Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Прочее

Конвертер валют

Сравнение KMEZ vs NMTP

Тикер 1

Тикер 2

KMEZ21

20NMTP

Сектор «Промышленность» объединяет КМЗ (KMEZ, «Машиностроение») и НМТП (NMTP, «Транспортная инфраструктура»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. По мультипликатору P/E NMTP оценён рынком дешевле: 3,45 против 5,18 у KMEZ. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. ROE NMTP — 19,93%, у KMEZ — 15,10%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. NMTP удерживает чистую маржу на уровне 53,42%, опережая KMEZ (8,50%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Дивидендная политика различается кардинально: NMTP обеспечивает 13,63% годовой доходности, KMEZ реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. KMEZ набирает 65 из 100 по техническому скорингу, NMTP — 43 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:20 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

КМЗ

KMEZRU

₽1078,00

Промышленность · Машиностроение

Капитализация:

ETP Rank6.5

Стоимость

8.7

Качество

8.9

Рост

10.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

—

Сезонность

—

НМТП

NMTPRU

₽7,25

Промышленность · Транспортная инфраструктура

Капитализация:

ETP Rank7.7

Стоимость

8.1

Качество

9.7

Рост

6.0

Техника

3.0

Дивиденды

9.1

Прогнозы

9.0

Сезонность

—

Динамика цен

KMEZNMTP

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует NMTP с P/E 3,45 (у KMEZ — 5,18). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) KMEZ оценён ниже: 0,44 против 1,81. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. EV/EBITDA NMTP — 3,14, у KMEZ — 3,64. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует NMTP (19,93% vs 15,10%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа NMTP — 53,42%, у KMEZ — 8,50%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KMEZ — 0,49, у NMTP — 0,32. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

KMEZNMTP

Показатель	KMEZ	NMTP
Мультипликаторы оценки
P/E	5,18	3,45
P/B	0,78	0,68
P/S	0,44	1,81
PEG	0,15	—
EV/EBITDA	3,64	3,14
Рентабельность
ROE	15,10%	19,93%
ROA	10,12%	15,12%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	8,75%	56,86%
Чистая маржа	8,50%	53,42%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,49	0,32
Текущая ликв.	1,52	4,12
Быстрая ликв.	0,68	3,59
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	13,63%
Коэфф. выплат	—	54,78%
EPS	$231,21	$2,09
Балансовая стоим.	$1530,72	$9,99

Технический анализ

Техническая картина в пользу KMEZ: скоринг 65/100 vs 43/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: KMEZ — 70,2, NMTP — 40,6. KMEZ в зоне зона перекупленности, а NMTP — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. KMEZ торгуется выше SMA 50 (25,3%), тогда как NMTP ниже этой средней (-9,5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: KMEZ — 39,7 (выраженный тренд), NMTP — 28,0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета NMTP — 0,50, KMEZ — 0,69. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) KMEZ составляет 6,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

KMEZNMTP

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	KMEZ	NMTP
Осцилляторы
RSI (14)	70,18	40,58
Stochastic %K	81,92	36,10
CCI (20)	108,81	-6,35
MFI	86,28	62,74
Williams %R	-18,08	-63,90
MACD гистограмма	24,37	0,03
Momentum (10)	238,00	-0,13
Тренд
ADX	39,73	27,98
Цена vs EMA 9	+4,21%	-1,56%
Цена vs EMA 20	+12,54%	-3,02%
Цена vs SMA 50	+25,26%	-9,48%
Цена vs SMA 200	-5,03%	-14,32%
Объём
CMF	0,21	0,06
Volume Ratio	89,45	52,03
Волатильность и статистика
Beta	0,69	0,50
ATR %	5,99%	3,99%
Sharpe (1г)	-0,34	-0,90
RS Rating	64,00	58,00
52w от хая	-26,04	-21,10
BB ширина	53,99	17,97

Финансовая отчётность

По объёму выручки: KMEZ генерирует 10,23 млрд ₽, NMTP — 76,52 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: KMEZ — +158,50%, NMTP — +7,50%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: KMEZ — 870,41 млн ₽, NMTP — 40,56 млрд ₽. NMTP генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KMEZ — -239,71 млн ₽, NMTP — 23,03 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	KMEZ	NMTP
Выручка	10,23 млрд ₽	76,52 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+158.50%	+7.50%
Чистая прибыль	870,41 млн ₽	40,56 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	+39.80%	+7.20%
EPS (TTM)	$231,21	$2,07
Операц. Cash Flow	1,70 млрд ₽	42,38 млрд ₽
Free Cash Flow	-239,71 млн ₽	23,03 млрд ₽

Дивиденды

NMTP выплачивает дивиденды с доходностью 13,63% годовых, тогда как KMEZ дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. NMTP выплачивает дивиденды 17 лет подряд, тогда как KMEZ не имеет дивидендной истории.

Показатель	KMEZ	NMTP
Див. доходность	—	13,63%
Годовые дивиденды	—	$1,14
Коэфф. выплат	—	54,78%
Лет выплат	0	17
CAGR дивидендов (5л)	—	80,35%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет KMEZ показывает лучшую доходность в августе (+11,89%). Для NMTP сезонные данные отсутствуют.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

KMEZ

+7,7

+3,3

-4,2

+2,2

-2,6

-2,2

+6,4

+11,9

-1,0

-0,3

-2,0

-2,1

NMTP

—

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — КМЗ или НМТП?

Мультипликатор P/E у НМТП ниже (3,45 vs 5,18), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — KMEZ или NMTP?

Рентабельность собственного капитала (ROE): KMEZ — 15,10%, NMTP — 19,93%. Преимущество у NMTP.

Какие дивиденды у КМЗ и НМТП?

НМТП выплачивает дивиденды с доходностью 13,63%. КМЗ дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — КМЗ или НМТП?

Выручка KMEZ за TTM — 10,23 млрд ₽, NMTP — 76,52 млрд ₽. NMTP генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — KMEZ или NMTP?

Чистая маржа KMEZ — 8,50%, NMTP — 53,42%. NMTP оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — KMEZ или NMTP?

Технический скоринг: KMEZ — 65/100, NMTP — 43/100. KMEZ имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — KMEZ или NMTP?

Однозначного ответа нет. Счёт 21:20 в пользу KMEZ по 41 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией