Сравнение KMI vs LNG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
KMI торгуется с P/E 22.55, тогда как LNG — с P/E 34.77. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) LNG дешевле: 2.42 против 4.26. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B KMI — 2.39, у LNG — 13.66. EV/EBITDA LNG — 6.29, у KMI — 14.10. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует LNG (23.48% vs 10.69%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа KMI — 18.92%, у LNG — 7.00%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KMI — 1.02, у LNG — 7.03. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности KMI ниже 1 (0.52), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KMI | LNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.55 | 34.77 | |
| P/B | 2.39 | 13.66 | |
| P/S | 4.26 | 2.42 | |
| PEG | 0.79 | -0.63 | |
| EV/EBITDA | 14.10 | 6.29 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.69% | 23.48% | |
| ROA | 4.54% | 3.15% | |
| Валовая маржа | 46.95% | 36.21% | |
| Операц. маржа | 28.61% | 30.53% | |
| Чистая маржа | 18.92% | 7.00% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.02 | 7.03 | |
| Текущая ликв. | 0.52 | 0.57 | |
| Быстрая ликв. | 0.41 | 0.48 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.50% | 0.89% | |
| Коэфф. выплат | 78.91% | 30.92% | |
| EPS | $1.49 | $7.01 | |
| Балансовая стоим. | $14.64 | $41.20 | |
Технический анализ
KMI набирает 75 из 100 по техническому скорингу, LNG — 34 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): KMI — 58.2 (нейтральная зона), LNG — 40.6 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. KMI торгуется выше SMA 50 (2.3%), тогда как LNG ниже этой средней (-8.9%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: KMI — 22.3 (слабый тренд), LNG — 20.3 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете LNG стабильнее (-0.39 vs 0.01). Значение ниже 0.8 делает LNG защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) LNG составляет 3.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KMI | LNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 58.21 | 40.59 | |
| Stochastic %K | 66.75 | 19.66 | |
| CCI (20) | 96.15 | -52.19 | |
| MFI | 52.90 | 36.23 | |
| Williams %R | -33.25 | -80.34 | |
| MACD гистограмма | 0.20 | -0.95 | |
| Momentum (10) | 1.98 | -17.76 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22.28 | 20.30 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.57% | -2.39% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.93% | -4.48% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.31% | -8.94% | |
| Цена vs SMA 200 | +14.69% | +4.47% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.20 | 0.02 | |
| Volume Ratio | 86.58 | 90.82 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.01 | -0.39 | |
| ATR % | 2.22% | 3.32% | |
| Sharpe (1г) | 0.83 | 0.12 | |
| RS Rating | 66.00 | 49.00 | |
| 52w от хая | -3.75 | -19.88 | |
| BB ширина | 11.13 | 19.51 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): KMI — 16,95 млрд $, LNG — 19,63 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: KMI — 3,06 млрд $, LNG — 5,33 млрд $. LNG генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KMI — 3,22 млрд $, LNG — 2,46 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KMI | LNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 16,95 млрд $ | 19,63 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 3,06 млрд $ | 5,33 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $1.37 | $24.19 | |
| Операц. Cash Flow | 6,25 млрд $ | 5,54 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 3,22 млрд $ | 2,46 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность KMI — 3.50%, LNG — 0.89%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: KMI — 13 лет, LNG — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): KMI — 78.91%, LNG — 30.92%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | KMI | LNG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.50% | 0.89% | |
| Годовые дивиденды | $0.59 | $1.11 | |
| Коэфф. выплат | 78.91% | 30.92% | |
| Лет выплат | 13.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -11.27% | 27.46% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для KMI — ноябре (+4.56%), для LNG — апреле (+5.54%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: KMI — октябрь (-2.08%), LNG — декабрь (-2.06%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: октябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, февраль, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у LNG: +23.32% против +10.29%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Kinder Morgan, Inc. или Cheniere Energy, Inc.?
У кого выше рентабельность — KMI или LNG?
Какие дивиденды у Kinder Morgan, Inc. и Cheniere Energy, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Kinder Morgan, Inc. или Cheniere Energy, Inc.?
У кого выше маржинальность — KMI или LNG?
Какая акция лучше по технике — KMI или LNG?
Что лучше купить — KMI или LNG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией