Сравнение KCHEP vs LSNGP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность KCHEP (P/E -842.29) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. LSNGP показывает P/E 4.51. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/B (цена/балансовая стоимость) LSNGP дешевле: 0.69 против 1.73. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA LSNGP оценён ниже: 2.20 vs 9.56. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE KCHEP отрицательный (-0.21%), что говорит об убыточности. LSNGP генерирует прибыль с ROE 15.33%. По этому критерию преимущество однозначно. KCHEP убыточен — чистая маржа -0.13%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. KCHEP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.40, тогда как LSNGP практически без долга (D/E 0.51). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности LSNGP ниже 1 (0.88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | KCHEP | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -842.29 | 4.51 | |
| P/B | 1.73 | 0.69 | |
| P/S | 1.13 | 1.10 | |
| PEG | — | 0.22 | |
| EV/EBITDA | 9.56 | 2.20 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -0.21% | 15.33% | |
| ROA | -0.06% | 10.12% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 10.67% | 28.95% | |
| Чистая маржа | -0.13% | 24.48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.40 | 0.51 | |
| Текущая ликв. | 1.28 | 0.88 | |
| Быстрая ликв. | 0.80 | 0.86 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 10.59% | |
| Коэфф. выплат | — | 904.55% | |
| EPS | — | $4.06 | |
| Балансовая стоим. | $0.25 | $26.49 | |
Технический анализ
По техническому скорингу LSNGP сильнее: 83/100 против 46/100 у KCHEP. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у KCHEP составляет 56.2 (нейтральная зона), у LSNGP — 69.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: KCHEP на 2.1%, LSNGP на 9.0%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. LSNGP выше SMA 200 (+27.6%), KCHEP — ниже (-9.2%). Долгосрочный тренд в пользу LSNGP. Сила тренда по ADX: KCHEP — 16.3 (нет тренда), LSNGP — 34.4 (выраженный тренд). LSNGP демонстрирует выраженный тренд, а KCHEP — нет. Дневная волатильность (ATR%) KCHEP составляет 3.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | KCHEP | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56.19 | 69.19 | |
| Stochastic %K | 90.91 | 73.62 | |
| CCI (20) | 66.27 | 95.53 | |
| MFI | 35.87 | 67.24 | |
| Williams %R | -9.09 | -26.38 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | 0.68 | |
| Momentum (10) | 0.05 | 19.05 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.34 | 34.41 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.45% | +0.91% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.94% | +3.13% | |
| Цена vs SMA 50 | +2.08% | +8.97% | |
| Цена vs SMA 200 | -9.18% | +27.65% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.37 | 0.12 | |
| Volume Ratio | 1.83 | 34.73 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.39 | — | |
| ATR % | 3.04% | 2.48% | |
| Sharpe (1г) | 0.45 | — | |
| RS Rating | 70.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -24.87 | -2.61 | |
| BB ширина | 9.95 | 10.95 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): KCHEP — 22,32 млн ₽, LSNGP — 142,99 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу LSNGP: +14.52% г/г vs +14.07%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: LSNGP зарабатывает 35 млн ₽, а KCHEP фиксирует убыток (-30000 ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: KCHEP генерирует 2,30 млн ₽, LSNGP — 9,89 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | KCHEP | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 22,32 млн ₽ | 142,99 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +14.07% | +14.52% | |
| Чистая прибыль | -30000 ₽ | 35 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +20.78% | — |
| EPS (TTM) | $-0.00 | $4.06 | |
| Операц. Cash Flow | 7,32 млн ₽ | 66,46 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,30 млн ₽ | 9,89 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: LSNGP обеспечивает 10.59% годовой доходности, KCHEP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. LSNGP выплачивает дивиденды 17 лет подряд, тогда как KCHEP не имеет дивидендной истории.
| Показатель | KCHEP | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 10.59% | |
| Годовые дивиденды | — | $36.72 | |
| Коэфф. выплат | — | 904.55% | |
| Лет выплат | 0.00% | 17.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 19.34% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность KCHEP приходится на сентябре (+17.42%), а LSNGP — на мае (+8.71%). Слабые месяцы: для KCHEP — февраль (-9.21%), для LSNGP — февраль (-5.08%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у KCHEP: +40.48% против +31.31%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Камчатскэнерго привилегированные или Россети Ленэнерго - акции привилегированные?
У кого выше рентабельность — KCHEP или LSNGP?
Какие дивиденды у Камчатскэнерго привилегированные и Россети Ленэнерго - акции привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — Камчатскэнерго привилегированные или Россети Ленэнерго - акции привилегированные?
Какая акция лучше по технике — KCHEP или LSNGP?
Что лучше купить — KCHEP или LSNGP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией