Сравнение KMX vs RIVN
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность RIVN (P/E -6,21) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. KMX показывает P/E 38,09. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) KMX дешевле: 0,33 против 3,31. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) KMX дешевле: 1,42 против 4,02. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. RIVN работает в убыток — ROE -67,49%, тогда как KMX показывает рентабельность 3,67%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа RIVN (-54,95%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KMX — 3,05, RIVN — 1,04. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | KMX | RIVN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38,09 | -6,21 | |
| P/B | 1,42 | 4,02 | |
| P/S | 0,33 | 3,31 | |
| PEG | -0,69 | -0,27 | |
| EV/EBITDA | 24,13 | -9,92 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 3,67% | -67,49% | |
| ROA | 0,84% | -21,35% | |
| Валовая маржа | 10,24% | 7,51% | |
| Операц. маржа | -1,85% | -60,05% | |
| Чистая маржа | 0,84% | -54,95% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3,05 | 1,04 | |
| Текущая ликв. | 2,70 | 2,10 | |
| Быстрая ликв. | 0,82 | 1,65 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $1,57 | -$2,51 | |
| Балансовая стоим. | $43,14 | $3,98 | |
Технический анализ
KMX набирает 68 из 100 по техническому скорингу, RIVN — 35 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): KMX — 55,5 (нейтральная зона), RIVN — 47,7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: KMX выше на 5,1%, RIVN — ниже на -3,3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. KMX выше SMA 200 (+31,4%), RIVN — ниже (-2,8%). Долгосрочный тренд в пользу KMX. Сила тренда по ADX: KMX — 19,0 (нет тренда), RIVN — 8,3 (нет тренда). По бете KMX стабильнее (1,34 vs 2,05). Дневная волатильность (ATR%) RIVN составляет 4,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KMX | RIVN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55,46 | 47,73 | |
| Stochastic %K | 42,90 | 30,41 | |
| CCI (20) | 6,17 | -6,13 | |
| MFI | 58,55 | 38,47 | |
| Williams %R | -57,10 | -69,59 | |
| MACD гистограмма | -0,32 | 0,01 | |
| Momentum (10) | -0,42 | -0,21 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19,01 | 8,30 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,51% | -0,72% | |
| Цена vs EMA 20 | +1,14% | -0,99% | |
| Цена vs SMA 50 | +5,14% | -3,28% | |
| Цена vs SMA 200 | +31,41% | -2,82% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,01 | -0,05 | |
| Volume Ratio | 79,73 | 78,81 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,34 | 2,05 | |
| ATR % | 2,88% | 4,34% | |
| Sharpe (1г) | 0,26 | 0,51 | |
| RS Rating | 42,00 | 59,00 | |
| 52w от хая | -5,48 | -30,10 | |
| BB ширина | 10,99 | 13,63 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): KMX — 25,88 млрд $, RIVN — 5,39 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. RIVN растёт быстрее по выручке: +8,40% год к году против -1,80% у KMX. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. RIVN убыточен (чистая прибыль -3,65 млрд $), тогда как KMX генерирует прибыль (247,29 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: KMX генерирует 1,24 млрд $, RIVN — -2,49 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KMX | RIVN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 25,88 млрд $ | 5,39 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -1.80% | +8.40% | |
| Чистая прибыль | 247,29 млн $ | -3,65 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | -50.60% | — | — |
| EPS (TTM) | $1,68 | -$3,07 | |
| Операц. Cash Flow | 1,78 млрд $ | -779 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,24 млрд $ | -2,49 млрд $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | KMX | RIVN | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для KMX — мае (+5,21%), для RIVN — июле (+15,36%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для KMX — сентябрь (-8,48%), для RIVN — январь (-16,16%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — CarMax, Inc. или Rivian Automotive, Inc.?
У кого выше рентабельность — KMX или RIVN?
Какие дивиденды у CarMax, Inc. и Rivian Automotive, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — CarMax, Inc. или Rivian Automotive, Inc.?
Какая акция лучше по технике — KMX или RIVN?
Что лучше купить — KMX или RIVN?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.09.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией