Сравнение KLSB vs MRSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
MRSB торгуется с P/E 4.30, тогда как KLSB — с P/E 22.91. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) KLSB оценён ниже: 0.05 против 0.12. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B KLSB — 1.34, у MRSB — 1.96. EV/EBITDA MRSB — 1.67, у KLSB — 3.94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует MRSB (45.71% vs 5.85%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа MRSB — 2.82%, у KLSB — 0.24%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KLSB — 3.75, у MRSB — 1.84. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности KLSB ниже 1 (0.76), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KLSB | MRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.91 | 4.30 | |
| P/B | 1.34 | 1.96 | |
| P/S | 0.05 | 0.12 | |
| PEG | 14.26 | — | |
| EV/EBITDA | 3.94 | 1.67 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 5.85% | 45.71% | |
| ROA | 1.23% | 16.09% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 1.46% | 5.86% | |
| Чистая маржа | 0.24% | 2.82% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3.75 | 1.84 | |
| Текущая ликв. | 0.76 | 0.77 | |
| Быстрая ликв. | 0.76 | 0.75 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 10.60% | |
| Коэфф. выплат | — | 16.39% | |
| EPS | $0.91 | $0.20 | |
| Балансовая стоим. | $15.63 | $0.44 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу MRSB: скоринг 48/100 vs 34/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: KLSB — 42.6, MRSB — 53.7. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: MRSB выше на 2.1%, KLSB — ниже на -2.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: KLSB — 33.6 (выраженный тренд), MRSB — 20.9 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета MRSB — 0.10, KLSB — 0.27. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) KLSB составляет 3.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KLSB | MRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42.64 | 53.66 | |
| Stochastic %K | 17.34 | 32.86 | |
| CCI (20) | -71.30 | 97.46 | |
| MFI | 32.57 | 51.68 | |
| Williams %R | -82.66 | -67.14 | |
| MACD гистограмма | -0.02 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.04 | 0.02 | |
| Тренд | |||
| ADX | 33.59 | 20.93 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.83% | +0.40% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.73% | +0.85% | |
| Цена vs SMA 50 | -2.93% | +2.06% | |
| Цена vs SMA 200 | -5.10% | -0.52% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.24 | -0.18 | |
| Volume Ratio | 22.27 | 149.86 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.27 | 0.10 | |
| ATR % | 3.24% | 2.84% | |
| Sharpe (1г) | -0.07 | 0.63 | |
| RS Rating | 36.00 | 88.00 | |
| 52w от хая | -20.83 | -19.22 | |
| BB ширина | 10.88 | 5.23 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: KLSB генерирует 35,02 млрд ₽, MRSB — 9,52 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: MRSB — +12.00%, KLSB — +11.38%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: KLSB — 83,67 млн ₽, MRSB — 267,93 млн ₽. MRSB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KLSB — 764,42 млн ₽, MRSB — 418,99 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | KLSB | MRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 35,02 млрд ₽ | 9,52 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.38% | +12.00% | |
| Чистая прибыль | 83,67 млн ₽ | 267,93 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -4.74% | +41.21% | |
| EPS (TTM) | $0.91 | $0.20 | |
| Операц. Cash Flow | 1,08 млрд ₽ | 431,43 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 764,42 млн ₽ | 418,99 млн ₽ |
Дивиденды
MRSB выплачивает дивиденды с доходностью 10.60% годовых, тогда как KLSB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. MRSB выплачивает дивиденды 12 лет подряд, тогда как KLSB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | KLSB | MRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 10.60% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.10 | |
| Коэфф. выплат | — | 16.39% | |
| Лет выплат | 0.00% | 12.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 47.64% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет KLSB показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+9.24%), MRSB — в августе (+30.18%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: KLSB — февраль (-10.96%), MRSB — декабрь (-10.52%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у MRSB: +36.84% против +18.84%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Калужская сбытовая компания или Мордовэнергосбыт?
У кого выше рентабельность — KLSB или MRSB?
Какие дивиденды у Калужская сбытовая компания и Мордовэнергосбыт?
Какая компания крупнее по выручке — Калужская сбытовая компания или Мордовэнергосбыт?
У кого выше маржинальность — KLSB или MRSB?
Какая акция лучше по технике — KLSB или MRSB?
Что лучше купить — KLSB или MRSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией