Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение KMEZ vs UTAR

Тикер 1

Тикер 2

KMEZ30

9UTAR

Сектор «Промышленность» объединяет КМЗ (KMEZ, «Машиностроение») и ЮТэйр (UTAR, «Авиалинии»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. Если ориентироваться на P/E, KMEZ выглядит привлекательнее: 5,18 против 36,23. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Рентабельность капитала KMEZ составляет 15,10%, что превышает показатель UTAR (5,76%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности KMEZ впереди: 8,50% против 2,08% у UTAR. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По технике ситуация паритетная: 65/100 и 67/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Итоговый счёт 30:9 в пользу KMEZ. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

КМЗ

KMEZRU

₽1078,00

Промышленность · Машиностроение

Капитализация:

ETP Rank6.5

Стоимость

8.7

Качество

8.9

Рост

10.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

—

Сезонность

—

ЮТэйр

UTARRU

₽9,30

Промышленность · Авиалинии

Капитализация:

ETP Rank3.7

Стоимость

4.5

Качество

3.0

Рост

7.2

Техника

7.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

—

Динамика цен

KMEZUTAR

Фундаментальный анализ

KMEZ торгуется с P/E 5,18, тогда как UTAR — с P/E 36,23. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По соотношению цены к выручке (P/S) KMEZ оценён ниже: 0,44 против 0,72. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) KMEZ дешевле: 0,78 против 2,01. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA KMEZ оценён ниже: 3,64 vs 5,45. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. KMEZ демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 15,10% против 5,76% у UTAR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: KMEZ — 8,50%, UTAR — 2,08%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. UTAR несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2,68, тогда как KMEZ практически без долга (D/E 0,49). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности UTAR ниже 1 (0,73), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

KMEZUTAR

Показатель	KMEZ	UTAR
Мультипликаторы оценки
P/E	5,18	36,23
P/B	0,78	2,01
P/S	0,44	0,72
PEG	0,15	-1,54
EV/EBITDA	3,64	5,45
Рентабельность
ROE	15,10%	5,76%
ROA	10,12%	1,56%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	8,75%	—
Чистая маржа	8,50%	2,08%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,49	2,68
Текущая ликв.	1,52	0,73
Быстрая ликв.	0,68	0,48
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	—
Коэфф. выплат	—	66,67%
EPS	$231,21	$0,30
Балансовая стоим.	$1530,72	$5,47

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 65/100 и 67/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: KMEZ — 70,2, UTAR — 55,9. KMEZ в зоне зона перекупленности, а UTAR — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: KMEZ на 25,3%, UTAR на 2,9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: KMEZ — 39,7 (выраженный тренд), UTAR — 33,1 (выраженный тренд). Волатильность: бета KMEZ — 0,69, UTAR — 0,76. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) KMEZ составляет 6,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

KMEZUTAR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	KMEZ	UTAR
Осцилляторы
RSI (14)	70,18	55,87
Stochastic %K	81,92	72,97
CCI (20)	108,81	53,07
MFI	86,28	84,14
Williams %R	-18,08	-27,03
MACD гистограмма	24,37	0,09
Momentum (10)	238,00	0,24
Тренд
ADX	39,73	33,14
Цена vs EMA 9	+4,21%	-0,44%
Цена vs EMA 20	+12,54%	+2,30%
Цена vs SMA 50	+25,26%	+2,87%
Цена vs SMA 200	-5,03%	-13,85%
Объём
CMF	0,21	0,16
Volume Ratio	89,45	14,81
Волатильность и статистика
Beta	0,69	0,76
ATR %	5,99%	3,72%
Sharpe (1г)	-0,34	-0,87
RS Rating	64,00	47,00
52w от хая	-26,04	-31,23
BB ширина	53,99	28,12

Финансовая отчётность

По объёму выручки: KMEZ генерирует 10,23 млрд ₽, UTAR — 121,35 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: KMEZ — +158,50%, UTAR — +7,10%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: KMEZ — 870,41 млн ₽, UTAR — 2,53 млрд ₽. UTAR генерирует больше чистой прибыли. FCF: KMEZ генерирует -239,71 млн ₽, UTAR — 14,46 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	KMEZ	UTAR	Лидер
Выручка	10,23 млрд ₽	121,35 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+158.50%	+7.10%
Чистая прибыль	870,41 млн ₽	2,53 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	+39.80%	—	—
EPS (TTM)	$231,21	$0,30
Операц. Cash Flow	1,70 млрд ₽	15,63 млрд ₽
Free Cash Flow	-239,71 млн ₽	14,46 млрд ₽

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. UTAR выплачивает дивиденды 6 лет подряд, тогда как KMEZ не имеет дивидендной истории.

Показатель	KMEZ	UTAR
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	$0,20
Коэфф. выплат	—	66,67%
Лет выплат	0	6
CAGR дивидендов (5л)	—	-2,59%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет KMEZ показывает лучшую доходность в августе (+11,89%). Для UTAR сезонные данные отсутствуют.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

KMEZ

+7,7

+3,3

-4,2

+2,2

-2,6

-2,2

+6,4

+11,9

-1,0

-0,3

-2,0

-2,1

UTAR

—

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — КМЗ или ЮТэйр?

Мультипликатор P/E у КМЗ ниже (5,18 vs 36,23), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — KMEZ или UTAR?

ROE KMEZ — 15,10%, UTAR — 5,76%. KMEZ демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у КМЗ и ЮТэйр?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — КМЗ или ЮТэйр?

По объёму выручки: KMEZ — 10,23 млрд ₽, UTAR — 121,35 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — KMEZ или UTAR?

Чистая маржа KMEZ — 8,50%, UTAR — 2,08%. KMEZ оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — KMEZ или UTAR?

Технический скоринг: KMEZ — 65/100, UTAR — 67/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — KMEZ или UTAR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 40 метрик KMEZ выигрывает 30, UTAR — 9. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией