Сравнение KLSB vs TGKBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По мультипликатору P/E TGKBP оценён рынком дешевле: 2,68 против 22,91 у KLSB. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу KLSB: 0,05 vs 0,15 у TGKBP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B TGKBP — 0,46, у KLSB — 1,34. EV/EBITDA TGKBP — 1,83, у KLSB — 3,94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE TGKBP — 17,36%, у KLSB — 5,85%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TGKBP удерживает чистую маржу на уровне 5,51%, опережая KLSB (0,24%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KLSB — 3,75, у TGKBP — 2,27. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности TGKBP ниже 1 (0,42), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KLSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22,91 | 2,68 | |
| P/B | 1,34 | 0,46 | |
| P/S | 0,05 | 0,15 | |
| PEG | 14,70 | — | |
| EV/EBITDA | 3,94 | 1,83 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5,85% | 17,36% | |
| ROA | 1,23% | 5,30% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 1,46% | -3,14% | |
| Чистая маржа | 0,24% | 5,51% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3,75 | 2,27 | |
| Текущая ликв. | 0,76 | 0,42 | |
| Быстрая ликв. | 0,76 | 0,36 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $0,91 | — | |
| Балансовая стоим. | $15,63 | $0,01 | |
Технический анализ
По техническому скорингу TGKBP сильнее: 70/100 против 63/100 у KLSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KLSB составляет 57,4 (нейтральная зона), у TGKBP — 61,8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. KLSB и TGKBP находятся выше 50-дневной скользящей средней (+7,8% и +10,5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. KLSB выше SMA 200 (+0,6%), TGKBP — ниже (-9,5%). Долгосрочный тренд в пользу KLSB. ADX: KLSB — 41,7 (выраженный тренд), TGKBP — 29,8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. KLSB менее волатилен — бета 0,46 против 0,88 у TGKBP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TGKBP составляет 6,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KLSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57,39 | 61,82 | |
| Stochastic %K | 56,50 | 85,29 | |
| CCI (20) | 125,29 | 100,80 | |
| MFI | 62,36 | 63,28 | |
| Williams %R | -43,50 | -14,71 | |
| MACD гистограмма | 0,01 | 0,00 | |
| Momentum (10) | 0,70 | 0,00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 41,66 | 29,76 | |
| Цена vs EMA 9 | +2,91% | +5,94% | |
| Цена vs EMA 20 | +4,32% | +11,29% | |
| Цена vs SMA 50 | +7,76% | +10,48% | |
| Цена vs SMA 200 | +0,64% | -9,49% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,15 | 0,06 | |
| Volume Ratio | 269,23 | 118,05 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,46 | 0,88 | |
| ATR % | 4,55% | 6,55% | |
| Sharpe (1г) | -0,24 | -0,43 | |
| RS Rating | 74,00 | 54,00 | |
| 52w от хая | -17,83 | -33,68 | |
| BB ширина | 10,15 | 47,17 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KLSB — 35,02 млрд ₽, TGKBP — 65,03 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу KLSB: +16,90% г/г vs +14,80%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: KLSB — 83,67 млн ₽, TGKBP — 3,58 млн ₽. KLSB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KLSB — 764,42 млн ₽, TGKBP — 13,96 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KLSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 35,02 млрд ₽ | 65,03 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +16.90% | +14.80% | |
| Чистая прибыль | 83,67 млн ₽ | 3,58 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -32.50% | — | — |
| EPS (TTM) | $0,91 | $0,00 | |
| Операц. Cash Flow | 1,08 млрд ₽ | 17,03 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 764,42 млн ₽ | 13,96 млн ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. TGKBP выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как KLSB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | KLSB | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0,00 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 1 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет TGKBP показывает лучшую доходность в июле (+8,06%). Для KLSB сезонные данные отсутствуют.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Калужская сбытовая компания или ТГК-2 привилегированные?
У кого выше рентабельность — KLSB или TGKBP?
Какие дивиденды у Калужская сбытовая компания и ТГК-2 привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Калужская сбытовая компания или ТГК-2 привилегированные?
У кого выше маржинальность — KLSB или TGKBP?
Какая акция лучше по технике — KLSB или TGKBP?
Что лучше купить — KLSB или TGKBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией