Сравнение KCHEP vs TGKBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность KCHEP (P/E -842.29) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. TGKBP показывает P/E 2.68. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу TGKBP: 0.15 vs 1.13 у KCHEP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TGKBP дешевле: 0.46 против 1.73. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TGKBP оценён ниже: 1.83 vs 9.56. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE KCHEP отрицательный (-0.21%), что говорит об убыточности. TGKBP генерирует прибыль с ROE 17.36%. По этому критерию преимущество однозначно. KCHEP убыточен — чистая маржа -0.13%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: KCHEP — 2.40, TGKBP — 2.27. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности TGKBP ниже 1 (0.42), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KCHEP | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -842.29 | 2.68 | |
| P/B | 1.73 | 0.46 | |
| P/S | 1.13 | 0.15 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 9.56 | 1.83 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0.21% | 17.36% | |
| ROA | -0.06% | 5.30% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 10.67% | -3.14% | |
| Чистая маржа | -0.13% | 5.51% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.40 | 2.27 | |
| Текущая ликв. | 1.28 | 0.42 | |
| Быстрая ликв. | 0.80 | 0.36 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | — | — | |
| Балансовая стоим. | $0.25 | $0.01 | |
Технический анализ
По техническому скорингу TGKBP сильнее: 57/100 против 46/100 у KCHEP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KCHEP составляет 56.2 (нейтральная зона), у TGKBP — 56.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: KCHEP на 2.1%, TGKBP на 3.4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. TGKBP выше SMA 200 (+8.0%), KCHEP — ниже (-9.2%). Долгосрочный тренд в пользу TGKBP. Сила тренда по ADX: KCHEP — 16.3 (нет тренда), TGKBP — 41.3 (выраженный тренд). TGKBP демонстрирует выраженный тренд, а KCHEP — нет. TGKBP менее волатилен — бета -0.11 против 0.39 у KCHEP. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TGKBP составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KCHEP | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56.19 | 56.63 | |
| Stochastic %K | 90.91 | 40.23 | |
| CCI (20) | 66.27 | 66.73 | |
| MFI | 35.87 | 84.95 | |
| Williams %R | -9.09 | -59.77 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.00 | |
| Momentum (10) | 0.05 | 0.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.34 | 41.32 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.45% | +0.50% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.94% | +1.88% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.08% | +3.43% | |
| Цена vs SMA 200 | -9.18% | +8.03% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.37 | -0.21 | |
| Volume Ratio | 1.83 | 6.11 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.39 | -0.11 | |
| ATR % | 3.04% | 4.17% | |
| Sharpe (1г) | 0.45 | 0.83 | |
| RS Rating | 70.00 | 62.00 | |
| 52w от хая | -24.87 | -22.37 | |
| BB ширина | 9.95 | 12.38 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KCHEP — 22,32 млн ₽, TGKBP — 65,03 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу KCHEP: +14.07% г/г vs +11.08%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: TGKBP зарабатывает 3,58 млн ₽, а KCHEP фиксирует убыток (-30000 ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: KCHEP генерирует 2,30 млн ₽, TGKBP — 13,96 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KCHEP | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 22,32 млн ₽ | 65,03 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +14.07% | +11.08% | |
| Чистая прибыль | -30000 ₽ | 3,58 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +62.40% | — |
| EPS (TTM) | $-0.00 | $0.00 | |
| Операц. Cash Flow | 7,32 млн ₽ | 17,03 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,30 млн ₽ | 13,96 млн ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. TGKBP выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как KCHEP не имеет дивидендной истории.
| Показатель | KCHEP | TGKBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.00 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 1.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KCHEP приходится на сентябре (+17.42%), а TGKBP — на апреле (+15.48%). Слабые месяцы: для KCHEP — февраль (-9.21%), для TGKBP — май (-10.38%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у KCHEP: +40.48% против +34.30%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Камчатскэнерго привилегированные или ТГК-2 - акции привилегированные?
У кого выше рентабельность — KCHEP или TGKBP?
Какие дивиденды у Камчатскэнерго привилегированные и ТГК-2 - акции привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Камчатскэнерго привилегированные или ТГК-2 - акции привилегированные?
Какая акция лучше по технике — KCHEP или TGKBP?
Что лучше купить — KCHEP или TGKBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией