Сравнение KGKC vs VRSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
KGKC имеет отрицательный P/E (-60.26), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — VRSB прибылен с P/E 10.84. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По P/B (цена/балансовая стоимость) KGKC дешевле: 0.72 против 2.15. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA KGKC оценён ниже: 6.00 vs 8.55. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE KGKC отрицательный (-1.18%), что говорит об убыточности. VRSB генерирует прибыль с ROE 19.87%. По этому критерию преимущество однозначно. KGKC убыточен — чистая маржа -0.91%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KGKC — 0.67, VRSB — 0.55. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | KGKC | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -60.26 | 10.84 | |
| P/B | 0.72 | 2.15 | |
| P/S | 0.56 | 0.59 | |
| PEG | — | 0.48 | |
| EV/EBITDA | 6.00 | 8.55 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -1.18% | 19.87% | |
| ROA | -0.71% | 12.80% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 4.90% | 5.29% | |
| Чистая маржа | -0.91% | 5.43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.67 | 0.55 | |
| Текущая ликв. | 1.25 | 1.69 | |
| Быстрая ликв. | 0.77 | 1.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 3.21% | 1.93% | |
| Коэфф. выплат | — | 9.53% | |
| EPS | $-0.73 | $27.05 | |
| Балансовая стоим. | $57.74 | $136.15 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу KGKC: скоринг 51/100 vs 26/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: KGKC — 53.3, VRSB — 36.3. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: KGKC выше на 4.1%, VRSB — ниже на -3.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. KGKC выше SMA 200 (+0.2%), VRSB — ниже (-0.6%). Долгосрочный тренд в пользу KGKC. Сила тренда по ADX: KGKC — 49.9 (выраженный тренд), VRSB — 13.8 (нет тренда). KGKC имеет чётко выраженный тренд, в отличие от VRSB. Волатильность: бета VRSB — 0.34, KGKC — 0.39. Оба значения в приемлемом диапазоне.
| Индикатор | KGKC | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 53.26 | 36.28 | |
| Stochastic %K | 40.00 | 23.08 | |
| CCI (20) | 19.13 | -98.48 | |
| MFI | 57.08 | 58.78 | |
| Williams %R | -60.00 | -76.92 | |
| MACD гистограмма | -0.09 | -0.48 | |
| Momentum (10) | 0.20 | -2.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 49.94 | 13.77 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.84% | -0.83% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.02% | -1.65% | |
| Цена vs SMA 50 | +4.08% | -3.19% | |
| Цена vs SMA 200 | +0.19% | -0.59% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.04 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 499.24 | 145.59 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.39 | 0.34 | |
| ATR % | 2.36% | 2.25% | |
| Sharpe (1г) | -0.35 | 0.00 | |
| RS Rating | 48.00 | 53.00 | |
| 52w от хая | -16.28 | -17.86 | |
| BB ширина | 4.65 | 5.41 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: KGKC генерирует 10,57 млрд ₽, VRSB — 37,31 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: VRSB — +8.85%, KGKC — +7.28%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: KGKC — 153,63 млн ₽, VRSB — 2,03 млрд ₽. VRSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: KGKC генерирует 528,95 млн ₽, VRSB — 577,76 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KGKC | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 10,57 млрд ₽ | 37,31 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +7.28% | +8.85% | |
| Чистая прибыль | 153,63 млн ₽ | 2,03 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +25.55% | — |
| EPS (TTM) | $0.91 | $27.05 | |
| Операц. Cash Flow | 1,33 млрд ₽ | 625,81 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 528,95 млн ₽ | 577,76 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: KGKC платит 3.21%, VRSB — 1.93%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. KGKC платит дивиденды 11 лет подряд, VRSB — 15. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | KGKC | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 3.21% | 1.93% | |
| Годовые дивиденды | $1.30 | $2.58 | |
| Коэфф. выплат | — | 9.53% | |
| Лет выплат | 11.00% | 15.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -10.44% | 8.22% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет KGKC показывает лучшую среднюю доходность в сентябре (+10.64%), VRSB — в октябре (+23.78%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для KGKC — ноябрь (-5.51%), для VRSB — ноябрь (-7.46%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, август, сентябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у VRSB: +46.42% против +9.46%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Курганская ГК или ТНС энерго Воронеж?
У кого выше рентабельность — KGKC или VRSB?
Какие дивиденды у Курганская ГК и ТНС энерго Воронеж?
Какая компания крупнее по выручке — Курганская ГК или ТНС энерго Воронеж?
Какая акция лучше по технике — KGKC или VRSB?
Что лучше купить — KGKC или VRSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией