KRC — 4.05%, LAMR — 56.10%. Преимущество у LAMR.

Какие дивиденды у Kilroy Realty Corporation и Lamar Advertising Company?

Обе компании платят дивиденды. Доходность KRC — 6.31%, LAMR — 4.28%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Kilroy Realty Corporation или Lamar Advertising Company?

Выручка KRC за TTM — 1,11 млрд $, LAMR — 2,27 млрд $. LAMR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — KRC или LAMR?

Чистая маржа KRC — 19.59%, LAMR — 24.02%. LAMR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — KRC или LAMR?

Технический скоринг: KRC — 68/100, LAMR — 85/100. LAMR имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — KRC или LAMR?

Однозначного ответа нет. Счёт 15:26 в пользу LAMR по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией