Сравнение KOGK vs PLZL
Динамика цен
Фундаментальный анализ
KOGK имеет отрицательный P/E (-5.43), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — PLZL прибылен с P/E 10.36. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) KOGK оценён ниже: 0.60 против 4.56. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B KOGK — 0.17, у PLZL — 11.97. KOGK торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. KOGK работает в убыток — ROE -3.10%, тогда как PLZL показывает рентабельность 115.53%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа KOGK (-11.11%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка PLZL значительно выше: D/E 3.60 vs 0.17 у KOGK. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | KOGK | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -5.43 | 10.36 | |
| P/B | 0.17 | 11.97 | |
| P/S | 0.60 | 4.56 | |
| PEG | — | 0.43 | |
| EV/EBITDA | -2.08 | 7.44 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -3.10% | 115.53% | |
| ROA | -2.65% | 25.12% | |
| Валовая маржа | 13.99% | 70.79% | |
| Операц. маржа | -30.11% | 58.65% | |
| Чистая маржа | -11.11% | 44.07% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.17 | 3.60 | |
| Текущая ликв. | 1.88 | 4.44 | |
| Быстрая ликв. | 1.66 | 3.47 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 7.33% | |
| Коэфф. выплат | — | 24.60% | |
| EPS | $-58.74 | $230.92 | |
| Балансовая стоим. | $1896.32 | $199.81 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу KOGK: скоринг 59/100 vs 30/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: KOGK — 68.8, PLZL — 42.9. Обе акции находятся в одной зоне. KOGK торгуется выше SMA 50 (2.2%), тогда как PLZL ниже этой средней (-4.6%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: KOGK — 27.6 (выраженный тренд), PLZL — 20.6 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета KOGK — 0.47, PLZL — 0.56. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | KOGK | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 68.78 | 42.89 | |
| Stochastic %K | 64.83 | 40.43 | |
| CCI (20) | 176.13 | -66.53 | |
| MFI | 87.29 | 53.14 | |
| Williams %R | -35.17 | -59.57 | |
| MACD гистограмма | 3.42 | -2.48 | |
| Momentum (10) | 24.40 | -33.20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27.56 | 20.58 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.57% | -0.34% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.68% | -1.75% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.24% | -4.58% | |
| Цена vs SMA 200 | -0.26% | -8.80% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.17 | -0.04 | |
| Volume Ratio | 13.86 | 80.67 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.47 | 0.56 | |
| ATR % | 2.96% | 2.83% | |
| Sharpe (1г) | -0.24 | 0.36 | |
| RS Rating | 47.00 | 85.00 | |
| 52w от хая | -25.26 | -24.16 | |
| BB ширина | 10.04 | 12.97 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: KOGK генерирует 13,23 млрд ₽, PLZL — 712,77 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: PLZL — +34.33%, KOGK — +5.85%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. KOGK убыточен (чистая прибыль -1,47 млрд ₽), тогда как PLZL генерирует прибыль (314,14 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): KOGK — -23,93 млрд ₽, PLZL — 228,47 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KOGK | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 13,23 млрд ₽ | 712,77 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +5.85% | +34.33% | |
| Чистая прибыль | -1,47 млрд ₽ | 314,14 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +41.37% | — |
| EPS (TTM) | $-58.74 | $230.92 | |
| Операц. Cash Flow | -23,53 млрд ₽ | 443,93 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -23,93 млрд ₽ | 228,47 млрд ₽ |
Дивиденды
PLZL выплачивает дивиденды с доходностью 7.33% годовых, тогда как KOGK дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: KOGK — 3 лет, PLZL — 14 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | KOGK | PLZL | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 7.33% | |
| Годовые дивиденды | $1.00 | $56.80 | |
| Коэфф. выплат | — | 24.60% | |
| Лет выплат | 3.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -28.62% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет KOGK показывает лучшую среднюю доходность в сентябре (+4.73%), PLZL — в июле (+8.43%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: KOGK — февраль (-3.10%), PLZL — сентябрь (-5.13%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: май, июнь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, март, август, октябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PLZL: +22.33% против +6.97%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — КоршГОК или Полюс?
У кого выше рентабельность — KOGK или PLZL?
Какие дивиденды у КоршГОК и Полюс?
Какая компания крупнее по выручке — КоршГОК или Полюс?
Какая акция лучше по технике — KOGK или PLZL?
Что лучше купить — KOGK или PLZL?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией