ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение KLAC vs ON

Тикер 1
Тикер 2
KLAC23
16ON
KLA Corporation (KLAC) и ON Semiconductor Corporation (ON) представляют одну индустрию — «Полупроводники». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации KLAC крупнее в 5.6× (240,64 млрд $ vs 42,96 млрд $). Если ориентироваться на P/E, KLAC выглядит привлекательнее: 51.28 против 75.71. Премия к оценке ON может быть оправдана, если компания растёт быстрее. ROE KLAC — 89.07%, у ON — 7.45%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. KLAC удерживает чистую маржу на уровне 35.66%, опережая ON (9.46%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. KLAC выплачивает дивиденды с доходностью 0.44% годовых, тогда как ON дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ON набирает 84 из 100 по техническому скорингу, KLAC — 77 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. KLAC побеждает по числу метрик: 23 против 16 у ON. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.
KLAC
KLA Corporation
KLACNASDAQ
1 842,18 $+12,71 $ (+0,69%)
Технологии · Полупроводники
Капитализация: 240,64 млрд $
ETP Rank8.5
Стоимость
5.7
Качество
9.0
Рост
9.6
Техника
10.0
Дивиденды
6.7
Прогнозы
6.5
Сезонность
9.0
ON
ON Semiconductor Corporation
ONNASDAQ
109,61 $-0,60 $ (-0,54%)
Технологии · Полупроводники
Капитализация: 42,96 млрд $
ETP Rank6.3
Стоимость
7.8
Качество
6.2
Рост
2.0
Техника
10.0
Дивиденды
—
Прогнозы
6.0
Сезонность
9.0

Динамика цен

KLACON

Фундаментальный анализ

KLAC торгуется с P/E 51.28, тогда как ON — с P/E 75.71. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) ON оценён ниже: 7.12 против 18.25. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ON — 5.95, у KLAC — 41.08. EV/EBITDA ON — 36.34, у KLAC — 41.23. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует KLAC (89.07% vs 7.45%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа KLAC — 35.66%, у ON — 9.46%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у KLAC — 1.05, у ON — 0.41. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

KLACON
ПоказательKLACONЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E51.2875.71
P/B41.085.95
P/S18.257.12
PEG1.80-18.55
EV/EBITDA41.2336.34
Рентабельность
ROE89.07%7.45%
ROA27.68%4.78%
Валовая маржа61.75%37.22%
Операц. маржа42.08%10.84%
Чистая маржа35.66%9.46%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал1.050.41
Текущая ликв.3.034.87
Быстрая ликв.2.113.14
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0.44%0.00%
Коэфф. выплат21.55%0.00%
EPS$35.68$1.46
Балансовая стоим.$44.54$18.58

Технический анализ

Техническая картина в пользу ON: скоринг 84/100 vs 77/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: KLAC — 54.9, ON — 63.0. Обе акции находятся в одной зоне. KLAC и ON находятся выше 50-дневной скользящей средней (+9.2% и +35.0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: KLAC — 11.4 (нет тренда), ON — 39.8 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ON — 1.99, KLAC — 2.23. KLAC значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) ON составляет 5.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

KLACON
Общая оценка
77
84
Осцилляторы
64
64
Тренд
74
75
Объём
56
75
Волатильность
55
50
ИндикаторKLACONЛидер
Осцилляторы
RSI (14)54.8662.95
Stochastic %K65.2661.38
CCI (20)12.3275.23
MFI53.5856.63
Williams %R-34.74-38.62
MACD гистограмма-11.98-0.77
Momentum (10)13.184.44
Тренд
ADX11.3739.80
Цена vs EMA 9+1.45%+1.41%
Цена vs EMA 20+2.29%+7.48%
Цена vs SMA 50+9.22%+34.95%
Цена vs SMA 200+40.22%+79.49%
Объём
CMF0.170.27
Volume Ratio82.8169.93
Волатильность и статистика
Beta2.231.99
ATR %4.42%5.09%
Sharpe (1г)1.971.90
RS Rating93.0094.00
52w от хая-5.67-7.46
BB ширина13.3723.98

Финансовая отчётность

По объёму выручки: KLAC генерирует 12,16 млрд $, ON — 6 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: KLAC — 4,06 млрд $, ON — 121 млн $. KLAC генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): KLAC — 3,74 млрд $, ON — 1,42 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательKLACONЛидер
Выручка12,16 млрд $6 млрд $
Чистая прибыль4,06 млрд $121 млн $
EPS (TTM)$30.53$0.29
Операц. Cash Flow4,08 млрд $1,76 млрд $
Free Cash Flow3,74 млрд $1,42 млрд $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: KLAC обеспечивает 0.44% годовой доходности, ON реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. KLAC выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как ON не имеет дивидендной истории.

ПоказательKLACONЛидер
Див. доходность0.44%—
Годовые дивиденды$4.20—
Коэфф. выплат21.55%—
Лет выплат13.00%0.00%
CAGR дивидендов (5л)1.49%—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет KLAC показывает лучшую среднюю доходность в июле (+7.86%), ON — в июле (+10.81%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: KLAC — август (-1.01%), ON — март (-3.81%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Суммарная сезонная доходность за год выше у KLAC: +35.06% против +29.45%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
KLAC
+4.7
+1.0
+0.8
+1.4
+7.3
+2.9
+7.9
-1.0
+0.9
+1.6
+6.6
+1.1
ON
+0.5
+2.7
-3.8
+5.7
+4.4
+0.0
+10.8
+0.1
+0.6
-1.0
+6.3
+3.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — KLA Corporation или ON Semiconductor Corporation?
Мультипликатор P/E у KLA Corporation ниже (51.28 vs 75.71), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — KLAC или ON?
Рентабельность собственного капитала (ROE): KLAC — 89.07%, ON — 7.45%. Преимущество у KLAC.
Какие дивиденды у KLA Corporation и ON Semiconductor Corporation?
KLA Corporation выплачивает дивиденды с доходностью 0.44%. ON Semiconductor Corporation дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.
Какая компания крупнее по выручке — KLA Corporation или ON Semiconductor Corporation?
Выручка KLAC за TTM — 12,16 млрд $, ON — 6 млрд $. KLAC генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — KLAC или ON?
Чистая маржа KLAC — 35.66%, ON — 9.46%. KLAC оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — KLAC или ON?
Технический скоринг: KLAC — 77/100, ON — 84/100. ON имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — KLAC или ON?
Однозначного ответа нет. Счёт 23:16 в пользу KLAC по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией