Сравнение KMAZ vs RKKE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Ни KMAZ (P/E -1.40), ни RKKE (P/E -21.96) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. По соотношению цены к выручке (P/S) KMAZ оценён ниже: 0.16 против 0.50. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. KMAZ работает в убыток — ROE -54.15%, тогда как RKKE показывает рентабельность 64.50%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Долговая нагрузка KMAZ значительно выше: D/E 5.60 vs -63.57 у RKKE. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль.
| Показатель | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -1.40 | -21.96 | |
| P/B | 0.80 | -14.13 | |
| P/S | 0.16 | 0.50 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | -65.58 | 67.48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -54.15% | 64.50% | |
| ROA | -8.20% | -1.03% | |
| Валовая маржа | 7.39% | 5.48% | |
| Операц. маржа | -4.46% | -0.62% | |
| Чистая маржа | -11.21% | -2.24% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 5.60 | -63.57 | |
| Текущая ликв. | 1.17 | 1.04 | |
| Быстрая ликв. | 0.73 | 0.93 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $-60.40 | $-740.35 | |
| Балансовая стоим. | $105.92 | $-1150.33 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 23/100 и 24/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: KMAZ — 36.1, RKKE — 36.1. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: KMAZ на -8.5%, RKKE на -12.3%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: KMAZ — 42.9 (выраженный тренд), RKKE — 37.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета RKKE — 0.42, KMAZ — 0.52. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 36.14 | 36.08 | |
| Stochastic %K | 30.00 | 27.27 | |
| CCI (20) | -61.69 | -63.46 | |
| MFI | 30.24 | 59.72 | |
| Williams %R | -70.00 | -72.73 | |
| MACD гистограмма | 0.27 | 119.99 | |
| Momentum (10) | 0.40 | 60.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 42.86 | 37.92 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.35% | -0.70% | |
| Цена vs EMA 20 | -2.26% | -2.41% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.52% | -12.30% | |
| Цена vs SMA 200 | -16.41% | -10.97% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.03 | -0.09 | |
| Volume Ratio | 26.71 | 26.33 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.52 | 0.42 | |
| ATR % | 2.39% | 2.77% | |
| Sharpe (1г) | -0.40 | -0.46 | |
| RS Rating | 9.00 | 36.00 | |
| 52w от хая | -33.24 | -30.08 | |
| BB ширина | 12.02 | 5.01 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: KMAZ генерирует 383,34 млрд ₽, RKKE — 60,42 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: RKKE — +8.88%, KMAZ — +9.23%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: KMAZ — -42,96 млрд ₽, RKKE — -1,35 млрд ₽. RKKE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KMAZ — -16,43 млрд ₽, RKKE — -2,94 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 383,34 млрд ₽ | 60,42 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +9.23% | +8.88% | |
| Чистая прибыль | -42,96 млрд ₽ | -1,35 млрд ₽ | |
| EPS (TTM) | $-60.40 | $-740.35 | |
| Операц. Cash Flow | 9,30 млрд ₽ | -4,54 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -16,43 млрд ₽ | -2,94 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: KMAZ — 7 лет, RKKE — 7 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: KMAZ — +72.97%, RKKE — +39.02%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора.
| Показатель | KMAZ | RKKE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4.49 | $135.00 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 7.00% | 7.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 72.97% | 39.02% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет KMAZ показывает лучшую среднюю доходность в августе (+10.77%), RKKE — в январе (+15.30%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: KMAZ — май (-2.78%), RKKE — октябрь (-4.74%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у RKKE: +27.83% против +16.98%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — КАМАЗ или РКК Энергия им.С.П.Королева?
У кого выше рентабельность — KMAZ или RKKE?
Какие дивиденды у КАМАЗ и РКК Энергия им.С.П.Королева?
Какая компания крупнее по выручке — КАМАЗ или РКК Энергия им.С.П.Королева?
Какая акция лучше по технике — KMAZ или RKKE?
Что лучше купить — KMAZ или RKKE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией