ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение KLSB vs RTSB

Тикер 1
Тикер 2
KLSB11
30RTSB
Хотя KLSB и RTSB принадлежат к одному сектору — «Коммунальные услуги», их бизнес-модели отличаются: Калужская сбытовая компания специализируется в «Электрогенерация», а ТНС энерго Ростов-на-Дону — в «Электросети». По капитализации RTSB крупнее в 14.6× (25,44 млрд ₽ vs 1,74 млрд ₽). Стоимостная оценка в пользу RTSB — P/E 7.66 vs 22.91 у KLSB. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Рентабельность капитала RTSB составляет 51.67%, что превышает показатель KLSB (5.85%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности RTSB впереди: 5.80% против 0.24% у KLSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По технике ситуация паритетная: 34/100 и 32/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RTSB побеждает по числу метрик: 30 против 11 у KLSB. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.
KLSB
Калужская сбытовая компания
KLSBRU
19,00 ₽
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация: 1,74 млрд ₽
ETP Rank2.7
Стоимость
5.2
Качество
4.2
Рост
4.4
Техника
3.0
Дивиденды
—
Прогнозы
—
Сезонность
5.0
RTSB
ТНС энерго Ростов-на-Дону
RTSBRU
3,13 ₽
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация: 25,44 млрд ₽
ETP Rank5.6
Стоимость
3.8
Качество
8.3
Рост
8.8
Техника
7.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
—
Сезонность
5.0

Динамика цен

KLSBRTSB

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E RTSB оценён рынком дешевле: 7.66 против 22.91 у KLSB (разница составляет 66.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу KLSB: 0.05 vs 0.44 у RTSB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) KLSB дешевле: 1.34 против 3.96. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA KLSB оценён ниже: 3.94 vs 5.02. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. RTSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 51.67% против 5.85% у KLSB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: RTSB — 5.80%, KLSB — 0.24%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KLSB — 3.75, RTSB — 1.06. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности KLSB ниже 1 (0.76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

KLSBRTSB
ПоказательKLSBRTSBЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E22.917.66
P/B1.343.96
P/S0.050.44
PEG14.260.09
EV/EBITDA3.945.02
Рентабельность
ROE5.85%51.67%
ROA1.23%25.14%
Валовая маржа——
Операц. маржа1.46%6.77%
Чистая маржа0.24%5.80%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал3.751.06
Текущая ликв.0.761.35
Быстрая ликв.0.761.35
Дивиденды и прибыль
Див. доходность——
Коэфф. выплат—19.55%
EPS$0.91$0.43
Балансовая стоим.$15.63$0.83

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 34/100 и 32/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у KLSB составляет 42.6 (нейтральная зона), у RTSB — 46.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: KLSB на -2.9%, RTSB на -1.9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: KLSB — 33.6 (выраженный тренд), RTSB — 13.1 (нет тренда). KLSB имеет чётко выраженный тренд, в отличие от RTSB. KLSB менее волатилен — бета 0.27 против 0.68 у RTSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) KLSB составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

KLSBRTSB
Общая оценка
34
32
Осцилляторы
52
47
Тренд
33
31
Объём
38
44
Волатильность
43
43
ИндикаторKLSBRTSBЛидер
Осцилляторы
RSI (14)42.6446.65
Stochastic %K17.3453.19
CCI (20)-71.30-36.39
MFI32.5744.57
Williams %R-82.66-46.81
MACD гистограмма-0.020.00
Momentum (10)0.040.04
Тренд
ADX33.5913.06
Цена vs EMA 9-0.83%-0.42%
Цена vs EMA 20-1.73%-0.80%
Цена vs SMA 50-2.93%-1.90%
Цена vs SMA 200-5.10%-3.17%
Объём
CMF-0.24-0.17
Volume Ratio22.278.95
Волатильность и статистика
Beta0.270.68
ATR %3.24%2.94%
Sharpe (1г)-0.070.64
RS Rating36.0071.00
52w от хая-20.83-39.98
BB ширина10.888.21

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KLSB — 35,02 млрд ₽, RTSB — 66,94 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу KLSB: +11.38% г/г vs +10.20%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: KLSB — 83,67 млн ₽, RTSB — 3,88 млрд ₽. RTSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: KLSB генерирует 764,42 млн ₽, RTSB — 1,12 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательKLSBRTSBЛидер
Выручка35,02 млрд ₽66,94 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+11.38%+10.20%
Чистая прибыль83,67 млн ₽3,88 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)-4.74%+31.93%
EPS (TTM)$0.91$0.43
Операц. Cash Flow1,08 млрд ₽1,94 млрд ₽
Free Cash Flow764,42 млн ₽1,12 млрд ₽

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. RTSB выплачивает дивиденды 11 лет подряд, тогда как KLSB не имеет дивидендной истории.

ПоказательKLSBRTSBЛидер
Див. доходность——
Годовые дивиденды—$0.08
Коэфф. выплат—19.55%
Лет выплат0.00%11.00%
CAGR дивидендов (5л)—56.90%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KLSB приходится на декабре (+9.24%), а RTSB — на августе (+17.04%). Слабые месяцы: для KLSB — февраль (-10.96%), для RTSB — ноябрь (-7.46%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, июль, октябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у RTSB: +59.63% против +18.84%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
KLSB
+6.5
-11.0
-0.2
+3.1
+7.3
+2.4
-0.9
+8.0
-1.5
-1.3
-2.9
+9.2
RTSB
+17.0
-3.7
-1.7
+9.4
+2.9
+11.8
-0.9
+17.0
+5.7
-4.3
-7.5
+13.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Калужская сбытовая компания или ТНС энерго Ростов-на-Дону?
По P/E ТНС энерго Ростов-на-Дону оценена ниже: 7.66 против 22.91. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — KLSB или RTSB?
ROE KLSB — 5.85%, RTSB — 51.67%. RTSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Калужская сбытовая компания и ТНС энерго Ростов-на-Дону?
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.
Какая компания крупнее по выручке — Калужская сбытовая компания или ТНС энерго Ростов-на-Дону?
По объёму выручки: KLSB — 35,02 млрд ₽, RTSB — 66,94 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — KLSB или RTSB?
Чистая маржа KLSB — 0.24%, RTSB — 5.80%. RTSB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — KLSB или RTSB?
Технический скоринг: KLSB — 34/100, RTSB — 32/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — KLSB или RTSB?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 42 метрик KLSB выигрывает 11, RTSB — 30. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией