Сравнение KMAZ vs RKKE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Ни KMAZ (P/E -1,40), ни RKKE (P/E -21,96) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По соотношению цены к выручке (P/S) KMAZ оценён ниже: 0,16 против 0,50. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. KMAZ работает в убыток — ROE -54,15%, тогда как RKKE показывает рентабельность 64,50%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Долговая нагрузка KMAZ значительно выше: D/E 5,60 vs -63,57 у RKKE. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -1,40 | -21,96 | |
| P/B | 0,80 | -14,13 | |
| P/S | 0,16 | 0,50 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | -65,58 | 67,48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -54,15% | 64,50% | |
| ROA | -8,20% | -1,03% | |
| Валовая маржа | 7,39% | 5,48% | |
| Операц. маржа | -4,46% | -0,62% | |
| Чистая маржа | -11,21% | -2,24% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 5,60 | -63,57 | |
| Текущая ликв. | 1,17 | 1,04 | |
| Быстрая ликв. | 0,73 | 0,93 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | -$60,40 | -$740,35 | |
| Балансовая стоим. | $105,92 | -$1150,33 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу KMAZ: скоринг 45/100 vs 35/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: KMAZ — 48,2, RKKE — 46,2. Обе акции находятся в одной зоне. KMAZ торгуется выше SMA 50 (1,8%), тогда как RKKE ниже этой средней (-0,4%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: KMAZ — 34,0 (выраженный тренд), RKKE — 37,8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета RKKE — 0,75, KMAZ — 0,87. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) RKKE составляет 6,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 48,23 | 46,22 | |
| Stochastic %K | 18,75 | 12,21 | |
| CCI (20) | -50,12 | -65,54 | |
| MFI | 78,23 | 76,05 | |
| Williams %R | -81,25 | -87,79 | |
| MACD гистограмма | -0,49 | -87,36 | |
| Momentum (10) | -8,60 | -680,00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 34,00 | 37,79 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,76% | -3,53% | |
| Цена vs EMA 20 | -2,06% | -2,91% | |
| Цена vs SMA 50 | +1,82% | -0,38% | |
| Цена vs SMA 200 | -29,78% | -23,44% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,06 | -0,31 | |
| Volume Ratio | 30,90 | 17,69 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,87 | 0,75 | |
| ATR % | 5,94% | 6,81% | |
| Sharpe (1г) | -1,62 | -1,14 | |
| RS Rating | 14,00 | 25,00 | |
| 52w от хая | -48,47 | -43,86 | |
| BB ширина | 26,73 | 22,21 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: KMAZ генерирует 383,34 млрд ₽, RKKE — 60,42 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: RKKE — +20,30%, KMAZ — -2,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: KMAZ — -42,96 млрд ₽, RKKE — -1,35 млрд ₽. RKKE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KMAZ — -16,43 млрд ₽, RKKE — -2,94 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 383,34 млрд ₽ | 60,42 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -2.70% | +20.30% | |
| Чистая прибыль | -42,96 млрд ₽ | -1,35 млрд ₽ | |
| EPS (TTM) | -$60,40 | -$740,35 | |
| Операц. Cash Flow | 9,30 млрд ₽ | -4,54 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -16,43 млрд ₽ | -2,94 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: KMAZ — 7 лет, RKKE — 7 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: KMAZ — +72,97%, RKKE — +39,02%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора.
| Показатель | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4,49 | $135,00 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 7 | 7 | |
| CAGR дивидендов (5л) | 72,97% | 39,02% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет KMAZ показывает лучшую среднюю доходность в августе (+5,24%), RKKE — в январе (+15,27%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: KMAZ — ноябрь (-2,89%), RKKE — октябрь (-4,74%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, июнь, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у RKKE: +26,14% против +2,98%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — КАМАЗ или Энергия РКК?
У кого выше рентабельность — KMAZ или RKKE?
Какие дивиденды у КАМАЗ и Энергия РКК?
Какая компания крупнее по выручке — КАМАЗ или Энергия РКК?
Какая акция лучше по технике — KMAZ или RKKE?
Что лучше купить — KMAZ или RKKE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией